金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法精選(九篇)

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第1篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

[關(guān)鍵詞]信貸資產(chǎn)；證券化；法律規(guī)制；改革

[DOI]10.13939/ki.zgsc.2015.25.087

1 基本概念

1.1 信貸資產(chǎn)證券化及其流程

所謂信貸資產(chǎn)證券化，概言之，就是貸款人將手中持有的擬進(jìn)行證券化的信用貸款（例如住房貸款或者汽車貸款）與其他貸款隔離開(kāi)來(lái)組成資產(chǎn)池，出售給第三方特殊目的機(jī)構(gòu)SPV，再由SPV對(duì)其進(jìn)行信用評(píng)級(jí)和信用增級(jí)，然后出售給證券承銷商，最終在二級(jí)市場(chǎng)上出售給投資者。貸款人就是信貸資產(chǎn)證券化的發(fā)起人，在實(shí)踐中也是貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)SPV起到的是風(fēng)險(xiǎn)隔離的作用，將信貸資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)與發(fā)起人信用完全隔離。在將信貸資產(chǎn)出售給投資者后，將所得收益扣除服務(wù)費(fèi)后返還給發(fā)起人。原始債務(wù)人將本金以及利息支付給SPV，再由SPV支付給投資人。原始債務(wù)人能否按期還本付息是影響投資人收益的最重要的因素。

1.2 我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化發(fā)展歷程

從2005年12月起對(duì)銀行業(yè)信貸資產(chǎn)進(jìn)行證券化試點(diǎn)，到2008年由于美國(guó)次貸危機(jī)的影響而暫停了2009-2010年信貸資產(chǎn)證券化的業(yè)務(wù)，2012年出于優(yōu)化銀行資本充足率，活躍經(jīng)濟(jì)流動(dòng)性的需要，又重啟了信貸資產(chǎn)證券化。這期間信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)經(jīng)歷了興起到低谷到再度興起逐步走向繁榮的過(guò)程。下圖是2005-2014年各年發(fā)行信貸資產(chǎn)支持證券總量的趨勢(shì)。

2 監(jiān)管現(xiàn)狀以及問(wèn)題分析

2.1 2005-2012年相關(guān)規(guī)范性文件梳理

2005年是我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化的起步階段，銀監(jiān)會(huì)在此期間出臺(tái)的《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)管理辦法》和《金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化監(jiān)督管理辦法》起到的主要是規(guī)范市場(chǎng)，引導(dǎo)符合條件的市場(chǎng)主體參與到資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)中來(lái)，增強(qiáng)金融市場(chǎng)活力的作用。在兩部法規(guī)頒行實(shí)施后四年間即2005-2008年，累計(jì)發(fā)行資產(chǎn)支持證券達(dá)688.16億元。每年新發(fā)行債券累計(jì)增長(zhǎng)198%雖然相對(duì)于龐大的信用貸款存量市場(chǎng)來(lái)說(shuō)微不足道，但發(fā)展迅速。2008年銀監(jiān)會(huì)出臺(tái)的《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)管理的通知》背景是2008年的信貸資產(chǎn)證券化規(guī)模較之前有了較大增長(zhǎng)。但是隨之而來(lái)的次貸危機(jī)使得信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)被監(jiān)管部門叫停，2008年的《通知》沒(méi)有發(fā)揮其應(yīng)有的作用。2010年出臺(tái)的《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的通知》主要規(guī)范銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)對(duì)外出售信貸資產(chǎn)的行為，實(shí)質(zhì)是起到了規(guī)范資產(chǎn)證券化一級(jí)市場(chǎng)，為信貸資產(chǎn)證券化重啟做鋪墊的作用。2012年央行，銀監(jiān)會(huì)，財(cái)政部聯(lián)合《關(guān)于進(jìn)一步擴(kuò)大信貸資產(chǎn)有關(guān)事項(xiàng)的通知》標(biāo)志著信貸資產(chǎn)證券化的正式重啟，《通知》借鑒了美國(guó)的《多德佛蘭克華爾街改革與消費(fèi)者保護(hù)法》規(guī)定發(fā)起人持有以本機(jī)構(gòu)出售的信貸資產(chǎn)為標(biāo)的資產(chǎn)支持證券的5%，從源頭上保證基礎(chǔ)資產(chǎn)池中資產(chǎn)的質(zhì)量；同時(shí)采用兩家評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的雙評(píng)級(jí)模式，力求提高評(píng)級(jí)結(jié)果的可信度。

2.2 對(duì)發(fā)起人的監(jiān)管

（1）對(duì)發(fā)起人資質(zhì)的要求。2005年的《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)管理辦法》對(duì)發(fā)起人的規(guī)定中意義最為重大的就是明確了發(fā)起人必須是銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，這是對(duì)發(fā)起人資格的限定。由于此時(shí)我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)剛剛起步，因此并未對(duì)發(fā)起人的責(zé)任義務(wù)作出細(xì)化規(guī)定。同年12月1日起實(shí)施的《金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化監(jiān)督管理辦法》明確了兩點(diǎn)，第一：嚴(yán)格區(qū)分已經(jīng)轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)和尚未轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)；對(duì)于仍然保留的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)按照預(yù)期或有損失計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)資本。第二：要求發(fā)起人向投資人提示，同時(shí)也明確了：基礎(chǔ)資產(chǎn)在出表后獨(dú)立于發(fā)起人，發(fā)起人對(duì)轉(zhuǎn)移后的基礎(chǔ)資產(chǎn)不承擔(dān)責(zé)任。該條規(guī)定實(shí)際上是對(duì)信貸資產(chǎn)證券化中最核心的概念：破產(chǎn)隔離制度的表述。破產(chǎn)隔離，就是將發(fā)起人的信用與基礎(chǔ)資產(chǎn)的信用完全隔離，只要原始債務(wù)人無(wú)違約情況，即使發(fā)起人破產(chǎn)，投資人的利益也能夠得到很好的保護(hù)。

（2）對(duì)發(fā)起人轉(zhuǎn)讓信貸資產(chǎn)的要求。關(guān)于發(fā)起人信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的要求銀監(jiān)會(huì)在2005年《監(jiān)督管理辦法》2010年《通知》中做了規(guī)定，主要分為以下幾部分：第一，確定了轉(zhuǎn)讓對(duì)象為可以產(chǎn)生預(yù)期現(xiàn)金流的、同質(zhì)的資產(chǎn)，在資產(chǎn)池中的資產(chǎn)組合應(yīng)為同質(zhì)資產(chǎn)。第二，轉(zhuǎn)讓要求，根據(jù)《2010年通知》金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓信貸資產(chǎn)必須達(dá)到真實(shí)出售，主要有以下標(biāo)準(zhǔn)：法律方面，不得安排回購(gòu)條款，辦理抵押變更登記，重新建議債權(quán)債務(wù)關(guān)系；會(huì)計(jì)處理方面，將已轉(zhuǎn)移的信貸資產(chǎn)移出資產(chǎn)負(fù)債表，按會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的規(guī)定進(jìn)行處理；在資本計(jì)提方面，要將該部分信貸資產(chǎn)從加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)中移出，停止計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)資本。

2.3 對(duì)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的監(jiān)管

信用評(píng)級(jí)（Credit Rating），又稱資信評(píng)級(jí)，是一種為社會(huì)提供資信信息，或?yàn)閱挝蛔陨硖峁Q策參考的社會(huì)中介服務(wù)。在上述銀監(jiān)會(huì)以及其他相關(guān)部門的五個(gè)規(guī)范信貸資產(chǎn)證券業(yè)務(wù)的規(guī)范性文件中，主要規(guī)定在2012年《中國(guó)人民銀行中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)財(cái)政部關(guān)于進(jìn)一步擴(kuò)大信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)有關(guān)事項(xiàng)的通知》第四條：其主要內(nèi)容分為三個(gè)方面：一是在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行資產(chǎn)支持證券初始評(píng)級(jí)應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)兩家具有評(píng)級(jí)資質(zhì)的資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，進(jìn)行持續(xù)信用評(píng)級(jí)；二是鼓勵(lì)建立投資者付費(fèi)的信用評(píng)級(jí)模式；三是鼓勵(lì)投資者建立內(nèi)部評(píng)級(jí)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)自主評(píng)級(jí)，減少對(duì)外部評(píng)級(jí)的依賴。

該條規(guī)定的目的在于：首先，通過(guò)增加評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的數(shù)量來(lái)提高評(píng)級(jí)結(jié)果的可信度；其次，探索建立投資者付費(fèi)，而非發(fā)行人或債券承銷商的評(píng)級(jí)模式由于美國(guó)次貸危機(jī)爆發(fā)中，評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)起到了極大的負(fù)面作用，主要表現(xiàn)即投資銀行或資產(chǎn)支持證券的發(fā)行人為使產(chǎn)品獲得廣大投資者的青睞，出高額的評(píng)級(jí)費(fèi)請(qǐng)?jiān)u級(jí)機(jī)構(gòu)為其進(jìn)行包裝，而評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)為獲得高額利潤(rùn)給予大量的次級(jí)債券高評(píng)級(jí)（AAA以上）。因此監(jiān)管者希望可以有投資者付費(fèi)進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，避免之前在美國(guó)市場(chǎng)上評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)與發(fā)行人，債券承銷人的利益捆綁，從而使評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)全心全意為投資者服務(wù)，實(shí)現(xiàn)對(duì)投資者利益的有效保護(hù)。

3 目前存在的問(wèn)題及改進(jìn)建議

在次貸危機(jī)后，我國(guó)及時(shí)借鑒了美國(guó)旨在保護(hù)投資者權(quán)益的《多德佛蘭克華爾街改革與消費(fèi)者保護(hù)法案》中第九章C節(jié)（改進(jìn)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)監(jiān)管）和D節(jié)（對(duì)資產(chǎn)支持證券流程的改進(jìn)）的內(nèi)容，繼而由央行，銀監(jiān)會(huì)，財(cái)政部聯(lián)合《關(guān)于進(jìn)一步擴(kuò)大信貸資產(chǎn)證券化有關(guān)事項(xiàng)的通知》，一定程度上彌補(bǔ)了之前通過(guò)的相關(guān)法律文件的不足。但是其中仍然存在一些問(wèn)題。主要有：第一，對(duì)信用評(píng)級(jí)的規(guī)定仍然不夠充分，已出臺(tái)的規(guī)定主要內(nèi)容未得到有效落實(shí)。在新的文件中，參與評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)由之前的一家增加為兩家，從理論上講有可能會(huì)使可信度增加，但在實(shí)際情況下很難產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性效果；第二，沒(méi)有確立對(duì)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的約束，由于信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)在金融危機(jī)中扮演了不光彩的角色。因此在《多德法案》中對(duì)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的責(zé)任義務(wù)做了詳盡的規(guī)定：第三，關(guān)于強(qiáng)制發(fā)起人購(gòu)人次級(jí)資產(chǎn)支持證券5%的規(guī)定，看似實(shí)現(xiàn)了發(fā)起人與投資人的利益捆綁，就好比強(qiáng)迫生產(chǎn)三聚氰胺牛奶商在出售牛奶之前要讓自己的兒子喝牛奶，但是這種做法存在三個(gè)問(wèn)題：一是如果牛奶在奶農(nóng)出售給奶商的環(huán)節(jié)就出了問(wèn)題，這種方法是無(wú)法檢測(cè)出來(lái)的。二是很難保證這種規(guī)定不會(huì)使發(fā)起人在一開(kāi)始階段就提高定價(jià)，反而損害了投資者的利益。三是我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化市場(chǎng)處在初級(jí)階段，在這種情況下，既要保證信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的高增長(zhǎng)，又要保證基礎(chǔ)資產(chǎn)的高質(zhì)量恐難兩全。

第2篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

450億元外匯儲(chǔ)備注資中行建行

國(guó)家外匯管理局1月6日向外公布消息稱，到2003年12月31日止，國(guó)家動(dòng)用450億美元外匯儲(chǔ)備為中國(guó)銀行和中國(guó)建設(shè)銀行進(jìn)行股份制改造試點(diǎn)，補(bǔ)充資本金的注資工作已經(jīng)完成。我國(guó)這次采取了資產(chǎn)劃撥、一次到位的辦法向試點(diǎn)銀行注資，而且未在國(guó)際市場(chǎng)拋售債券。本次所注資本仍屬中央銀行資產(chǎn)，但性質(zhì)上不同于在國(guó)際金融市場(chǎng)上投資運(yùn)作的資金。

銀監(jiān)會(huì)新舉措加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管

為全面動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)銀行風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)對(duì)股份制商業(yè)銀行的監(jiān)管，銀監(jiān)會(huì)日前推出《股份制商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)體系（暫行）》。該體系參照國(guó)際通行的“駱駝”評(píng)級(jí)法，根據(jù)我國(guó)日常監(jiān)管工作的實(shí)際，以資本充足性、資產(chǎn)安全性、管理嚴(yán)謹(jǐn)性、支付流動(dòng)正常性和收益合理性作為判斷的主要依據(jù)，將我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)辦法建立在科學(xué)系統(tǒng)的定量和定性分析基礎(chǔ)上。

四外資行獲準(zhǔn)拓展人民幣業(yè)務(wù)

匯豐、日本瑞穗實(shí)業(yè)、花旗、東亞等四家外資銀行在上海的分行近日獲準(zhǔn)向中外企業(yè)提供人民幣服務(wù)。銀監(jiān)會(huì)稱，還在繼續(xù)審查其它外資行的申請(qǐng)，預(yù)計(jì)近期內(nèi)將有更多的外資行獲準(zhǔn)向中資企業(yè)提供人民幣服務(wù)。另外，香港永隆銀行、上海商業(yè)銀行和大新銀行也獲準(zhǔn)在深圳設(shè)立分行。

證券業(yè)最大數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)建成

國(guó)內(nèi)證券行業(yè)數(shù)據(jù)容量最大、最完整的TB級(jí)數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)一期工程日前在上海證券交易所正式建成。該數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)以完整的單一數(shù)據(jù)視圖,涵蓋了上證所自1990年創(chuàng)所以來(lái)的所有歷史數(shù)據(jù),包括各類金融產(chǎn)品的成交、申報(bào)、持有等原始信息,新股申購(gòu)、新股發(fā)行等信息和各類與證券市場(chǎng)相關(guān)的信息，系統(tǒng)總?cè)萘窟_(dá)8TB。

去年銀行不良貸款大幅“雙下降”

銀監(jiān)會(huì)統(tǒng)計(jì)顯示，按照一逾兩呆口徑，截至2003年末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)（本外幣）不良貸款余額2.4萬(wàn)億元，比年初下降1574億元；不良貸款率15.19%，比年初減少4.69個(gè)百分點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)了不良貸款比例和不良貸款余額“雙下降”的目標(biāo)。

資本充足率管理出新規(guī)

2月27日，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)了《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》。該辦法是中國(guó)銀監(jiān)會(huì)綜合借鑒新老巴塞爾資本協(xié)議制訂的一套符合中國(guó)國(guó)情的資本監(jiān)管制度。這一將于3月1日正式施行的辦法共五章，主要內(nèi)容包括資本充足率計(jì)算、監(jiān)督檢查、信息披露等，體現(xiàn)了審慎監(jiān)管的理念，規(guī)范了商業(yè)銀行資本充足率的計(jì)算方法。

香港銀行推出個(gè)人人民幣業(yè)務(wù)

中銀香港以及香港三大發(fā)鈔銀行之一的渣打銀行2月25日正式推出個(gè)人人民幣存款、兌換和匯款服務(wù),中銀香港還表示，爭(zhēng)取在近期內(nèi)推出人民幣銀行卡。星展銀行也于2月25日在港推出了個(gè)人人民幣業(yè)務(wù)。

