融資擔(dān)保與抵押精選(九篇)

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第1篇：融資擔(dān)保與抵押范文

關(guān)鍵詞：經(jīng)濟(jì)周期；擔(dān)保方式；擔(dān)保失效

近年來伴隨著經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型與深度調(diào)整，商業(yè)銀行在日常經(jīng)營中面臨的壓力與日俱增，一方面是資產(chǎn)質(zhì)量持續(xù)下滑，不良貸款余額、不良貸款率連續(xù)“雙升”，另一方面表現(xiàn)為不良貸款的清收處置難度加大，抵押、保證等擔(dān)保方式在實現(xiàn)代償功能時均存在著不同程度的困難。本文以十余家商業(yè)銀行為樣本，較為深入地分析了擔(dān)保失效的表現(xiàn)形式和潛在原因。

一、總體情況

為使數(shù)據(jù)具有代表性，此次選取的十余家樣本銀行既涵蓋了國有銀行、股份制銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行和村鎮(zhèn)銀行等主要機(jī)構(gòu)類型，也包括了全國性大型銀行、全國性中小型銀行和地方法人銀行等不同規(guī)模、不同經(jīng)營范圍的機(jī)構(gòu)。為提升樣本分析的敏感度，此次以剔除了貼現(xiàn)以后的對公貸款（以下簡稱“對公貸款”）作為基礎(chǔ)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析。

（一）擔(dān)保方式機(jī)構(gòu)差異性較大

截至2016年9月末，樣本機(jī)構(gòu)對公貸款余額中，信用擔(dān)保占比23.50%，保證擔(dān)保占比41.81%，抵質(zhì)押擔(dān)保占比34.69%。分機(jī)構(gòu)類型看，除國有銀行和股份制銀行發(fā)放了較大比例的信用貸款外，城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行和村鎮(zhèn)銀行集中發(fā)放的都是保證貸款和抵質(zhì)押貸款。

（二）保證擔(dān)保不良貸款率較高

將樣本機(jī)構(gòu)三種擔(dān)保方式不良貸款率和關(guān)注類貸款率進(jìn)行橫向比較發(fā)現(xiàn)，信用擔(dān)保受益于其相對嚴(yán)苛的貸款條件，整體資產(chǎn)質(zhì)量最好，不良貸款率和關(guān)注類貸款率分別為0.42%和0.47%；抵質(zhì)押擔(dān)保居中，而保證擔(dān)保最差，不良貸款率和關(guān)注類貸款率分別為2.11%和4.68%。

（三）不良貸款清收處置難度較大

2014年1月至2016年9月期間，樣本機(jī)構(gòu)共對105.78億元對公不良貸款進(jìn)行了清收處置，通過資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、現(xiàn)金收回、內(nèi)部剝離、核銷等方式實際收回74.76億元，形成損失31.02億元，損失率達(dá)29.32%。分擔(dān)保方式看，信用擔(dān)保、保證擔(dān)保、抵質(zhì)押擔(dān)保損失率依據(jù)處置清收難度的不同，損失率呈逐漸下降趨勢，分別為34.07%、31.97%和26.77%，整體水平接近，最大差距僅為7.30個百分點。

二、擔(dān)保失效的表現(xiàn)形式

（一）互保聯(lián)保存在的根本性弊端造成擔(dān)保失效

狀況多有發(fā)生互保聯(lián)保是2008年國際金融危機(jī)后，為解決小微企業(yè)資質(zhì)不高、抵押品不足等融資問題，而快速發(fā)展的保證擔(dān)保模式。此后隨著經(jīng)濟(jì)下行壓力的不斷加大，商業(yè)銀行已逐步加強(qiáng)了對其的風(fēng)險管控并適當(dāng)?shù)膲嚎s了規(guī)模，但仍形成了眾多擔(dān)保失效狀況。究其原因，主要可以歸結(jié)為以下兩點：一是互保聯(lián)保客戶的同質(zhì)化造成風(fēng)險的集中爆發(fā)。商業(yè)銀行在開展互保聯(lián)保業(yè)務(wù)時傾向通過行業(yè)協(xié)會、商圈等平臺組建聯(lián)保體，但高同質(zhì)化客戶在遭遇經(jīng)濟(jì)周期因素、行業(yè)因素、政策因素以及地區(qū)經(jīng)濟(jì)的獨(dú)特性變化時易同步陷入經(jīng)營、財務(wù)困境，導(dǎo)致失去擔(dān)保代償能力。二是超預(yù)期償債壓力激化逆向選擇風(fēng)險?；ケＢ?lián)保風(fēng)險共擔(dān)機(jī)制將原本分散的企業(yè)信用風(fēng)險聚攏，當(dāng)聯(lián)保體內(nèi)一家乃至幾家企業(yè)出現(xiàn)危機(jī)后，其他企業(yè)也將面臨因承擔(dān)連帶賠付責(zé)任而陷入現(xiàn)金流緊張的窘境，在這種情況下，企業(yè)或選擇以時間換空間要求銀行另外增加授信來承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任，或選擇以各種理由逃廢債。

（二）融資性擔(dān)保公司失去代償能力造成擔(dān)保失效

為促進(jìn)融資性擔(dān)保行業(yè)健康發(fā)展，更好地服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展大局，2010年銀監(jiān)會、發(fā)改委、工信部等7部委聯(lián)合下發(fā)了《融資性擔(dān)保公司管理暫行辦法》，對融資性擔(dān)保公司的設(shè)立、變更和終止、業(yè)務(wù)范圍、經(jīng)營規(guī)則和風(fēng)險控制等方面都作出了明確的規(guī)定，其后2015年國務(wù)院又下發(fā)了《關(guān)于促進(jìn)融資性擔(dān)保行業(yè)加快發(fā)展的意見》，提出要發(fā)揮政府支持作用，提高融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)服務(wù)能力。但從執(zhí)行效果看，受商業(yè)銀行不良貸款率高企及自身風(fēng)控能力較弱等負(fù)面因素影響，仍有較高比例的融資性擔(dān)保公司經(jīng)營陷入困境。由于銀行對融資擔(dān)保公司多采用名單制管理，為鞏固合作關(guān)系、維持良好聲譽(yù)，通常情況下?lián)９镜呐浜蠎B(tài)度是比較積極的，一旦融資擔(dān)保貸款計入不良即在一定程度上說明該家擔(dān)保公司的代償出現(xiàn)了顯著困難。從樣本反映的調(diào)查結(jié)果看，已有近40%的融資擔(dān)保貸款的擔(dān)保方式近乎失效。

（三）集團(tuán)內(nèi)擔(dān)保在實質(zhì)上等同于信用貸款造成擔(dān)保方式流于形式

近年來集團(tuán)內(nèi)擔(dān)保憑借其操作的便利性，已逐漸發(fā)展成為商業(yè)銀行向集團(tuán)客戶發(fā)放貸款的首選擔(dān)保方式。但從執(zhí)行效果看，對于利益一體化的集團(tuán)整體而言，集團(tuán)內(nèi)擔(dān)保在一定程度上與信用擔(dān)保并無本質(zhì)區(qū)別，保證擔(dān)保的有效性不能充分發(fā)揮。在經(jīng)濟(jì)上行期，集團(tuán)客戶擴(kuò)張欲望強(qiáng)烈，往往以融資促投資、以投資帶融資，不斷利用自身的優(yōu)勢和融資便利，超越自身償債能力大規(guī)模融入資金；在經(jīng)濟(jì)下行期，各種不利因素沖擊，極易造成集團(tuán)資金鏈的斷裂，導(dǎo)致整個集團(tuán)經(jīng)營面臨系統(tǒng)性