去年處置5000億元不良資產(chǎn)

銀監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示,截至2003年末，我國(guó)四家金融資產(chǎn)管理公司共累計(jì)處置不良資產(chǎn)5093.7億元，累計(jì)回收現(xiàn)金994.1億元，占階段性處置不良資產(chǎn)的19.52%。

域外動(dòng)態(tài)

“花旗”收購(gòu)“韓美”

2月20日，美國(guó)花旗銀行與股東達(dá)成協(xié)議，收購(gòu)韓國(guó)韓美銀行價(jià)值1.5萬(wàn)億韓元的股權(quán)。收購(gòu)?fù)瓿珊?，花旗銀行將成為第一家獲得韓國(guó)商業(yè)銀行控股權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的外國(guó)金融機(jī)構(gòu)。韓美銀行是韓國(guó)排名第七的商業(yè)銀行，其總資產(chǎn)達(dá)55.8萬(wàn)億韓元。花旗銀行的收購(gòu)之舉無(wú)疑將引起韓國(guó)金融界的“地殼變動(dòng)”，引發(fā)韓國(guó)金融業(yè)結(jié)構(gòu)的重新調(diào)整。

渣打銀行面臨股權(quán)收購(gòu)戰(zhàn)

渣打銀行最大股東邱德拔2月22日去世，這使得渣打銀行未來(lái)所有權(quán)的歸屬陷入了不確定中。邱德拔共擁有渣打銀行13.5%的股份，按目前市值計(jì)算，相當(dāng)于9億美元。如果這部分股權(quán)要出售，將可能導(dǎo)致一場(chǎng)針對(duì)渣打的收購(gòu)戰(zhàn)。據(jù)市場(chǎng)人士分析，有意收購(gòu)渣打銀行股權(quán)的可能包括巴克萊銀行、花旗集團(tuán)、摩根大通以及馬來(lái)西亞豐隆集團(tuán)主席郭令燦。

日本金融集團(tuán)不良資產(chǎn)劇減

日本五大金融集團(tuán)最近相繼發(fā)表的2003年第四季度財(cái)務(wù)決算報(bào)告顯示，截至2003年12月底，這些大型金融集團(tuán)的不良資產(chǎn)總額為10.61萬(wàn)億日元，比上季度減少了1.8萬(wàn)億日元。去年第四季度，瑞穗金融集團(tuán)、三井住友金融集團(tuán)和理索納金融集團(tuán)分別減少不良資產(chǎn)6200億、5440億和5165億日元，三井托拉斯金融集團(tuán)和住友信托分別減少不良資產(chǎn)1060億和300多億日元。

意大利改革金融資產(chǎn)監(jiān)管體系

意大利內(nèi)閣會(huì)議2月3日通過(guò)了對(duì)本國(guó)金融資產(chǎn)監(jiān)管體系進(jìn)行改革的議案。根據(jù)議案,意大利股市資產(chǎn)監(jiān)管委員會(huì)的權(quán)力將大大加強(qiáng)，同時(shí)將在意大利中央銀行、股資監(jiān)管委等金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間建立一個(gè)協(xié)調(diào)機(jī)構(gòu),以最大限度保護(hù)投資者的利益。

企業(yè)創(chuàng)新

避險(xiǎn)增值信托計(jì)劃面世

2月20日，中信信托與中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行聯(lián)合推出了避險(xiǎn)增值類集合資金信托計(jì)劃。該產(chǎn)品計(jì)劃期限2年，年預(yù)期凈收益率3%至5%，投資起點(diǎn)5萬(wàn)元，募集資金主要投向銀行間債券市場(chǎng)，一年后允許投資者申請(qǐng)贖回，其價(jià)格和風(fēng)險(xiǎn)要低于資本市場(chǎng)。對(duì)信托公司來(lái)說(shuō)，這一產(chǎn)品突破了信托公司無(wú)異地分支機(jī)構(gòu)的瓶頸，因?yàn)榭赡勉y行銷售網(wǎng)絡(luò)為己所用。

新華財(cái)經(jīng)－雷曼兄弟推出中國(guó)債券指數(shù)

2月24日,新華財(cái)經(jīng)和雷曼兄弟公司在京宣布，將聯(lián)手推出新華雷曼中國(guó)債券指數(shù)。這將是中國(guó)第一個(gè)全面的債券指數(shù)。新指數(shù)系列擬于今年3月15日開(kāi)始,其起始日期為今年1月1日。該指數(shù)將涵蓋136只債券,市場(chǎng)價(jià)值總額約為18060億元人民幣。

國(guó)內(nèi)首只保本基金發(fā)行

2月16日，國(guó)內(nèi)首只保本基金――銀華保本增值證券投資基金發(fā)行。該基金對(duì)投資者明確承諾本金有保證,并由擔(dān)保人北京首都創(chuàng)業(yè)集團(tuán)提供擔(dān)保,突破了傳統(tǒng)的投資基金理念,滿足了投資者在保本基礎(chǔ)上資產(chǎn)增值的雙重需求,有助于使日益增多的居民儲(chǔ)蓄轉(zhuǎn)化為投資。由于投資者認(rèn)購(gòu)踴躍，該基金于27日提前結(jié)束發(fā)行，募集規(guī)模達(dá)60億元。

首個(gè)工業(yè)森林財(cái)產(chǎn)信托問(wèn)世

2月初，我國(guó)首個(gè)工業(yè)森林財(cái)產(chǎn)優(yōu)先信托權(quán)益投資計(jì)劃推出。該信托投資計(jì)劃委托人為世華科技，受托人為中泰信托。其中優(yōu)先信托權(quán)益價(jià)值為人民幣1.7億元，占信托林木資產(chǎn)全額的40%,信托期限為3年。其信托利益以現(xiàn)金方式每年向受益人分配一次。年回報(bào)率5%。同時(shí)，受益人也可以在第二個(gè)信托年度結(jié)束前三個(gè)月要求回購(gòu)。

金融IT

太平洋保險(xiǎn)新財(cái)務(wù)系統(tǒng)正式實(shí)施

太平洋保險(xiǎn)集團(tuán)從2月起正式啟動(dòng)實(shí)施新的財(cái)務(wù)系統(tǒng)，該項(xiàng)目由太保與畢博管理咨詢共同完成，方案內(nèi)容包括財(cái)務(wù)共享中心建設(shè)、舊系統(tǒng)改造和接口、保單會(huì)計(jì)、分險(xiǎn)種核算、資金集中管理等。太保集團(tuán)高層表示，希望通過(guò)財(cái)務(wù)系統(tǒng)的全面實(shí)施建成ITSP的核心項(xiàng)目。

網(wǎng)絡(luò)巨頭瞄準(zhǔn)零售銀行

在日前舉行的思科亞太金融系統(tǒng)高層論壇上，思科系統(tǒng)（中國(guó)）副總裁透露，思科幫助中國(guó)銀行業(yè)設(shè)立的第一個(gè)新型的零售銀行將在北京出現(xiàn)。他表示，思科及其合作伙伴意識(shí)到多渠道零售對(duì)金融客戶的重要性，共同打造了“新型銀行網(wǎng)點(diǎn)”的完整樣板。通過(guò)合作伙伴的先進(jìn)技術(shù)和方案，思科可以幫助客戶把現(xiàn)有的銀行網(wǎng)點(diǎn)改進(jìn)成真正以客戶為中心的環(huán)境。

用友全球化戰(zhàn)略

2月18日，國(guó)內(nèi)最大的金融IT廠家之一用友管理軟件公司了它的國(guó)際化戰(zhàn)略，將其未來(lái)三年的發(fā)展目標(biāo)直指亞洲第一的位置，并力爭(zhēng)2010年進(jìn)入全球管理軟件廠商第一梯隊(duì)，成為世界級(jí)軟件企業(yè)。

高偉達(dá)即將推出金融衍生產(chǎn)品支持系統(tǒng)

《金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)管理暫行辦法》從2004年3月1日起正式施行，國(guó)內(nèi)金融IT企業(yè)高偉達(dá)集團(tuán)迅速做出反應(yīng)。近日，該公司宣布將于今年夏天推出風(fēng)險(xiǎn)管理與金融衍生產(chǎn)品支持系統(tǒng)等產(chǎn)品，同時(shí)提供與之配套的技術(shù)服務(wù)與業(yè)務(wù)培訓(xùn)。據(jù)悉，高偉達(dá)公司即將推出的系統(tǒng)包含一個(gè)完整的金融數(shù)學(xué)工具庫(kù)與蒙第卡羅模擬引擎，可提供完整的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)與信用風(fēng)險(xiǎn)管理功能。其中市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)子系統(tǒng)包括VaR估算、風(fēng)險(xiǎn)特征與贏虧結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)敏感性分析、位移曲線分析、對(duì)沖策略分析、資產(chǎn)負(fù)債差距分析等功能。

金融日歷牌

1月15日 保監(jiān)會(huì)頒布修改后的《外國(guó)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)駐華代表機(jī)構(gòu)管理辦法》。

1月18日 銀監(jiān)會(huì)通報(bào)金融資產(chǎn)管理公司處置不良資產(chǎn)情況。

2月1日 《國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開(kāi)放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見(jiàn)》公布；

《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中國(guó)人民銀行法修正案》、《商業(yè)銀行法修正案》開(kāi)始實(shí)施；

《證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法》實(shí)行；證券發(fā)行上市保薦制度正式實(shí)施。

2月4日 銀監(jiān)會(huì)《金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)管理暫行辦法》。

2月5日 政策性金融債計(jì)入國(guó)家債券投資比例。

2月9日 四外資銀行獲準(zhǔn)為內(nèi)地企業(yè)提供人民幣服務(wù)；

銀監(jiān)會(huì)專項(xiàng)檢查鋼鐵、電解鋁等部分行業(yè)貸款。

2月10日 全國(guó)銀行、證券、保險(xiǎn)工作會(huì)議召開(kāi)；

中國(guó)證監(jiān)會(huì)工作會(huì)議、中國(guó)保監(jiān)會(huì)工作會(huì)議、中國(guó)人民銀行工作會(huì)議、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)工作會(huì)議召開(kāi)。

2月12日 紐約銀行北京代表處成立。

2月13日 荷蘭商業(yè)銀行5000萬(wàn)美元QFII投資額度被削減,日興資產(chǎn)5000萬(wàn)美元投資額度獲批準(zhǔn)。

2月14日 2004年基準(zhǔn)利率國(guó)債發(fā)行計(jì)劃公布。

2月15日 首家中外合資住房?jī)?chǔ)蓄銀行――中德住房?jī)?chǔ)蓄銀行在天津開(kāi)業(yè)。

2月16日 外資行首次進(jìn)入國(guó)債一級(jí)市場(chǎng)。

2月18日 標(biāo)準(zhǔn)普爾調(diào)升中國(guó)外幣評(píng)級(jí)；招行百億可轉(zhuǎn)債方案出爐。

2月20日 南方證券54億元國(guó)債招標(biāo)成功；中行副董事長(zhǎng)被免職。

2月22日 銀監(jiān)會(huì)推出《股份制商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)體系（暫行）》。

2月25日 國(guó)家外匯管理局《關(guān)于規(guī)范非居 民個(gè)人外匯管理有關(guān)問(wèn)題的通知》；

中銀香港、渣打銀行等多家香港銀行正式推出個(gè)人人民幣業(yè)務(wù);

證監(jiān)會(huì)《關(guān)于做好股份有限公司終止上市后續(xù)工作的指導(dǎo)意見(jiàn)》，退市平移機(jī)制出臺(tái)。

2月26日 券商、保險(xiǎn)公司、農(nóng)信社首度入圍公開(kāi)市場(chǎng)一級(jí)交易商。

2月27日 銀監(jiān)會(huì)《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》;

首家外商獨(dú)資財(cái)務(wù)公司中國(guó)國(guó)際財(cái)務(wù)誕生。

2月28日 銀監(jiān)會(huì)《商業(yè)銀行與內(nèi)部人和股東關(guān)聯(lián)交易管理辦法（征求意見(jiàn)稿）》;

瑞士信貸第一波士頓獲準(zhǔn)開(kāi)立QFII人民幣賬戶。

觀點(diǎn)

中國(guó)經(jīng)濟(jì)適應(yīng)能力增強(qiáng)

2月18日，標(biāo)準(zhǔn)普爾上調(diào)了中國(guó)長(zhǎng)期和短期外幣評(píng)級(jí)，兩者分別上升為BBB+和A-2，評(píng)級(jí)展望為正面。標(biāo)普有關(guān)人士表示：該評(píng)級(jí)的調(diào)升反映了中國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)改革已使整體經(jīng)濟(jì)有更強(qiáng)的適應(yīng)能力，而且政府的財(cái)政狀況改善，使國(guó)家有能力繼續(xù)進(jìn)行長(zhǎng)遠(yuǎn)的改革。

與此同時(shí)，標(biāo)普還將中國(guó)移動(dòng)(香港)、中?？偣竞椭泻Ｓ陀邢薰镜拈L(zhǎng)期評(píng)級(jí)由BBB調(diào)升為BBB+。同時(shí)獲評(píng)級(jí)調(diào)升的還有國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行和中國(guó)進(jìn)出口銀行，兩者的長(zhǎng)期外幣評(píng)級(jí)由BBB調(diào)升至BBB+，短期外幣評(píng)級(jí)則由A-3調(diào)升至A-2，評(píng)級(jí)展望均為穩(wěn)定。兩家銀行都是獲中央政府支持的政策性銀行，調(diào)升是保持與國(guó)家外幣評(píng)級(jí)一致。

標(biāo)普對(duì)中國(guó)大陸12家商業(yè)銀行及中國(guó)國(guó)際信托投資公司的評(píng)級(jí)并未受到最近上調(diào)中國(guó)信貸評(píng)級(jí)的影響。調(diào)整中國(guó)國(guó)際信托投資公司和12家商業(yè)銀行的評(píng)級(jí)將取決于各家實(shí)體信貸質(zhì)量的改善程度、政府可能提供進(jìn)一步支持的立場(chǎng)及它們自身強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理控制的程度。

上月，在中國(guó)政府宣布向中國(guó)銀行和中國(guó)建設(shè)銀行注資450億美元后，標(biāo)準(zhǔn)普爾分別將兩家銀行的BB+長(zhǎng)期外幣信貸評(píng)級(jí)前景由穩(wěn)定上調(diào)至正面。

證券市場(chǎng)政策調(diào)控體系初步建立

2月2日，《國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開(kāi)放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見(jiàn)》正式公布，眾多專家對(duì)這一資本市場(chǎng)的綱領(lǐng)性文件發(fā)表了自己的看法。

國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心金融所副所長(zhǎng)巴曙松認(rèn)為,《若干意見(jiàn)》的出臺(tái)表明證券市場(chǎng)政策調(diào)控體系初步建立。這有利于市場(chǎng)形成穩(wěn)定的政策預(yù)期,防止和避免相關(guān)政策的搖擺或突變對(duì)市場(chǎng)造成沖擊；它表明了國(guó)務(wù)院肯定在發(fā)展中解決資本市場(chǎng)問(wèn)題的基調(diào),使得妨礙資本市場(chǎng)發(fā)展的一系列制度障礙問(wèn)題有望得到具體解決；它體現(xiàn)了對(duì)投資者尤其是公眾投資者的尊重。

經(jīng)濟(jì)學(xué)家韓志國(guó)則提出,中國(guó)資本市場(chǎng)的第一次革命是建立規(guī)則和搭建平臺(tái)。但是,市場(chǎng)是處于扭曲狀態(tài)下帶病運(yùn)行的:資本的本性不明顯，市場(chǎng)特點(diǎn)不突出，資本機(jī)制和市場(chǎng)機(jī)制都在一定程度上出現(xiàn)了扭曲。因此,《若干意見(jiàn)》的推出,表明下一步資本市場(chǎng)將走向解決市場(chǎng)機(jī)制和市場(chǎng)主體的第。

保險(xiǎn)資金直接入市不會(huì)“拋棄”基金

“保險(xiǎn)資金直接入市”近期成為市場(chǎng)中的熱門話題，而該資金的直接入市對(duì)現(xiàn)有的基金市場(chǎng)將產(chǎn)生多大的影響呢？專業(yè)人士普遍認(rèn)為，保險(xiǎn)公司直接入市后，大型保險(xiǎn)公司可能采勸”直接”和“間接”兩條腿走路來(lái)投資證券市場(chǎng)，而中小型的保險(xiǎn)公司投資重點(diǎn)還是基金。但在具體的基金品種上，封閉式基金可能受到較大影響。

新華人壽基金部經(jīng)理郭立說(shuō)，保險(xiǎn)資金追求長(zhǎng)期穩(wěn)健收益，這種屬性與基金理念吻合，對(duì)那些堅(jiān)持價(jià)值投資理念的基金會(huì)比較認(rèn)可。

趨勢(shì)

上市公司掀起金融創(chuàng)新潮

1月30日，TCL集團(tuán)甫一登陸深交所，就受到市場(chǎng)追捧，當(dāng)日成交金額達(dá)到36.79億元，股價(jià)升幅78.17％，換手率高達(dá)50.59%。其換股合并整體上市的創(chuàng)新模式，也成為并購(gòu)重組的經(jīng)典案例。

2月份，這一事件的“標(biāo)桿”意義充分體現(xiàn)出來(lái)。眾多上市公司正在積極進(jìn)行金融創(chuàng)新探索的消息陸續(xù)傳入市場(chǎng)中，如第一百貨（600631）實(shí)現(xiàn)百聯(lián)集團(tuán)的整體改制后，通過(guò)IPO整體上市；中軟股份（600536）反向收購(gòu)母公司中國(guó)軟件實(shí)現(xiàn)整體上市；武鋼股份(600005)將換股合并、定向增發(fā)與IPO整體上市三者結(jié)合。金融創(chuàng)新在上市公司資產(chǎn)重組過(guò)程中開(kāi)始扮演越來(lái)越重要的角色,甚至有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為它“極有可能成為資產(chǎn)重組的第一推動(dòng)力。”

我國(guó)上市公司特別是早期由國(guó)企改制上市的公司，大多是通過(guò)剝離母公司部分資產(chǎn)上市的，由此不僅帶來(lái)了大量關(guān)聯(lián)交易所形成的虛假業(yè)績(jī)和大股東侵害上市公司及中小股東權(quán)益等問(wèn)題，也為上市公司規(guī)范運(yùn)作留下了大量隱患，而且在某種意義上，也是股權(quán)分裂局面加劇的一個(gè)重要因素。而隨著上市公司及其母公司的發(fā)展，資金瓶頸愈發(fā)凸現(xiàn)，眾多上市公司急需擴(kuò)大籌資規(guī)模。在此過(guò)程中，如何既滿足籌資需要又合理調(diào)節(jié)不同利益群體（上市公司、流通股股東及非流通股股東）之間的關(guān)系，如何解決上市公司的支付瓶頸問(wèn)題，如何在籌資的同時(shí)促進(jìn)公司治理結(jié)構(gòu)的優(yōu)化，為長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展奠定基礎(chǔ)，都成為上市公司面對(duì)的重大難題。

TCL換股并能整體上市成功，正是因?yàn)槠漭^好地解決了這些問(wèn)題：整體上市避免了大量關(guān)聯(lián)交易；以流通股作為支付對(duì)價(jià),解決了并購(gòu)的支付瓶頸；合理的換股價(jià)位解決了不同利益群體的利益分配協(xié)調(diào)，在程序設(shè)計(jì)上特別強(qiáng)調(diào)對(duì)中小股東的保護(hù),增加公司重大問(wèn)題決策的民主性，也使公司的治理結(jié)構(gòu)得到進(jìn)一步優(yōu)化。

對(duì)于有著許多歷史遺留的復(fù)雜問(wèn)題的上市公司而言，通過(guò)金融創(chuàng)新的積極探索為這些問(wèn)題尋找答案已成為他們重要的選擇。金融創(chuàng)新過(guò)程的本身也成為對(duì)上市公司綜合能力的一次極大考驗(yàn)。

政策看板

國(guó)務(wù)院提出發(fā)展資本市場(chǎng)的九條意見(jiàn)

2月1日,國(guó)務(wù)院《國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開(kāi)放和穩(wěn)定發(fā)展的若干意見(jiàn)》（以下簡(jiǎn)稱《意見(jiàn)》），這是自1992年以來(lái)，國(guó)務(wù)院首次就發(fā)展資本市場(chǎng)的作用、指導(dǎo)思想和任務(wù)進(jìn)行全面明確的闡述，對(duì)發(fā)展資本市場(chǎng)的政策措施進(jìn)行整體部署?！兑庖?jiàn)》對(duì)資本市場(chǎng)的重要性給予了充分的肯定，基本廓清了股市“邊緣化”之慮。對(duì)全流通問(wèn)題提出要“積極穩(wěn)妥”地解決，并強(qiáng)調(diào)要“切實(shí)保護(hù)投資者特別是公眾投資者的合法權(quán)益”?！兑庖?jiàn)》亦顯示高層已無(wú)意通過(guò)二級(jí)市場(chǎng)減持國(guó)有股。同時(shí)在“保險(xiǎn)公司直接入市”、“開(kāi)展基金管理公司融資試點(diǎn)”、“券商可貸款融通資金”等方面也有較大突破。

金融衍生產(chǎn)品交易有章可循

中國(guó)銀監(jiān)會(huì)2月4日正式《金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)管理暫行辦法》，辦法旨在對(duì)金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易進(jìn)行規(guī)范管理,并有效控制金融機(jī)構(gòu)從事衍生產(chǎn)品交易的風(fēng)險(xiǎn)。其主要內(nèi)容是：1、明確了衍生產(chǎn)品的定義和金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的分類；2、明確了金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的市場(chǎng)準(zhǔn)入條件和標(biāo)準(zhǔn)；3、明確了金融機(jī)構(gòu)衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理和監(jiān)管規(guī)定。同時(shí)辦法還特別規(guī)定，金融機(jī)構(gòu)從事與外匯、股票和商品有關(guān)的衍生產(chǎn)品交易以及場(chǎng)內(nèi)衍生產(chǎn)品交易，應(yīng)遵守國(guó)家外匯管理及其它相關(guān)規(guī)定。

全國(guó)銀行、證券、保險(xiǎn)工作會(huì)議召開(kāi)

2月10日，全國(guó)銀行、證券、保險(xiǎn)工作會(huì)議在北京召開(kāi)。會(huì)議以宏觀調(diào)控與金融改革兩條主線貫穿始終，明確了今年金融工作的重點(diǎn)和總體要求?？偫碓跁?huì)上提出，要正確認(rèn)識(shí)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)、金融形勢(shì)，充分發(fā)揮金融在宏觀調(diào)控中的重要作用，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)快速平穩(wěn)發(fā)展。積極推進(jìn)金融改革，加強(qiáng)金融監(jiān)管，整頓金融秩序，加快信用體系建設(shè)，努力開(kāi)創(chuàng)金融改革和發(fā)展新局面。此次會(huì)議也表明中央已經(jīng)認(rèn)為我國(guó)金融改革到了關(guān)鍵時(shí)期，金融領(lǐng)域勢(shì)必將成為未來(lái)幾年中央關(guān)注的重點(diǎn)。

聲音

詹靜濤:國(guó)債市場(chǎng)統(tǒng)一將有重大突破

財(cái)政部國(guó)庫(kù)支付局局長(zhǎng)詹靜濤在2004年記賬式國(guó)債和憑證式國(guó)債承銷團(tuán)組建會(huì)議上表示，今年財(cái)政部將加快國(guó)債市場(chǎng)的統(tǒng)一步伐。主要思路為：同一托管機(jī)構(gòu)可以對(duì)不同場(chǎng)所交易的國(guó)債進(jìn)行統(tǒng)一的托管和清算，各類機(jī)構(gòu)均可根據(jù)各自資金性質(zhì)和交易習(xí)慣自主選擇交易場(chǎng)所。

第3篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

資產(chǎn)證券化在中國(guó)的這種實(shí)踐還有許多問(wèn)題需要及時(shí)加以研究和解決，但邁出第一步畢竟不易。從微觀層面來(lái)看，資產(chǎn)證券化有利于銀行分散和轉(zhuǎn)移信用風(fēng)險(xiǎn)、增加資產(chǎn)流動(dòng)性、拓展融資渠道、改善資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、在真實(shí)出售的情況下釋放資本，同時(shí)為金融市場(chǎng)提供多樣化的投資工具。從宏觀層面來(lái)看，資產(chǎn)證券化通過(guò)信用風(fēng)險(xiǎn)的重新分配和轉(zhuǎn)移，有助于改變金融風(fēng)險(xiǎn)過(guò)多集中于銀行體系的狀況，并且將風(fēng)險(xiǎn)從不愿意或者沒(méi)有能力承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的一方，轉(zhuǎn)移到愿意并有能力承擔(dān)的一方。特別是在我國(guó)金融市場(chǎng)發(fā)展處于關(guān)鍵時(shí)期、銀行業(yè)進(jìn)入全面對(duì)外開(kāi)放的情況下，實(shí)施資產(chǎn)證券化，不僅在我國(guó)金融市場(chǎng)引進(jìn)了新的金融業(yè)務(wù)和產(chǎn)品，而且還有利于推動(dòng)對(duì)相關(guān)法律制度、監(jiān)管制度以及其他制度體系的改革，從而對(duì)我國(guó)銀行業(yè)的改革、創(chuàng)新與發(fā)展產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響。

然而，在我國(guó)這樣一個(gè)市場(chǎng)轉(zhuǎn)型國(guó)家，資產(chǎn)證券化在金融市場(chǎng)上出現(xiàn)，確有一些理論和實(shí)踐方面的問(wèn)題需要研究、討論，當(dāng)前來(lái)自各方面的不同意見(jiàn)、議論甚至誤解都有一定的合理性。如有人認(rèn)為，銀行只要實(shí)施了資產(chǎn)證券化，就一定能將資產(chǎn)轉(zhuǎn)移至資產(chǎn)負(fù)債表外，從而通過(guò)減少風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)來(lái)提高資本充足率。這就是一種誤解(雖然存在這種誤解是可以理解的)。巴塞爾委員會(huì)1988年的《資本協(xié)議》基本沒(méi)有涉及證券化業(yè)務(wù)，當(dāng)時(shí)大多數(shù)銀行監(jiān)管當(dāng)局也未能重視證券化業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)并提出明確的監(jiān)管要求。因此，不少銀行機(jī)構(gòu)利用這一監(jiān)管真空，在未能有效轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)的情況下，僅僅采用證券化交易來(lái)規(guī)避監(jiān)管資本要求。隨著資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的發(fā)展，監(jiān)管機(jī)構(gòu)才逐漸認(rèn)識(shí)到，資產(chǎn)證券化不一定必然實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移，而是既可能完全轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，也可能將風(fēng)險(xiǎn)部分或全部保留在銀行。如果在銀行保留風(fēng)險(xiǎn)的情況下免除資本要求，將會(huì)造成資本充足率的高估。1992年9月，巴塞爾委員會(huì)了一份指導(dǎo)性文件《資產(chǎn)轉(zhuǎn)移與資產(chǎn)證券化》，第一次系統(tǒng)性地提出了資產(chǎn)證券化的監(jiān)管問(wèn)題，討論了監(jiān)管當(dāng)局需要關(guān)注的主要風(fēng)險(xiǎn)和應(yīng)當(dāng)遵循的監(jiān)管原則，要求監(jiān)管者對(duì)證券化業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移程度作出判斷，必要時(shí)應(yīng)要求銀行計(jì)提資本。雖然該文件沒(méi)有提出具體的監(jiān)管資本計(jì)算方法，但在其指導(dǎo)下，美國(guó)、英國(guó)等資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)比較發(fā)達(dá)的國(guó)家，開(kāi)始了對(duì)資產(chǎn)證券化實(shí)施監(jiān)管的探索與實(shí)踐，陸續(xù)制定了關(guān)于資產(chǎn)證券化的監(jiān)管規(guī)定，并在后來(lái)為其他許多國(guó)家和地區(qū)的銀行監(jiān)管當(dāng)局所借鑒。另外，從法律上講，資產(chǎn)證券化交易結(jié)構(gòu)的嚴(yán)謹(jǐn)性、有效性需要相應(yīng)的法律予以保障，交易主體之間的權(quán)利義務(wù)也需要法律來(lái)進(jìn)行界定。但是，資產(chǎn)證券化在不同的法律框架下存在不同的法律障礙。例如，資產(chǎn)證券化最早出現(xiàn)在美國(guó)，其標(biāo)志是1968年美國(guó)國(guó)會(huì)通過(guò)住宅及城市發(fā)展法，該法規(guī)定政府國(guó)民抵押協(xié)會(huì)有權(quán)購(gòu)買及收集住房抵押貸款，并且有權(quán)出售由這些按揭貸款組合的股份給公眾投資者。并且，美國(guó)是普通法系國(guó)家，可以不斷通過(guò)判例解決金融市場(chǎng)發(fā)展中的重大問(wèn)題，因此，美國(guó)雖然沒(méi)有關(guān)于資產(chǎn)證券化的專門立法，但通過(guò)其《證券法》(1933年)、《證券交易法》(1934年)、《投資公司法》(1940年)、《藍(lán)天法》等幾部主要法律支撐起比較完善的資產(chǎn)證券化法律框架。在這種法律框架下，資產(chǎn)支持證券在美國(guó)迅速發(fā)展，余額現(xiàn)已接近8萬(wàn)億美元，占到整個(gè)債券市場(chǎng)余額的三分之一，成為促進(jìn)美國(guó)金融市場(chǎng)發(fā)展的重要推動(dòng)力量。但是，在我國(guó)進(jìn)行資產(chǎn)證券化實(shí)踐必然面臨許多新問(wèn)題、新情況，因此研究在不同的法律框架下如何進(jìn)行資產(chǎn)證券化實(shí)踐是不可或缺的。

從大多數(shù)國(guó)家資產(chǎn)證券化監(jiān)管實(shí)踐的共性來(lái)看，銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)最關(guān)注的是，資產(chǎn)證券化的各個(gè)參與主體承擔(dān)了哪些風(fēng)險(xiǎn)，是否對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了有效的管理，以及是否根據(jù)所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)提了相應(yīng)的監(jiān)管資本。因此，大多數(shù)國(guó)家都將資本監(jiān)管作為監(jiān)管資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的核心內(nèi)容。發(fā)起銀行如果確實(shí)通過(guò)資產(chǎn)的真實(shí)出售有效轉(zhuǎn)移了風(fēng)險(xiǎn)，就無(wú)需再為這部分資產(chǎn)計(jì)提監(jiān)管資本；但如果還保留了相當(dāng)數(shù)量的風(fēng)險(xiǎn)，則必須計(jì)提相應(yīng)的監(jiān)管資本，某些情況下還需要扣減監(jiān)管資本。同時(shí)，這些國(guó)家的資產(chǎn)證券化監(jiān)管法規(guī)還針對(duì)銀行在證券化業(yè)務(wù)中扮演的不同角色(如是作為發(fā)起機(jī)構(gòu)，還是信用增級(jí)提供機(jī)構(gòu)、投資機(jī)構(gòu)或服務(wù)機(jī)構(gòu))，提出了一定的操作性和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，要求其有效管理資產(chǎn)證券化過(guò)程中的信用風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)等，并對(duì)因擔(dān)當(dāng)多種角色而可能產(chǎn)生的利益沖突采取相應(yīng)的控制措施。

雖然大多數(shù)國(guó)家的資產(chǎn)證券化監(jiān)管法規(guī)對(duì)證券化業(yè)務(wù)規(guī)定了監(jiān)管資本的計(jì)算原則和方法，但總體來(lái)說(shuō)，這些資本監(jiān)管規(guī)則普遍比較簡(jiǎn)單、零散，缺乏風(fēng)險(xiǎn)敏感性和系統(tǒng)性，松嚴(yán)程度也有較大差別。為此，巴塞爾委員會(huì)在制定((新資本協(xié)議))之初，就將資產(chǎn)證券化的資本監(jiān)管作為一個(gè)單獨(dú)的課題，成立專門的工作組，經(jīng)過(guò)反復(fù)討論和修改，終于形成了《新資本協(xié)議》的“資產(chǎn)證券化框架”，對(duì)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)提出了統(tǒng)一的資本計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)、監(jiān)督管理和信息披露要求。這是資產(chǎn)證券化監(jiān)管實(shí)踐發(fā)展的里程碑?！缎沦Y本協(xié)議》的“資產(chǎn)證券化框架”具有以下特點(diǎn)：一是在第一支柱(最低資本要求)對(duì)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)提出了標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評(píng)級(jí)法兩種具體的資本計(jì)算方法，而且在第二支柱(監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)督檢查)和第三支柱(市場(chǎng)約束)又就證券化業(yè)務(wù)的監(jiān)督檢查和信息披露問(wèn)題專門作出了規(guī)定，使“資產(chǎn)證券化框架”在整個(gè)《新資本協(xié)議》中具有特殊而重要的地位，并由其自身的三個(gè)支柱構(gòu)成了一個(gè)相對(duì)獨(dú)立的體系。二是對(duì)資產(chǎn)證券化采用了較寬泛的開(kāi)放式的定義，除了適用于傳統(tǒng)型證券化外，還在銀行監(jiān)管實(shí)踐中，第一次系統(tǒng)地對(duì)合成型證券化提出了明確具體的監(jiān)管資本要求。三是緊緊圍繞證券化交易的“經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)”，要求監(jiān)管者超越證券化的法律形式和會(huì)計(jì)處理方式，分析判斷銀行是否通過(guò)證券化交易有效轉(zhuǎn)移了風(fēng)險(xiǎn)。四是摒棄了在起草初期以及其他監(jiān)管當(dāng)局在《新資本協(xié)議》前采用的根據(jù)銀行擔(dān)當(dāng)?shù)牟煌巧?jì)提資本要求的做法，通過(guò)引入“證券化風(fēng)險(xiǎn)暴露”的概念，針對(duì)銀行所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)實(shí)質(zhì)提出資本要求。五是對(duì)采用內(nèi)部評(píng)級(jí)法的銀行設(shè)置了監(jiān)管資本上限，但對(duì)采用標(biāo)準(zhǔn)法的銀行卻沒(méi)有規(guī)定上限。

在我國(guó)，《新資本協(xié)議》及其他國(guó)家和地區(qū)的資產(chǎn)證券化監(jiān)管法規(guī)，為制定我國(guó)的資產(chǎn)證券化監(jiān)管政策和標(biāo)準(zhǔn)提供了良好的參考與借鑒。銀監(jiān)會(huì)在制定《金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)監(jiān)督管理辦法》(以下簡(jiǎn)稱《監(jiān)管辦法》)過(guò)程中，充分借鑒了國(guó)際上這些較為成熟的監(jiān)管實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，同時(shí)也結(jié)合我國(guó)的資產(chǎn)證券化試點(diǎn)工作特點(diǎn)，力求以頒布和實(shí)施《監(jiān)管辦法》為契機(jī)，建立一個(gè)符合我國(guó)銀行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀的資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)監(jiān)管框架。

《監(jiān)管辦法》是在由有關(guān)法律、行政法規(guī)和人民銀行、銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合的《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)管理辦法》確定的在我國(guó)開(kāi)展資產(chǎn)證券化試點(diǎn)的基本法律框架之下，由銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定的資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)監(jiān)管規(guī)定?！侗O(jiān)管辦法》針對(duì)銀監(jiān)會(huì)所監(jiān)管金融機(jī)構(gòu)在證券化交易中擔(dān)當(dāng)?shù)牟煌巧?，在市?chǎng)準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)規(guī)則與風(fēng)險(xiǎn)管理、監(jiān)管資本等方面制定了監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，提出了監(jiān)管要求，目的是督促和指導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)在證券化業(yè)務(wù)過(guò)程中有效管理可能產(chǎn)生的各類風(fēng)險(xiǎn)。

在市場(chǎng)準(zhǔn)入方面，總的思路是既要促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)創(chuàng)新活動(dòng)，又要從源頭控制和防范風(fēng)險(xiǎn)；既要借鑒國(guó)際成熟經(jīng)驗(yàn)，又要結(jié)合我國(guó)實(shí)際情況。從這個(gè)總的思路出發(fā)，《監(jiān)管辦法》對(duì)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)實(shí)行市場(chǎng)準(zhǔn)入管理的基本原則是：第一，按照科學(xué)設(shè)限、簡(jiǎn)化審批程序、提高審批效率的原則，在資產(chǎn)證券化交易各參與主體中，重點(diǎn)對(duì)最核心的兩類機(jī)構(gòu)——發(fā)起機(jī)構(gòu)和受托機(jī)構(gòu)規(guī)定了準(zhǔn)入條件和程序。第二，準(zhǔn)入管理按照機(jī)構(gòu)資格審 批和證券化方案審批兩個(gè)層次來(lái)進(jìn)行。信托投資公司擔(dān)任受托機(jī)構(gòu)，首先需要獲得擔(dān)任特定目的信托受托機(jī)構(gòu)的資格，其次還需向銀監(jiān)會(huì)報(bào)送證券化業(yè)務(wù)方案。發(fā)起機(jī)構(gòu)審批的重點(diǎn)則是資產(chǎn)證券化方案設(shè)計(jì)的科學(xué)性、合理性。第三，采用由發(fā)起機(jī)構(gòu)和受托機(jī)構(gòu)聯(lián)合報(bào)送申請(qǐng)材料的方式。這樣，既有利于簡(jiǎn)化審批程序、提高審批效率，也有利于銀監(jiān)會(huì)在準(zhǔn)人管理中對(duì)資產(chǎn)證券化方案進(jìn)行整體把握。

在業(yè)務(wù)規(guī)則與風(fēng)險(xiǎn)管理方面，《監(jiān)管辦法》首先對(duì)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的各個(gè)參與主體提出了統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)管理要求，要求其根據(jù)本機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、資本實(shí)力、風(fēng)險(xiǎn)管理能力和信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征，確定開(kāi)展信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的方式和規(guī)模，建立、實(shí)施內(nèi)部的新業(yè)務(wù)審批政策和程序；制定、實(shí)施證券化業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序，并將其納入總體的風(fēng)險(xiǎn)管理體系；董事會(huì)和高級(jí)管理層制定開(kāi)展證券化業(yè)務(wù)的總體戰(zhàn)略和政策等。其次，《監(jiān)管辦法》還分別對(duì)發(fā)起機(jī)構(gòu)、受托機(jī)構(gòu)、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)、貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)、資金保管機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)支持證券投資機(jī)構(gòu)制定了具體的業(yè)務(wù)規(guī)則，提出了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理要求?！侗O(jiān)管辦法》重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)了金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)隔離和風(fēng)險(xiǎn)揭示問(wèn)題，要求參與證券化交易的金融機(jī)構(gòu)建立有效的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)隔離機(jī)制，避免因擔(dān)任多種角色而產(chǎn)生利益沖突；同時(shí)要求金融機(jī)構(gòu)向投資者充分揭示在證券化交易中所承擔(dān)的義務(wù)、責(zé)任及其限度，以便投資者在充分知曉、正確評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)的情況下，作出理性的投資決策。

第4篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

縣域銀行業(yè)信貸投放仍顯不足

縣域銀行業(yè)“血源”增勢(shì)強(qiáng)勁，但“心動(dòng)”放緩。截至2011年7月末，延邊州縣域（除延吉市以外的七個(gè)縣）銀行存貸款余額分別為474.37億元和191.65億元，同比分別增加90.16億元和19.49億元，同比分別增長(zhǎng)23.47%和11.32%，貸款增速低于存款增速12.15個(gè)百分點(diǎn)；新增存貸款分別為46.53億元和17.45億元，增量存貸比為37.50%，比去年同期下降41.79個(gè)百分點(diǎn)。

縣域信貸資金流出嚴(yán)重，導(dǎo)致縣域信貸資金“失血”?？h域銀行存貸差額在2011年7月末達(dá)到282.72億元，同比多增70.67億元；縣域信貸資金凈流出額為255.57億元，同比多增82.06億元，同比增長(zhǎng)47.29%。按行別看，除農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行凈流入24.14億元外，其余8家銀行全部?jī)袅鞒觥Ｆ渲?，工商銀行19.01億元、農(nóng)業(yè)銀行36.02億元、中國(guó)銀行10.63億元、建設(shè)銀行32.09億元、郵儲(chǔ)銀行91.14億元、農(nóng)信社57.53億元、農(nóng)村合作銀行32.66億元、村鎮(zhèn)銀行0.62億元，說(shuō)明縣域信貸資金流出問(wèn)題仍嚴(yán)重，縣域信貸資金失血。

國(guó)有商行信貸投放不足，支持縣域經(jīng)濟(jì)“體力”欠佳。7月末，縣域國(guó)有商業(yè)銀行存貸款余額分別為206.05億元和67.62億元，存量存貸比為32.82%；新增存款26.14億元、新增貸款8.40億元，增量存貸比為32.13%，比去年同期下降52.34個(gè)百分點(diǎn)。按行別看，工、農(nóng)、中、建行的存貸比分別為49.96%、21.50%、24.09%和36.91%，國(guó)有商業(yè)銀行存貸比遠(yuǎn)低于75%的上限標(biāo)準(zhǔn)。

農(nóng)信社成為名副其實(shí)的信貸支農(nóng)“三甲醫(yī)院”。到2011年7月末， 農(nóng)信社存款和貸款分別比年初增加10.72億元和6.91億元，分別增長(zhǎng)9.20%和10.31%，增量存貸比為64.46%。農(nóng)信社貸款余額73.91億元，占全部縣域銀行貸款余額的38.57%；累計(jì)發(fā)放貸款36.59億元，占縣域貸款累放額的41.55%。

村鎮(zhèn)銀行“血壓”過(guò)高，處于超負(fù)荷經(jīng)營(yíng)狀態(tài)。村鎮(zhèn)銀行存款和貸款余額7月末分別為18971萬(wàn)元和14910萬(wàn)元，存量存貸比為78.59%，比2011年年初的存比（84.17%）下降5.58個(gè)百分點(diǎn)。其原因是，由于村鎮(zhèn)銀行存貸比過(guò)高，延邊州銀行監(jiān)管部門責(zé)令下降存貸比，但村鎮(zhèn)銀行存貸比仍超過(guò)銀行監(jiān)管部門的75%的上限，仍超負(fù)荷經(jīng)營(yíng)。

縣域銀行業(yè)信貸投放明顯不足的原因

縣域金融管理滯后且創(chuàng)新不足

縣域銀行信貸審批權(quán)有限束縛了其放貸自。為加強(qiáng)信貸管理，各行、社對(duì)所屬縣域金融機(jī)構(gòu)實(shí)行了授權(quán)管理，核定一定的信貸審批權(quán)限。但各行、社對(duì)縣域經(jīng)濟(jì)最了解的縣域金融機(jī)構(gòu)的貸款審批權(quán)限一般都核定在較小的額度內(nèi)，有的甚至沒(méi)有貸款權(quán)限。在公司貸款方面，四大國(guó)有商行、郵儲(chǔ)根本沒(méi)有審批權(quán)。在個(gè)人貸款方面，四大國(guó)有銀行中只有農(nóng)行有質(zhì)押貸款100萬(wàn)元以內(nèi)和農(nóng)戶聯(lián)保5萬(wàn)元以內(nèi)審批權(quán)，其余各類貸款的審批權(quán)均在上級(jí)銀行?？h域郵儲(chǔ)只有個(gè)人擔(dān)保貸款和工商戶擔(dān)保貸款審批權(quán)，額度在10萬(wàn)元以內(nèi)?？h域銀行機(jī)構(gòu)在信貸管理上沒(méi)有話語(yǔ)權(quán)，只有組織資金權(quán)、貸款調(diào)查權(quán)和收貸權(quán)，束縛了其放貸自。具有法人資格的縣域農(nóng)信社的貸款權(quán)限也受到省級(jí)聯(lián)社的控制。

審批手續(xù)煩瑣，不適應(yīng)縣域貸款“少急頻”的需求。在貸款權(quán)限控制下，縣域絕大部分貸款都要層層上報(bào)審批，審批環(huán)節(jié)增加，審批時(shí)間較長(zhǎng)。如農(nóng)信社公司貸款的審批時(shí)間一般在7天左右，有的甚至長(zhǎng)達(dá)2個(gè)月，難以滿足縣域中小企業(yè)和“三農(nóng)”貸款“少急頻”的需求。

農(nóng)村金融產(chǎn)品創(chuàng)新仍顯不足，信貸產(chǎn)品針對(duì)性不強(qiáng)。目前，縣域銀行業(yè)雖然推出了較多融資新產(chǎn)品，但實(shí)際投放額微乎其微，貸款滿足率較低。延邊州七個(gè)縣域中，只有敦化和安圖分別開(kāi)展林權(quán)抵押和土地承包權(quán)抵押貸款。敦化從2009年5月開(kāi)始開(kāi)展林權(quán)抵押貸款，2011年前7個(gè)月累計(jì)發(fā)放貸款598萬(wàn)元；安圖從2010年1月開(kāi)展土地承包抵押貸款，2011年前7個(gè)月累計(jì)發(fā)放512萬(wàn)元。無(wú)法滿足延邊州縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的貸款需求，尤其是針對(duì)不斷涌現(xiàn)的各種新型組織和縣域經(jīng)濟(jì)主體資產(chǎn)特點(diǎn)創(chuàng)新的產(chǎn)品不多。農(nóng)民專業(yè)合作社和專業(yè)農(nóng)場(chǎng)對(duì)資金需求量大，但因沒(méi)有有效抵押擔(dān)保物等原因貸款投放明顯不足，農(nóng)民專業(yè)合作社和專業(yè)農(nóng)場(chǎng)貸款滿足率僅為25%和10%左右。而且小額信用貸款限額不能適應(yīng)當(dāng)前規(guī)模化種養(yǎng)殖的需要。

縣域金融外部環(huán)境存在問(wèn)題

縣域經(jīng)濟(jì)弱質(zhì)特征制約縣域信貸投入。一方面因縣域工業(yè)大多競(jìng)爭(zhēng)力不強(qiáng)、農(nóng)業(yè)受自然災(zāi)害影響大、大多數(shù)農(nóng)村合作組織管理松散等，縣域信貸投放風(fēng)險(xiǎn)較大，銀行投入積極性不高。另一方面，縣域多數(shù)是小企業(yè)，沒(méi)有抵押資產(chǎn)；農(nóng)民及合作組織擁有的耕地、山林和住宅等，由于缺乏流轉(zhuǎn)市場(chǎng)難以成為抵押物。調(diào)查顯示，缺乏抵押擔(dān)保是縣域貸款未能滿足的最主要原因。

融資中介服務(wù)及相關(guān)配套體系發(fā)展滯后。相對(duì)縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展融資新需求，融資中介發(fā)展明顯滯后。一是擔(dān)保公司規(guī)模偏小，全轄7個(gè)縣域中有6家擔(dān)保公司，資本金在1000～3000萬(wàn)元左右，其中2家擔(dān)保公司經(jīng)營(yíng)處于停止?fàn)顟B(tài)，尤其缺乏針對(duì)縣域經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)的專業(yè)擔(dān)保公司。二是土地、林權(quán)等相關(guān)資產(chǎn)評(píng)估、產(chǎn)權(quán)交易等中介機(jī)構(gòu)僅在極少數(shù)縣市開(kāi)始試點(diǎn)并制定了相關(guān)辦法。三是抵押貸款評(píng)估存在登記環(huán)節(jié)多，收費(fèi)高，甚至有重復(fù)評(píng)估登記和亂收費(fèi)等問(wèn)題。據(jù)金融機(jī)構(gòu)反映，貸款過(guò)程中，資產(chǎn)評(píng)估、抵押登記等費(fèi)用超過(guò)貸款金額的3%，而且手續(xù)煩瑣，效率不高。四是農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)險(xiǎn)種仍然不足，水產(chǎn)、水果、蔬菜等較多的農(nóng)副產(chǎn)品不在保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)覆蓋范圍內(nèi)。此外，相關(guān)法律體系缺乏及時(shí)跟進(jìn)也一定程度上影響了金融機(jī)構(gòu)對(duì)縣域的支持。

地方政府對(duì)金融支持的引導(dǎo)作用有待進(jìn)一步加強(qiáng)。一是財(cái)政資金杠桿撬動(dòng)作用有待進(jìn)一步發(fā)揮，包括進(jìn)一步建立健全專項(xiàng)財(cái)政貼息、信貸風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償和信貸投入獎(jiǎng)勵(lì)等措施。二是縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展有待進(jìn)一步提質(zhì)。當(dāng)前縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展缺乏中長(zhǎng)期規(guī)劃，政府在培養(yǎng)合格經(jīng)濟(jì)主體等工作方面欠細(xì)，對(duì)一些新型組織發(fā)展缺乏必要的引導(dǎo)和規(guī)范。三是政府推動(dòng)銀企對(duì)接的作用有待進(jìn)一步加強(qiáng)。包括通過(guò)政策對(duì)接、規(guī)劃對(duì)接、項(xiàng)目對(duì)接等，推動(dòng)銀企溝通，形成多方合作共贏的局面。

對(duì)銀行業(yè)加大對(duì)縣域經(jīng)濟(jì)的信貸支持的建議

銀行改進(jìn)管理、創(chuàng)新信貸產(chǎn)品并加大投放

進(jìn)一步完善信貸資金授權(quán)授信管理。改進(jìn)信貸管理，優(yōu)化內(nèi)部資金管理的權(quán)責(zé)機(jī)制，加大對(duì)縣域經(jīng)濟(jì)的信貸支持。當(dāng)前應(yīng)根據(jù)各地經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃、效益狀況和銀行管理水平，在遵守資產(chǎn)負(fù)責(zé)比例管理的前提下，適當(dāng)放寬基層分支機(jī)構(gòu)的信貸投放自。一是適當(dāng)下放中小企業(yè)短期流動(dòng)資金貸款審批權(quán)限，減少中間環(huán)節(jié)。二是對(duì)有價(jià)證券作質(zhì)押的貸款可放寬限制額度。三是適當(dāng)下放辦理銀行票據(jù)承兌貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的權(quán)利。

進(jìn)一步創(chuàng)新縣域銀行業(yè)的金融產(chǎn)品。在成本可算、風(fēng)險(xiǎn)可控、信息充分披露的原則下，加快開(kāi)發(fā)適應(yīng)縣域小企業(yè)和居民需要的金融產(chǎn)品，為縣域提供多元化的金融服務(wù)。一是繼續(xù)完善農(nóng)戶小額信用貸款，進(jìn)一步放寬貸款對(duì)象、拓展貸款用途、提高貸款額度、合理確定期限、科學(xué)設(shè)定利率、改進(jìn)服務(wù)方式，將農(nóng)戶小額信貸打造成獨(dú)具特色的支農(nóng)信貸品牌。二是開(kāi)發(fā)適應(yīng)小企業(yè)生命周期和融資需求的信貸產(chǎn)品，滿足不同行業(yè)、不同類型、不同發(fā)展階段小企業(yè)的需求。開(kāi)發(fā)消費(fèi)類貸款品種，滿足縣域各種合理消費(fèi)需求。三是大力發(fā)展農(nóng)村青年創(chuàng)業(yè)、農(nóng)民工返鄉(xiāng)創(chuàng)業(yè)就業(yè)小額貸款業(yè)務(wù)，開(kāi)辟創(chuàng)業(yè)信貸綠色通道。四是逐步將城市開(kāi)辦開(kāi)發(fā)的保險(xiǎn)、個(gè)人理財(cái)、信息咨詢等金融產(chǎn)品推廣到縣域地區(qū)。

實(shí)施差別化的信貸政策，創(chuàng)造寬松的縣域監(jiān)管環(huán)境。監(jiān)管部門考核縣域法人銀行機(jī)構(gòu)的部分監(jiān)管指標(biāo)應(yīng)適當(dāng)開(kāi)點(diǎn)“綠燈”，并為其加大新增存款一定比例用于當(dāng)?shù)刭J款的力度提供較為寬松的監(jiān)管環(huán)境。

一是銀監(jiān)部門對(duì)于縣域法人金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管考核要和國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行區(qū)別對(duì)待，差別化管理，對(duì)于像撥備覆蓋率、貸款損失準(zhǔn)備金率、資本充足率等監(jiān)管指標(biāo)的考核可確定一個(gè)最低比例，然后要求其在一定的時(shí)間內(nèi)（如五年）達(dá)到規(guī)定要求，也可制訂一定的鼓勵(lì)政策，調(diào)動(dòng)縣域法人金融機(jī)構(gòu)達(dá)標(biāo)。

二是在信貸管理政策的制訂上要結(jié)合縣域中小企業(yè)、商戶、農(nóng)戶的特點(diǎn)為其量身定做符合其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)實(shí)際的個(gè)性化信貸管理辦法，盡快出臺(tái)《縣域中小企業(yè)貸款管理辦法》、《縣域農(nóng)戶貸款管理辦法》等信貸管理規(guī)定，使縣域法人金融機(jī)構(gòu)發(fā)放貸款能夠有專門的規(guī)章執(zhí)行。

三是人民銀行應(yīng)盡快完善征信系統(tǒng)建設(shè)，將縣域中小企業(yè)、商戶、農(nóng)戶的信息盡快納入征信系統(tǒng)，并探索建立縣域中小企業(yè)、商戶、農(nóng)戶的信用評(píng)級(jí)體系，加大對(duì)征信評(píng)級(jí)的運(yùn)用力度，使縣域法人金融機(jī)構(gòu)能夠依據(jù)征信系統(tǒng)中的信用評(píng)級(jí)發(fā)放貸款，為其放貸提供便利。

地方政府創(chuàng)建良好的縣域金融發(fā)展環(huán)境

創(chuàng)建良好的縣域金融發(fā)展環(huán)境，需要銀、政、企三方共同努力，實(shí)現(xiàn)銀政聯(lián)合、銀企聯(lián)動(dòng)、銀銀聯(lián)手。

地方政府應(yīng)盡快出臺(tái)配套措施，支持金融創(chuàng)新。縣及縣以上政府應(yīng)授權(quán)或指定土地經(jīng)營(yíng)承包權(quán)、林權(quán)使用權(quán)、大型農(nóng)用生產(chǎn)設(shè)備等權(quán)利和抵押品的確權(quán)、登記、評(píng)估、交易流轉(zhuǎn)等職能部門，聯(lián)合銀監(jiān)等部門制訂具體的管理辦法；支持培育規(guī)模較大、管理規(guī)范的物流公司發(fā)展，為銀行辦理倉(cāng)單質(zhì)押貸款創(chuàng)造條件。

適當(dāng)減免稅費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，營(yíng)造良好的政策環(huán)境?？h級(jí)政府及相關(guān)職能部門要適當(dāng)簡(jiǎn)化有關(guān)手續(xù)，減免或降低企業(yè)辦理抵押貸款和銀行處置抵貸資產(chǎn)的稅費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。地方財(cái)政拿出部分資金，按照一定比例補(bǔ)貼企業(yè)抵押資產(chǎn)的評(píng)估、登記、公證費(fèi)用，降低企業(yè)經(jīng)營(yíng)成本。

加大金融債權(quán)案件審理和執(zhí)行力度，營(yíng)造良好的法制環(huán)境。司法部門對(duì)各類審結(jié)勝訴而未執(zhí)行到位的金融債權(quán)案件，應(yīng)在全面清理排查基礎(chǔ)上，成立執(zhí)行專班，集中強(qiáng)制執(zhí)行，提高依法維護(hù)金融債權(quán)的威懾力；對(duì)于已經(jīng)執(zhí)行到位的款項(xiàng)及時(shí)移交有關(guān)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)；對(duì)新發(fā)生的貸款債權(quán)案件，要做到快審快結(jié)。

第5篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

20世紀(jì)初期，歐美國(guó)家汽車工業(yè)得到了大力發(fā)展。隨著生產(chǎn)規(guī)模的擴(kuò)張、消費(fèi)市場(chǎng)的擴(kuò)大和金融服務(wù)及信用制度的建立與完善，汽車金融公司應(yīng)運(yùn)而生。

從汽車金融公司的發(fā)展歷史來(lái)看，歷史上第一家汽車金融公司是1919年美國(guó)通用汽車公司設(shè)立的通用汽車票據(jù)承兌總公司。1930年，德國(guó)大眾汽車公司推出了針對(duì)本公司生產(chǎn)的“甲殼蟲(chóng)”汽車的購(gòu)車儲(chǔ)蓄計(jì)劃，向“甲殼蟲(chóng)”的未來(lái)消費(fèi)者募集資金。此舉首開(kāi)了汽車金融服務(wù)向社會(huì)融資的先例，為汽車金融公司的融資開(kāi)辟了新的道路。

加入世貿(mào)組織以后，中國(guó)的經(jīng)濟(jì)更具蓬勃生機(jī)。中國(guó)汽車金融公司就是在這種大背景下產(chǎn)生的。2003年10月中國(guó)出臺(tái)了《汽車金融公司管理辦法》。同年底，三家汽車金融公司獲得批準(zhǔn)籌建，即上海通用汽車金融有限責(zé)任公司、大眾汽車金融（中國(guó)）有限公司、 豐田汽車金融（中國(guó)）有限公司。2004年8月，福特汽車信貸公司宣布也獲得中國(guó)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)在中國(guó)籌建專業(yè)汽車金融公司。同時(shí)，經(jīng)過(guò)半年多的廣泛征求意見(jiàn)后，中國(guó)人民銀行和中國(guó)銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合了《汽車貸款管理辦法》，取代了1998年的《汽車消費(fèi)貸款管理辦法》。目前，中國(guó)的汽車金融公司達(dá)到了9家。隨著中國(guó)汽車金融市場(chǎng)的逐步發(fā)展和完善，將會(huì)有更多的企業(yè)認(rèn)識(shí)到汽車金融的必要性，并涉足汽車金融業(yè)。

二、我國(guó)汽車金融公司發(fā)展中的問(wèn)題

隨著汽車金融公司在中國(guó)的發(fā)展，越來(lái)越多的問(wèn)題也凸現(xiàn)出來(lái)。據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，截至2004年，汽車消費(fèi)信貸壞賬高達(dá)900多億元。加上國(guó)家宏觀調(diào)控的影響，汽車金融業(yè)務(wù)萎縮。汽車金融公司面臨的主要問(wèn)題有：

（一）社會(huì)化信用體系的缺失

汽車金融發(fā)展的一個(gè)重要基礎(chǔ)是完善的信用評(píng)價(jià)體系。我國(guó)由于處于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的初期，社會(huì)征信體系遠(yuǎn)未發(fā)育成熟。消費(fèi)者信用記錄非常分散，企業(yè)難以掌握完整的客戶收入以及信用情況，而健全的個(gè)人信用制度能為汽車金融業(yè)的發(fā)展提供切實(shí)保障。由于國(guó)內(nèi)還未形成完整的全面的信用評(píng)價(jià)體系，導(dǎo)致整個(gè)社會(huì)個(gè)人信用評(píng)價(jià)成本較高。

（二）經(jīng)營(yíng)模式單一

多樣化的經(jīng)營(yíng)模式是國(guó)外汽車金融公司的主要盈利方式，包括融資租賃、信托租賃、相關(guān)中間業(yè)務(wù)等等。而根據(jù)中國(guó)《汽車金融公司管理辦法》規(guī)定，汽車金融公司只能從事單一的汽車信貸業(yè)務(wù)以及轉(zhuǎn)讓和出售汽車貸款應(yīng)收款業(yè)務(wù)，不能涉及汽車租賃等盈利性較高的中間業(yè)務(wù)，這一條件限制使得汽車金融公司投資手段非常單一。

（三）高端人才缺乏及融資渠道狹窄

《汽車金融公司管理辦法》對(duì)汽車金融公司高級(jí)管理人員實(shí)行了嚴(yán)格的核準(zhǔn)制。但就目前狀況來(lái)看，懂金融、懂汽車、具備實(shí)際操作經(jīng)驗(yàn)的人才非常少。國(guó)外汽車金融公司可以通過(guò)商業(yè)票據(jù)發(fā)行、公司債券、購(gòu)車儲(chǔ)蓄、以應(yīng)收賬款質(zhì)押向銀行借款、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)投資者出售應(yīng)收賬款、應(yīng)收賬款證券化。而根據(jù)中國(guó)《汽車金融公司管理辦法》規(guī)定，汽車金融公司只能接受境內(nèi)股東單位3個(gè)月以上期限的存款、轉(zhuǎn)讓和出售汽車貸款應(yīng)收款業(yè)務(wù)、向金融機(jī)構(gòu)借款。因此，外資汽車金融公司在中國(guó)的融資渠道相對(duì)狹窄，從其母公司獲得資金支持也將非常有限。汽車金融公司是資產(chǎn)負(fù)債限制較多的一類專業(yè)化金融機(jī)構(gòu)，它的風(fēng)險(xiǎn)分散機(jī)制不如商業(yè)銀行靈活。因此，相對(duì)來(lái)說(shuō)汽車金融公司的風(fēng)險(xiǎn)集中度也較高。

三、對(duì)我國(guó)汽車金融公司發(fā)展的建議及對(duì)策

（一）建立健全社會(huì)信用體系

建立健全我國(guó)社會(huì)信用體系，為汽車金融公司的發(fā)展?fàn)I造良好的社會(huì)信用條件。當(dāng)前要從四個(gè)方面推進(jìn)社會(huì)信用體系建設(shè)：一要規(guī)范市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序。二要建立完善的信用信息服務(wù)體系。重點(diǎn)建設(shè)征信機(jī)構(gòu)體系和評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)體系。積極發(fā)展專業(yè)化的社會(huì)征信機(jī)構(gòu)，逐步開(kāi)放征信服務(wù)市場(chǎng)。三要健全和完善信用監(jiān)管體系和相關(guān)制度。加強(qiáng)征信市場(chǎng)監(jiān)督管理，建立對(duì)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、評(píng)級(jí)結(jié)果事后的評(píng)價(jià)制度，引入市場(chǎng)化的征信機(jī)構(gòu)篩選機(jī)制。抓緊制定信用服務(wù)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，推動(dòng)信息共享。加快征信規(guī)章建設(shè)，健全失信懲罰機(jī)制。四要強(qiáng)化市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)下的信用意識(shí)和信用道德規(guī)范制約信用的失衡。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，市場(chǎng)主體的行為準(zhǔn)則首先應(yīng)是講信用，無(wú)論是法人還是公民，都應(yīng)該樹(shù)立起以講信用為榮、不講信用為恥的信用道德評(píng)價(jià)和約束機(jī)制。

（二）汽車金融公司與商業(yè)銀行合作

目前，我國(guó)汽車金融服務(wù)的主要機(jī)構(gòu)仍然是商業(yè)銀行。但由于商業(yè)銀行的最終目的只是獲得存貸款的利差，缺乏和制造商的利益關(guān)系，不能保證對(duì)汽車業(yè)連續(xù)和穩(wěn)定的支持，往往在汽車市場(chǎng)不景氣更需要金融扶持時(shí)，出于本身的利潤(rùn)及風(fēng)險(xiǎn)考慮，銀行會(huì)收縮相應(yīng)的金融服務(wù)。另外，商業(yè)銀行的汽車金融服務(wù)也多限于傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)，無(wú)法為制造商提供風(fēng)險(xiǎn)管理、市場(chǎng)營(yíng)銷等一系列方面的服務(wù)。商業(yè)銀行相比于汽車金融公司，它所提供的汽車金融服務(wù)只是一種附屬業(yè)務(wù)，盡管銀行意識(shí)到了汽車金融市場(chǎng)的巨大，但在整個(gè)銀行的經(jīng)營(yíng)中還不能算是主流業(yè)務(wù)。而汽車金融公司在業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)上，不管是從金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)開(kāi)發(fā)、銷售到售后服務(wù)都有一套標(biāo)準(zhǔn)化的業(yè)務(wù)操作流程，從而大大節(jié)省了交易費(fèi)用，贏得了規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)。而商業(yè)銀行的服務(wù)無(wú)論從質(zhì)量還是形式上都無(wú)法與專業(yè)化的汽車金融公司相比。

所以，在當(dāng)前的政策和市場(chǎng)環(huán)境下，汽車金融公司和商業(yè)銀行的合作應(yīng)該更具操作性，也更加方便消費(fèi)者。一方面是商業(yè)銀行擁有大量資產(chǎn)、廣泛的客戶群體和信用資料以及完善的分支機(jī)構(gòu)和結(jié)算網(wǎng)絡(luò)，卻因缺乏專業(yè)優(yōu)勢(shì)無(wú)法控制風(fēng)險(xiǎn)而被迫收緊乃至于退出汽車信貸市場(chǎng)；另一方面是汽車金融公司憑借價(jià)格優(yōu)勢(shì)和專業(yè)服務(wù)優(yōu)勢(shì)欲大舉進(jìn)軍汽車信貸市場(chǎng)，卻受制于資金瓶頸。二者的合作是優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，形成了商業(yè)銀行、汽車金融公司、消費(fèi)者、經(jīng)銷商和汽車廠商之間多方共贏的局面，從而推進(jìn)我國(guó)汽車信貸市場(chǎng)的發(fā)展。

(三)拓寬融資渠道

第6篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

一、依托商務(wù)誠(chéng)信建設(shè)，推動(dòng)征信文化進(jìn)企業(yè)

人行海北中支以機(jī)構(gòu)信用代碼證為推動(dòng)力，以貸款卡辦理和年審為基礎(chǔ)信息建設(shè)手段，以金融支持企業(yè)名錄為銀企對(duì)接平臺(tái)，以開(kāi)設(shè)征信培訓(xùn)班為征信素質(zhì)提升途徑，以推動(dòng)專業(yè)信用評(píng)級(jí)為最終導(dǎo)向，多方推進(jìn)全州商務(wù)誠(chéng)信建設(shè)，推動(dòng)征信文化進(jìn)企業(yè)。至2014年6月末，共計(jì)發(fā)放代碼證3325張，其中存量2293張，增量1032張；共發(fā)放貸款卡395張，累計(jì)年審貸款卡575張/次；金融支持企業(yè)名錄3期，共涉及企業(yè)152戶/次；開(kāi)辦征信業(yè)務(wù)培訓(xùn)班兩期，參訓(xùn)企業(yè)學(xué)員達(dá)100人；共推薦7家企業(yè)參加專業(yè)評(píng)級(jí)公司的評(píng)級(jí)。

二、依托各類宣傳教育，推動(dòng)征信文化入民心

一是在征信服務(wù)窗口建立征信知識(shí)宣傳角，為前來(lái)辦理業(yè)務(wù)的人員提供多樣化的征信知識(shí)。二是借助媒體深入群眾生活和金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)廣布優(yōu)勢(shì)，開(kāi)展信用記錄關(guān)愛(ài)日、征信知識(shí)宣傳周、征信專題宣傳月活動(dòng)。三是舉辦各類征信專題講座和培訓(xùn)班，為干部職工、金融機(jī)構(gòu)基層工作人員、州民族職業(yè)技術(shù)學(xué)校和農(nóng)牧區(qū)小學(xué)生開(kāi)展針對(duì)性的培訓(xùn)和講座。四是堅(jiān)持“幫扶+宣傳”，在向村民送去溫暖和關(guān)懷的同時(shí)，建立起征信宣傳長(zhǎng)效機(jī)制，多種方式的宣傳營(yíng)造了社會(huì)公眾誠(chéng)實(shí)守信的氛圍。

三、基層央行征信文化建設(shè)中的難點(diǎn)

（一）受經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)的制約，公眾對(duì)征信文化重要性認(rèn)識(shí)

征信體系三階段主要事件一覽表不足由于經(jīng)濟(jì)落后，受教育程度不高，公眾難以理解到征信文化對(duì)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展的重要影響，無(wú)法了解到征信文化對(duì)推動(dòng)政務(wù)誠(chéng)信、商務(wù)誠(chéng)信、社會(huì)誠(chéng)信和司法公信建設(shè)的重要作用。

（二）受管理體制的制約，征信文化影響力有待加強(qiáng)

目前，征信文化建設(shè)工作仍處于探索階段，尚未形成完善成熟的管理體制。雖然各級(jí)人民銀行牽頭成立了由本地區(qū)各部門參與的領(lǐng)導(dǎo)小組，但實(shí)際上征信工作僅由人民銀行的征信部門依靠行政手段來(lái)推動(dòng)，沒(méi)有真正形成部門合力，征信文化的社會(huì)影響力不大。

（三）受可用資源的制約，征信文化傳播力有待提升

海北州有歷史悠久的賽馬文化、放生文化，也有得天獨(dú)厚的旅游文化，但是征信文化還沒(méi)有找到與傳統(tǒng)文化的有效結(jié)合點(diǎn)，導(dǎo)致征信文化不能借助當(dāng)?shù)靥厣幕M(jìn)行強(qiáng)有力的傳播。當(dāng)前，征信文化在挖掘地方傳統(tǒng)原生態(tài)文化資源上還相當(dāng)膚淺，尚未被社會(huì)廣泛接受。

（四）受征信機(jī)制的制約，征信文化推動(dòng)力有待加強(qiáng)

征信文化的建設(shè)需要一套行之有效的制度作保障，要有一批業(yè)務(wù)精良的干部隊(duì)伍做先鋒。目前，基層銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)有較為完善的業(yè)務(wù)制度，而征信文化管理制度僅處于制定宣傳方案、上報(bào)宣傳總結(jié)等膚淺層面。人民銀行分支機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)部門僅有一名專職征信人員，基層金融機(jī)構(gòu)僅有1名兼職人員，無(wú)專人負(fù)責(zé)征信文化宣傳，人力資源明顯不足。

四、新形勢(shì)下基層央行征信文化建設(shè)路徑選擇

（一）農(nóng)村及時(shí)跟進(jìn)征信文化建設(shè)

在農(nóng)村信用體系建設(shè)不斷推進(jìn)的大背景下，信用農(nóng)戶、信用村和信用鄉(xiāng)鎮(zhèn)覆蓋面越來(lái)越大，只有征信文化建設(shè)及時(shí)跟進(jìn)才能提升農(nóng)牧區(qū)的整體征信文化水平，進(jìn)一步鞏固信用創(chuàng)建成果。一是建立信用村宣信站，建議以信用村為單位建立起征信文化宣傳站，指定3-5人的固定宣傳員，定期接受征信知識(shí)培訓(xùn)、按期開(kāi)展農(nóng)牧民培訓(xùn)班、收集和宣講誠(chéng)實(shí)守信典型案例；二是借助助農(nóng)取款服務(wù)點(diǎn)，開(kāi)展征信文化宣傳，及時(shí)公布最新的征信文化知識(shí)。

（二）企業(yè)繼續(xù)加強(qiáng)征信文化建設(shè)

一是各金融機(jī)構(gòu)加快執(zhí)行《海北州中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)管理暫行辦法》，多方面應(yīng)用評(píng)級(jí)結(jié)果，增強(qiáng)海北州企業(yè)參與評(píng)級(jí)的積極性和主動(dòng)性。二是引入專業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，讓有信用有前景的企業(yè)參與到專業(yè)評(píng)級(jí)活動(dòng)中，盡早累積信用財(cái)富，并以此帶動(dòng)示范，使全州企業(yè)樹(shù)立一種遵守市場(chǎng)規(guī)則，履約信貸合同，共同建造海北好信用的大信用意識(shí)。三是海北州社會(huì)信用體系建設(shè)領(lǐng)導(dǎo)小組為企業(yè)和有關(guān)部門工作人員繼續(xù)組織開(kāi)設(shè)征信培訓(xùn)班，全面提升企業(yè)工作人員征信文化知識(shí)水平。

（三）央行主動(dòng)強(qiáng)化征信文化建設(shè)

一是將《征信業(yè)管理?xiàng)l例》、《個(gè)人信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)管理辦法》作為行員必修科目，讓央行每位職工做到知征信、懂征信、用征信的水平。二是將征信崗位人員資格認(rèn)證制度貫徹到每位征信工作人員，為群眾提供專業(yè)化、高質(zhì)量的征信服務(wù)。三是以征信文化建設(shè)為主題，深化調(diào)查研究和實(shí)踐探索，切實(shí)提升征信文化在征信事業(yè)中的整合力和指導(dǎo)力。

（四）宣傳教育全面推動(dòng)征信文化建設(shè)

一是建立征信知識(shí)進(jìn)學(xué)校長(zhǎng)效機(jī)制，為海北州職業(yè)技術(shù)學(xué)校畢業(yè)班的學(xué)生開(kāi)立必修科目，并要求達(dá)到一定學(xué)分，使海北州職校成為信用文化培育基地。二是建立征信教育進(jìn)機(jī)關(guān)機(jī)制，讓征信文化知識(shí)成為公務(wù)員必修課，培養(yǎng)公務(wù)員信用意識(shí)，促進(jìn)政府公信力。

（五）加大失信懲戒力度促征信文化大發(fā)展

第7篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

關(guān)鍵詞:大型企業(yè)負(fù)債籌資方式研究

一、向金融機(jī)構(gòu)直接貸款

國(guó)有大型企業(yè)集團(tuán)可以依靠良好自身信譽(yù)，在依法合規(guī)的前提下，本著“誠(chéng)實(shí)信用、平等互利、共同發(fā)展”的原則，與政策性銀行、商業(yè)銀行和股份制銀行以及其他金融機(jī)構(gòu)銀建立長(zhǎng)期戰(zhàn)略合作伙伴關(guān)系，與金融機(jī)構(gòu)簽訂長(zhǎng)期銀企全面合作協(xié)議，確保及時(shí)足額的籌措資金。

從目前情況來(lái)看，由省級(jí)人民政府主導(dǎo)組建的國(guó)有大型企業(yè)集團(tuán)，一般具有較高的社會(huì)知名度，對(duì)于區(qū)域經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起著舉足輕重的作用，且信用評(píng)級(jí)單位給予了較高的信譽(yù)評(píng)級(jí)，一般可以獲取國(guó)有銀行、股份制銀行授予的較大額度的綜合授信，可以保證其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、資源開(kāi)發(fā)、項(xiàng)目建設(shè)等多元化資金需求。向金融機(jī)構(gòu)直接借款的優(yōu)、缺點(diǎn)主要表現(xiàn)為：

(一) 金融機(jī)構(gòu)短期借款

籌資的優(yōu)點(diǎn)：融資速度快，融資風(fēng)險(xiǎn)一般，成本較低，融資資格的限制性條件少，融資資金的使用限制性條件較少?；I資的缺點(diǎn)：融資數(shù)額較小。

(二)金融機(jī)構(gòu)長(zhǎng)期借款

籌資的優(yōu)點(diǎn):籌資速度快，籌資成本較低低，借款彈性較大，不必公開(kāi)企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況，有財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)，融資資格的限制性條件一般?；I資的缺點(diǎn):財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較大、籌集資金的使用限制性條件較多。

二、發(fā)行企業(yè)債券

按照1993年由國(guó)務(wù)院的《企業(yè)債券管理?xiàng)l例》規(guī)定，國(guó)有大型企業(yè)集團(tuán)在進(jìn)行項(xiàng)目建設(shè)而籌集資金時(shí)，可以優(yōu)先采用發(fā)行企業(yè)長(zhǎng)期債券的方式籌資，且債券發(fā)行利率在報(bào)主管部門批準(zhǔn)后，一般比同期長(zhǎng)期貸款利率有所優(yōu)惠。企業(yè)長(zhǎng)期債券作為金融機(jī)構(gòu)長(zhǎng)期借款的有益補(bǔ)充，發(fā)行長(zhǎng)期債券的優(yōu)、缺點(diǎn)（與銀行長(zhǎng)期借款籌集資金相比）主要表現(xiàn)為：

優(yōu)點(diǎn):融資額較大；融資成本較低；有利于保障股東的控制權(quán)；可發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿作用；期限長(zhǎng)、資金來(lái)源更加穩(wěn)定，具有優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)的作用。

缺點(diǎn):籌資風(fēng)險(xiǎn)高；融資資格的限制性條件較多；融資資金的使用限制性條件多。

三、發(fā)行短期融資券

按照中國(guó)人民銀行2005年第2號(hào)令《短期融資券管理辦法》和2008年第1號(hào)令《銀行間債券市場(chǎng)非金融企業(yè)債務(wù)融資工具管理辦法》規(guī)定，企業(yè)集團(tuán)可以發(fā)行短期融資券，一般期限為一年，到期后應(yīng)足額兌付，并可以在兌付后滾動(dòng)發(fā)行。短期融資券作為金融機(jī)構(gòu)短期借款的必要補(bǔ)充，發(fā)行短期融資券的優(yōu)、缺點(diǎn)（與銀行短期借款籌集資金相比）主要表現(xiàn)為：

優(yōu)點(diǎn)：融資成本低；融資便利快捷；一次籌集資金數(shù)額大；可以發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿作用；能提高企業(yè)的信譽(yù)，提升企業(yè)形象。

缺點(diǎn)：融資風(fēng)險(xiǎn)大；融資資格的限制性條件較多；融資速度較慢；融資資金的使用限制性條件較多。

四、國(guó)有大型企業(yè)集團(tuán)負(fù)債籌資建議

綜上所述，針對(duì)國(guó)有大型企業(yè)集團(tuán)負(fù)債籌資管理現(xiàn)狀，提出如下建議及意見(jiàn)，穩(wěn)定區(qū)域金融市場(chǎng)，優(yōu)化企業(yè)集團(tuán)資金管理水平。

(一)創(chuàng)建集團(tuán)統(tǒng)一的籌資管理制度

從目前情況來(lái)看，由于企業(yè)集團(tuán)整合初期，各項(xiàng)財(cái)經(jīng)管理規(guī)章制度尚不健全，不利于負(fù)債籌資管理。要將負(fù)債籌資管理作為資金管理與控制的重要內(nèi)容，力爭(zhēng)建立“以資本為紐帶，以資金運(yùn)營(yíng)效益最大化為中心，以籌資渠道管控為重點(diǎn)，以信息化為手段，以提高企業(yè)集團(tuán)發(fā)展水平為目標(biāo)”的籌資管理指導(dǎo)思想。集團(tuán)公司建立健全一套統(tǒng)一的籌資管理體系和制度，在規(guī)范集團(tuán)公司及成員單位的籌資資金集中管理，提高集團(tuán)整體的籌資資金使用效率，防范負(fù)債籌資經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，保證資金安全等方面發(fā)揮重要作用。進(jìn)一步提高集團(tuán)負(fù)債籌資資金管理水平和風(fēng)險(xiǎn)防范的能力，促進(jìn)國(guó)有大型企業(yè)集團(tuán)可持續(xù)發(fā)展。

(二)設(shè)立集團(tuán)資金結(jié)算中心

從目前情況來(lái)看，企業(yè)集團(tuán)在重組整合初期，由于獨(dú)立法人單位較多，籌資管理各自為政，資金管理處于松散狀態(tài)。要成立集團(tuán)層面的資金結(jié)算中心，作為相對(duì)獨(dú)立的職能管理服務(wù)部門，具體負(fù)責(zé)企業(yè)集團(tuán)及成員單位日常的貨幣資金集中管理、負(fù)債籌資管理、經(jīng)營(yíng)資金結(jié)算管理等工作。通過(guò)不斷完善各項(xiàng)結(jié)算中心資金管理制度，對(duì)集團(tuán)成員單位實(shí)施資金集中管理，確保集團(tuán)公司整體資金需求，有效規(guī)避負(fù)債籌資風(fēng)險(xiǎn)，提高資金使用效率。同時(shí)，積極做好資金結(jié)算中心的運(yùn)營(yíng)管理工作，積累比較豐富的資金管理經(jīng)驗(yàn)，為今后設(shè)立企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司的日常運(yùn)營(yíng)、防范控制經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)奠定基礎(chǔ)。

(三)嚴(yán)格劃定籌資及擔(dān)保權(quán)限

集團(tuán)公司向政策性銀行、商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)辦理金融機(jī)構(gòu)貸款或其他籌資業(yè)務(wù)，應(yīng)由集團(tuán)公司總部授權(quán)結(jié)算中心統(tǒng)一辦理。集團(tuán)公司所屬各專業(yè)公司、直屬機(jī)構(gòu)及基層單位，無(wú)論是否具備獨(dú)立法人資格，未取得集團(tuán)公司正式批復(fù)或授權(quán)，均不得辦理籌資業(yè)務(wù)。集團(tuán)公司對(duì)外擔(dān)保，一律報(bào)經(jīng)上級(jí)主管部門批準(zhǔn)后，由集團(tuán)公司統(tǒng)一辦理；集團(tuán)公司對(duì)內(nèi)擔(dān)保由集團(tuán)總部職能部門牽頭，會(huì)同法律事務(wù)、風(fēng)險(xiǎn)管理等部門會(huì)審后辦理。未經(jīng)集團(tuán)公司批準(zhǔn)，所屬單位不論是否獨(dú)立法人，一律不得提供對(duì)內(nèi)對(duì)外擔(dān)保。

第8篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

【關(guān)鍵詞】信貸資產(chǎn) 證券化 風(fēng)險(xiǎn)

一、信貸資產(chǎn)證券化的含義

商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)符合資產(chǎn)證券化對(duì)于資產(chǎn)的要求：即資產(chǎn)缺乏流動(dòng)性，但未來(lái)還有穩(wěn)定的現(xiàn)金流流入。商業(yè)銀行為了進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債管理，運(yùn)用精巧的現(xiàn)金流的分割和組合技術(shù)，將商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)匯集成資產(chǎn)池，根據(jù)資產(chǎn)池內(nèi)資產(chǎn)的期限和現(xiàn)金流的重新組合，以分類后的信貸貸款未來(lái)收益或變現(xiàn)收益為現(xiàn)金流支持，在資本市場(chǎng)上發(fā)行不同期限、不同回報(bào)率的有價(jià)證券的過(guò)程。

二、資產(chǎn)證券化的運(yùn)行原理

資產(chǎn)證券化是以基礎(chǔ)資產(chǎn)可預(yù)見(jiàn)的未來(lái)現(xiàn)金流為支撐在金融市場(chǎng)上發(fā)行證券的過(guò)程。同時(shí)，證券化還是通過(guò)資產(chǎn)的重組對(duì)收益和風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行重新分配的過(guò)程。因此，資產(chǎn)重組原理、風(fēng)險(xiǎn)隔離原理和信用增級(jí)原理成為所有證券化運(yùn)作的三大基本原理。

（一）利用“資產(chǎn)重組原理”組建資產(chǎn)池

資產(chǎn)的原始權(quán)益人在分析自身融資需求的基礎(chǔ)上，根據(jù)需求確定資產(chǎn)證券化目標(biāo)；然后對(duì)自己所擁有的能夠產(chǎn)生未來(lái)現(xiàn)金流的信貸資產(chǎn)根據(jù)資產(chǎn)重組原理進(jìn)行組合，形成一個(gè)資產(chǎn)池。

（二）利用“風(fēng)險(xiǎn)隔離原理”來(lái)設(shè)計(jì)破產(chǎn)隔離

設(shè)立特別目的機(jī)構(gòu)后，原始權(quán)益人把基礎(chǔ)資產(chǎn)出售給特別目的機(jī)構(gòu)，這種出售必須是“真實(shí)出售”，即資產(chǎn)在出售以后原始權(quán)益人即使遭到破產(chǎn)清算，已出售資產(chǎn)也不會(huì)被列入清算資產(chǎn)的范圍。通過(guò)這種安排，基礎(chǔ)資產(chǎn)與原始權(quán)益人之間就實(shí)現(xiàn)了破產(chǎn)隔離。

（三）利用“信用增級(jí)原理”來(lái)提高資產(chǎn)支撐證券的信用等級(jí)

為了吸引更多的投資者并降低發(fā)行成本， 特別目的機(jī)構(gòu)必須對(duì)整個(gè)資產(chǎn)證券化交易進(jìn)行信用增級(jí)，以提高所發(fā)行證券的信用級(jí)別。信用增級(jí)的手段有很多種，主要可以分為內(nèi)部增級(jí)和外部增級(jí)，事實(shí)上破產(chǎn)隔離就是內(nèi)部增級(jí)方式之一。

三、我國(guó)商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)證券化存在的問(wèn)題及分析

資產(chǎn)證券化是金融市場(chǎng)的一種創(chuàng)新性產(chǎn)品，20世紀(jì)六十年代由美國(guó)率先創(chuàng)造并在世界上迅速發(fā)展起來(lái)。我國(guó)商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)證券化從2005年的建元資產(chǎn)證券化為起點(diǎn)。發(fā)展多年來(lái)，我國(guó)的資產(chǎn)證券化運(yùn)作機(jī)制中存在諸多問(wèn)題，阻礙著我國(guó)證券化發(fā)展和資本運(yùn)作效率的提高。

（一）資產(chǎn)池中信貸資產(chǎn)的選擇和分布

1.信貸資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)化程度不高。我國(guó)信貸資產(chǎn)數(shù)額龐大，但是各個(gè)信貸資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)化程度不高，這使得資產(chǎn)證券化時(shí)可選擇的基礎(chǔ)資產(chǎn)的難度提高，進(jìn)而限制了資產(chǎn)證券化的發(fā)展。

2.信貸資產(chǎn)的資產(chǎn)分布過(guò)于集中。首先對(duì)于中國(guó)現(xiàn)實(shí)發(fā)行的資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，其信貸資產(chǎn)多集中于中國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，資產(chǎn)的地域分散化不高，容易積聚地域風(fēng)險(xiǎn)，如溫州的民間借貸引發(fā)的地方風(fēng)險(xiǎn)。其次，信貸資產(chǎn)的債務(wù)人所屬行業(yè)也過(guò)于集中。銀行的信貸資產(chǎn)債權(quán)集中于某幾種特殊行業(yè)，如房地產(chǎn)業(yè)在銀行的信貸資產(chǎn)比例偏高。

（二）特殊目的載體的地位

1.信托資產(chǎn)的政府隱性擔(dān)保。特殊目的公司的職責(zé)在于作為獨(dú)立性機(jī)構(gòu)，自行承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，自負(fù)盈虧。而中國(guó)信托公司往往具有政府背景，信貸資產(chǎn)證券化信托產(chǎn)品的發(fā)行與定價(jià)與政府聯(lián)系密切，信用風(fēng)險(xiǎn)并未完全風(fēng)險(xiǎn)隔離，存在政府對(duì)信托公司及證券化產(chǎn)品的隱形擔(dān)保問(wèn)題。

2.資產(chǎn)證券化信托產(chǎn)品的法律問(wèn)題。在我國(guó)現(xiàn)行的法律環(huán)境下，盡管與公司形式的特殊目的載體相比，以信托形式為載體的資產(chǎn)證券化方案較為可行，而且受到《信托法》、《信托投資公司管理辦法》、《信托投資公司資金信托管理暫行辦法》的強(qiáng)力支持，但也存在著一些法律障礙。

（三）資產(chǎn)證券化的相關(guān)服務(wù)體系的建立與完善問(wèn)題

資產(chǎn)證券化操作過(guò)程涉及三類市場(chǎng)主體，即發(fā)起人、中介機(jī)構(gòu)以及投資者，其中中介機(jī)構(gòu)主要包括特殊目的載體、信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)、投資銀行等一些為資產(chǎn)支持證券的順利發(fā)行提供種種服務(wù)的機(jī)構(gòu)，這一類主體在資產(chǎn)證券化過(guò)程中起著不可或缺的重要作用。但是，在我國(guó)的金融市場(chǎng)上，這一類主體還很缺乏，還沒(méi)有具備相應(yīng)職能的機(jī)構(gòu)，盡管有些中介機(jī)構(gòu)如信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、證券公司具備了證券化要求的部分職能，但并不專業(yè)化，業(yè)務(wù)水準(zhǔn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)達(dá)不到資產(chǎn)證券化的要求，這是我國(guó)資產(chǎn)證券化面臨的最大問(wèn)題。其中主要體現(xiàn)在信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)和信用增級(jí)機(jī)構(gòu)的發(fā)展問(wèn)題上

（四）投資主體缺失

目前我國(guó)的個(gè)人投資者并沒(méi)有太多的資金投資于資本市場(chǎng)。因?yàn)橘Y產(chǎn)證券化自身的復(fù)雜性，個(gè)人投資者很難進(jìn)行深入細(xì)致的分析和把握，也很難進(jìn)行有效地投資組合以回避非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。再者，證券化的產(chǎn)品大多在銀行間債券市場(chǎng)中發(fā)行，而且對(duì)于次級(jí)債券會(huì)對(duì)機(jī)構(gòu)投資者定向發(fā)行，大大限制了個(gè)人投資者的參與力度。對(duì)于機(jī)構(gòu)發(fā)行者的集合資金信托計(jì)劃也設(shè)置了百萬(wàn)級(jí)的投資門檻，更令個(gè)人投資者望而卻步。而且對(duì)于機(jī)構(gòu)投資者來(lái)說(shuō)，由于法律方面和銀行間債券交易者的限制，社會(huì)養(yǎng)老基金、商業(yè)性保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)等機(jī)構(gòu)也無(wú)法參與到資產(chǎn)證券化的交易中來(lái)。

四、對(duì)策建議

（一）提高貸款產(chǎn)品的標(biāo)準(zhǔn)化程度和運(yùn)作環(huán)節(jié)獨(dú)立性

發(fā)起人在擇取資產(chǎn)池的貸款時(shí)遇到困難，原因就在于貸款產(chǎn)品過(guò)于零散，標(biāo)準(zhǔn)化程度不高，對(duì)于證券化產(chǎn)品的設(shè)計(jì)造成很大的阻礙。所以，要在中國(guó)更好的發(fā)展資產(chǎn)證券化，關(guān)鍵是要提高貸款產(chǎn)品的標(biāo)準(zhǔn)化程度。再者信托制機(jī)構(gòu)大多存在國(guó)有背景，風(fēng)險(xiǎn)并未完全隔離，特別目的機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性和資產(chǎn)的真實(shí)出售受到很大挑戰(zhàn)。所以，應(yīng)該進(jìn)一步提高信托公司在資產(chǎn)證券化運(yùn)作機(jī)制中的獨(dú)立地位，提高證券化的運(yùn)行效率。

（二）完善信用評(píng)級(jí)制度和增級(jí)方式

我國(guó)的信用體系不完善，信用評(píng)級(jí)缺位，且評(píng)級(jí)公司過(guò)于單一，影響其評(píng)級(jí)的公正性。評(píng)級(jí)方式主要采用內(nèi)部評(píng)級(jí)和外部評(píng)級(jí)兩種。我國(guó)主要采用內(nèi)部評(píng)級(jí)，優(yōu)點(diǎn)是可以減少外部成本，但也提高了發(fā)起人自身的風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)管理缺位。外部評(píng)級(jí)主要采用擔(dān)?；虮ｋU(xiǎn)的金融手段，將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移，然而我國(guó)金融衍生品市場(chǎng)不發(fā)達(dá)，外部評(píng)級(jí)的可用手段不多。所以，要進(jìn)一步完善信用評(píng)級(jí)制度和增級(jí)方式。

（三）培育完善資本市場(chǎng)，放寬機(jī)構(gòu)投資者入市限制

資產(chǎn)支持證券的發(fā)行和流通需要一個(gè)良性和規(guī)范的市場(chǎng)環(huán)境，需要一些有實(shí)力、有遠(yuǎn)見(jiàn)的機(jī)構(gòu)投資者參與進(jìn)來(lái)。要進(jìn)一步發(fā)展和完善中國(guó)的資本市場(chǎng)，政府應(yīng)改革現(xiàn)有的政策規(guī)定，進(jìn)一步放寬對(duì)機(jī)構(gòu)資金包括保險(xiǎn)資金、商業(yè)銀行資金、外資等入市限制，以促進(jìn)資本市場(chǎng)投資需求的充分發(fā)育，提高資本市場(chǎng)的運(yùn)行效率，推動(dòng)商業(yè)銀行資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的開(kāi)展。

（四）健全資產(chǎn)證券化的有關(guān)法律法規(guī)

資產(chǎn)證券化是一個(gè)相對(duì)復(fù)雜的過(guò)程。從資產(chǎn)的發(fā)起、特別目的機(jī)構(gòu)的設(shè)立、結(jié)構(gòu)性融資等等過(guò)程都需要相應(yīng)的法律作為規(guī)范，而其所涉及的多個(gè)市場(chǎng)主體之間的權(quán)利義務(wù)，要有相關(guān)的法律作為標(biāo)準(zhǔn)?，F(xiàn)階段我國(guó)關(guān)于信貸資產(chǎn)證券化的法律依據(jù)主要有《信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)管理辦法》、《資產(chǎn)支持證券信息披露規(guī)則》、《金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)監(jiān)督管理辦法》。與國(guó)外成熟的資產(chǎn)證券化國(guó)家相比，都有著明顯的不足。通過(guò)立法和試點(diǎn)并行的辦法，制訂了相應(yīng)的規(guī)章制度來(lái)指導(dǎo)資產(chǎn)證券化的工作，才能使其在我國(guó)的資產(chǎn)證券化真正健康的高速發(fā)展。

（五）建立統(tǒng)一的資產(chǎn)證券化監(jiān)管體系

首先需要明確監(jiān)管的主體。資產(chǎn)證券化過(guò)程涉及多個(gè)部門，如計(jì)委、財(cái)政部、中國(guó)人民銀行、證監(jiān)會(huì)、地方政府等等。眾多的部門管理顯然不利于提高監(jiān)管效率，而新設(shè)一個(gè)專門監(jiān)管機(jī)構(gòu)又會(huì)加大經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。證監(jiān)會(huì)擁有豐富的證券監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)，并且在全國(guó)范圍內(nèi)又有比較完備的監(jiān)管體系，因此對(duì)資產(chǎn)證券化的監(jiān)管應(yīng)以證監(jiān)會(huì)為主導(dǎo)，各監(jiān)管部門的權(quán)限要進(jìn)行明確的劃分，在履行職責(zé)時(shí)要加強(qiáng)協(xié)調(diào)和溝通。

參考文獻(xiàn)

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[2]耿軍會(huì)，尹繼志.信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)重啟的意義及相關(guān)問(wèn)題[J].企業(yè)經(jīng)濟(jì)，2013.

第9篇：金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)管理辦法范文

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是信用經(jīng)濟(jì)。建設(shè)全市企業(yè)信用體系，是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)律的內(nèi)在要求，是健全社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的必然途徑，是*走新型工業(yè)化道路的重要舉措，是構(gòu)建和諧*的重要組成部分。加快推進(jìn)全市企業(yè)信用體系建設(shè)，有利于強(qiáng)化政府對(duì)企業(yè)的監(jiān)督管理，增強(qiáng)服務(wù)社會(huì)的功能；有利于提升全市對(duì)外開(kāi)放形象，擴(kuò)大市內(nèi)外企業(yè)的經(jīng)濟(jì)合作；有利于金融機(jī)構(gòu)深化對(duì)企業(yè)還貸能力的認(rèn)識(shí)，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)的信貸服務(wù)；有利于提高企業(yè)的綜合管理水平，增強(qiáng)企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。各級(jí)各有關(guān)部門要充分認(rèn)識(shí)建設(shè)全市企業(yè)信用體系的重要意義，按照政府的統(tǒng)一部署，切實(shí)履行自身職責(zé)，確保全市企業(yè)信用體系建設(shè)各項(xiàng)工作順利推進(jìn)。

二、明確建設(shè)企業(yè)信用體系的指導(dǎo)思想和目標(biāo)任務(wù)

建設(shè)企業(yè)信用體系的指導(dǎo)思想是：以“堅(jiān)持科學(xué)發(fā)展，構(gòu)建和諧*”為主題，以提高企業(yè)信用意識(shí)和信用水平為基礎(chǔ)，營(yíng)造良好的信用環(huán)境，打造“誠(chéng)信*”品牌，促進(jìn)全市經(jīng)濟(jì)社會(huì)又好又快發(fā)展。

建設(shè)全市企業(yè)信用體系的總體目標(biāo)是：從20*年起，用三年時(shí)間建成較為完備的企業(yè)信用體系，促進(jìn)絕大多數(shù)企業(yè)誠(chéng)實(shí)守信、依法經(jīng)營(yíng)，使*企業(yè)的誠(chéng)信品牌得到社會(huì)的普遍認(rèn)同。一是設(shè)立設(shè)施先進(jìn)、功能齊全、覆蓋全市各類企業(yè)的信用信息中心，建立實(shí)現(xiàn)信用信息聯(lián)合征集、權(quán)威和多方共享的社會(huì)化企業(yè)信用信息體系；二是加大對(duì)企業(yè)家及企業(yè)高級(jí)管理人員的培訓(xùn)，不斷提高企業(yè)家對(duì)企業(yè)的管理水平，增強(qiáng)企業(yè)家的信用意識(shí)，努力培養(yǎng)一支誠(chéng)實(shí)守信、善于經(jīng)營(yíng)的企業(yè)家隊(duì)伍；三是通過(guò)加大企業(yè)信用征集體系、標(biāo)準(zhǔn)體系、獎(jiǎng)懲體系、服務(wù)體系等方面的建設(shè)，強(qiáng)化對(duì)企業(yè)的監(jiān)管，進(jìn)而規(guī)范市場(chǎng)，改善融資環(huán)境，逐步形成公平競(jìng)爭(zhēng)、合理競(jìng)爭(zhēng)的良好市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序，推動(dòng)企業(yè)在誠(chéng)信中快速健康發(fā)展，促進(jìn)“信用*”的建設(shè)。

三、明確建設(shè)企業(yè)信用體系的主要措施

企業(yè)信用體系建設(shè)是我市從無(wú)到有具有開(kāi)創(chuàng)性的一項(xiàng)系統(tǒng)工程，需要通盤考慮、整合力量、統(tǒng)籌實(shí)施。

（一）建立信用信息征集體系。成立全市企業(yè)信用信息管理中心，作為市企業(yè)信用體系建設(shè)工作領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室的下設(shè)工作機(jī)構(gòu)；制定《*市企業(yè)信用信息管理辦法》，著重對(duì)分布在工商、稅務(wù)、質(zhì)監(jiān)、社保、法制、環(huán)保、國(guó)土、房管、公安等部門、機(jī)構(gòu)的現(xiàn)有企業(yè)信用信息資源進(jìn)行整合，構(gòu)建“*市企業(yè)信用信息中心數(shù)據(jù)庫(kù)”。各職能部門要及時(shí)、準(zhǔn)確更新并向中心報(bào)送相關(guān)信息，中心將接收到的信息匯總、整理并按程序報(bào)批后，通過(guò)黨政網(wǎng)站、互聯(lián)網(wǎng)站等形式向社會(huì)公布。通過(guò)建立信用信息征集體系，實(shí)現(xiàn)信息的統(tǒng)一、規(guī)范管理，達(dá)到支持企業(yè)發(fā)展、共享信息資源的目的。

（二）建立信用標(biāo)準(zhǔn)體系。企業(yè)信用信息劃分為身份信息、業(yè)績(jī)信息、提示信息和警示信息，企業(yè)信用信息系統(tǒng)相應(yīng)劃分為企業(yè)身份信息系統(tǒng)、企業(yè)業(yè)績(jī)信息系統(tǒng)、企業(yè)提示信息系統(tǒng)和企業(yè)警示信息系統(tǒng)。企業(yè)信用信息系統(tǒng)建成后，通過(guò)制定規(guī)范的企業(yè)信用評(píng)級(jí)方法、程序等，建立企業(yè)信用評(píng)價(jià)機(jī)制和等級(jí)標(biāo)準(zhǔn)制度。

（三）建立信用獎(jiǎng)懲體系。一是建立企業(yè)信用公示制度。通過(guò)將企業(yè)信用情況進(jìn)行內(nèi)部通報(bào)和在公眾網(wǎng)、報(bào)刊上公示等多種形式，向社會(huì)公開(kāi)企業(yè)信用狀況，積極宣傳表彰優(yōu)秀誠(chéng)信企業(yè)和企業(yè)經(jīng)營(yíng)者，通報(bào)缺信、失信的企業(yè)和企業(yè)經(jīng)營(yíng)者。二是建立企業(yè)信用獎(jiǎng)懲制度。對(duì)每年評(píng)出的優(yōu)秀守信企業(yè)，市政府給予授牌表彰獎(jiǎng)勵(lì)，并在行政許可、行政審批等方面開(kāi)辟“綠色通道”；在稅費(fèi)減免、項(xiàng)目支持、土地征用、金融信貸等方面給予政策優(yōu)惠，優(yōu)先扶持其擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，擴(kuò)大市場(chǎng)；在評(píng)先、評(píng)優(yōu)、評(píng)級(jí)等方面優(yōu)先評(píng)定；減少或免予年度檢查，減少其產(chǎn)品的周期性檢驗(yàn)、檢測(cè)。對(duì)有失信行為但愿意及時(shí)改正的企業(yè)，有關(guān)部門要予以幫助和教育，并可免予或減輕處罰，幫助企業(yè)增強(qiáng)信用意識(shí)，規(guī)范信用行為，提高信用等級(jí)。對(duì)失信、缺信的企業(yè)及其法人，取消其評(píng)先、評(píng)優(yōu)、評(píng)級(jí)資格，降低資質(zhì)等級(jí)，限制企業(yè)投資、貸款、融資及參與有關(guān)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，對(duì)因失信造成公眾利益受損的，責(zé)令其依法對(duì)受損者予以經(jīng)濟(jì)賠償，同時(shí)向社會(huì)公布失信企業(yè)的失信情況，執(zhí)法部門要加大對(duì)這些企業(yè)的檢查、監(jiān)督力度。強(qiáng)化對(duì)中介機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，提升中介機(jī)構(gòu)執(zhí)業(yè)的道德水準(zhǔn)，提高服務(wù)水平，凡在中介服務(wù)中弄虛作假、提供虛假報(bào)告、謀取私利、損害國(guó)家、企業(yè)和公眾利益的，一經(jīng)發(fā)現(xiàn)，一律停業(yè)整頓，情節(jié)嚴(yán)重的依法吊銷執(zhí)照，直至追究法律責(zé)任。

（四）建立信用服務(wù)體系。有關(guān)部門要充分發(fā)揮職能作用，制定企業(yè)信用體系建設(shè)配套政策，做好服務(wù)工作，保護(hù)企業(yè)合法權(quán)益。市政府在中國(guó)中小企業(yè)網(wǎng)中建立*企業(yè)網(wǎng)站，各縣（市、區(qū)）要相應(yīng)建立企業(yè)網(wǎng)站，實(shí)現(xiàn)國(guó)家、省、市、縣四級(jí)聯(lián)網(wǎng)。要在網(wǎng)站企業(yè)信用信息情況，并開(kāi)展企業(yè)信用推介活動(dòng)。確定每年九月第一個(gè)星期為*市“信用周”，開(kāi)展“信用周”活動(dòng)，著力營(yíng)造“政府誠(chéng)信、企業(yè)守信、人人講誠(chéng)信”的信用環(huán)境；建立信用培訓(xùn)制度，堅(jiān)持每年至少2次對(duì)企業(yè)家及高管人員進(jìn)行法律法規(guī)和市場(chǎng)、金融、WTO及專業(yè)技能、經(jīng)營(yíng)管理等知識(shí)培訓(xùn)，提高企業(yè)家隊(duì)伍的整體素質(zhì)；建立企業(yè)信用管理人才庫(kù)，形成企業(yè)經(jīng)營(yíng)者推薦選拔任用新機(jī)制；定期舉辦“信用論壇”，普及信用理念，傳播信用管理知識(shí)和技術(shù)。

（五）建立新型政銀企關(guān)系。建立金融聯(lián)席會(huì)、金融形勢(shì)分析會(huì)、政銀企座談會(huì)、優(yōu)良項(xiàng)目推介會(huì)、優(yōu)勢(shì)發(fā)展企業(yè)推介會(huì)、金融機(jī)構(gòu)服務(wù)項(xiàng)目推介會(huì)、信貸資金供需洽談會(huì)制度，加強(qiáng)政銀企合作。凡政府召開(kāi)工業(yè)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)分析會(huì)，邀請(qǐng)金融機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人參加；凡金融機(jī)構(gòu)召開(kāi)金融形勢(shì)分析會(huì)，邀請(qǐng)政府有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)和部門負(fù)責(zé)人參加。市政府每年向金融機(jī)構(gòu)推薦50—100戶有技術(shù)、有效益、有市場(chǎng)但缺發(fā)展資金的“三有一缺”企業(yè)，由政府和金融機(jī)構(gòu)共同予以扶持。

（六）認(rèn)真抓好金融安全發(fā)展試點(diǎn)。把企業(yè)信用體系建設(shè)與金融安全發(fā)展示范區(qū)建設(shè)相結(jié)合，在現(xiàn)有試點(diǎn)工作的基礎(chǔ)上，市政府切實(shí)引導(dǎo)企業(yè)做好生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)管理和信用管理等工作，并每年向金融機(jī)構(gòu)推薦試點(diǎn)企業(yè)；同時(shí)，將“十一五”期間擬重點(diǎn)培育上市的企業(yè)作為企業(yè)信用體系建設(shè)市級(jí)重點(diǎn)指導(dǎo)企業(yè)，為企業(yè)上市打好基礎(chǔ)。

四、切實(shí)加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)

全市企業(yè)信用體系建設(shè)在市政府統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)下組織實(shí)施。各縣（市、區(qū)）人民政府、市級(jí)各部門、轄區(qū)內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)要加強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)，落實(shí)責(zé)任，積極參與，確保企業(yè)信用體系建設(shè)工作有序推進(jìn)。

（一）加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)。市政府成立以市長(zhǎng)為組長(zhǎng)、分管副市長(zhǎng)為副組長(zhǎng)、相關(guān)部門負(fù)責(zé)人為成員的市企業(yè)信用體系建設(shè)工作領(lǐng)導(dǎo)小組，負(fù)責(zé)全市企業(yè)信用體系建設(shè)工作。市政府將企業(yè)信用體系建設(shè)工作納入市政府年度綜合目標(biāo)考核。各縣（市、區(qū)）政府要按照市政府統(tǒng)一部署，切實(shí)加強(qiáng)對(duì)企業(yè)信用體系建設(shè)工作的領(lǐng)導(dǎo)，推進(jìn)企業(yè)信用體系建設(shè)各項(xiàng)工作，確保如期完成目標(biāo)任務(wù)。

（二）落實(shí)部門職責(zé)。全市企業(yè)信用體系建設(shè)的組織協(xié)調(diào)工作由市經(jīng)委牽頭負(fù)責(zé)。市企業(yè)信用體系建設(shè)領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室要加強(qiáng)對(duì)市企業(yè)信用信息管理中心的管理和領(lǐng)導(dǎo)，確保企業(yè)信用信息系統(tǒng)的建設(shè)、維護(hù)、更新和日常管理。市中小企業(yè)信用促進(jìn)會(huì)要協(xié)助市企業(yè)信用體系建設(shè)工作領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室，建立以中小企業(yè)為主體，以信用登記、信用評(píng)估、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、風(fēng)險(xiǎn)管理等為主要環(huán)節(jié)的全市中小企業(yè)信用制度；協(xié)助有關(guān)部門建立中小企業(yè)信用獎(jiǎng)懲機(jī)制；按照中小企業(yè)融資“政府+金融機(jī)構(gòu)+擔(dān)保公司+信用促進(jìn)會(huì)+企業(yè)”五方聯(lián)動(dòng)促進(jìn)辦法，配合市級(jí)有關(guān)部門，做好企業(yè)信用建設(shè)、信用監(jiān)督、信用擔(dān)保和銀行貸款的推薦工作。市級(jí)有關(guān)部門要成立企業(yè)信用建設(shè)工作機(jī)構(gòu)，落實(shí)主抓領(lǐng)導(dǎo)和工作人員，充分發(fā)揮職能作用，強(qiáng)化監(jiān)管，指導(dǎo)和幫助企業(yè)規(guī)范信用行為，提高企業(yè)信用水平。有企業(yè)信用信息征集任務(wù)的市級(jí)有關(guān)部門要按照《*市企業(yè)信用信息管理辦法》，負(fù)責(zé)確定需記入和公布的本系統(tǒng)有關(guān)企業(yè)信用信息的具體項(xiàng)目、范圍和標(biāo)準(zhǔn)，收集、整理本系統(tǒng)的信息，并按照統(tǒng)一規(guī)定及時(shí)、準(zhǔn)確地向市企業(yè)信用信息管理中心提供真實(shí)、合法、完整的企業(yè)信用信息。市級(jí)有關(guān)部門對(duì)提供的有關(guān)情況承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。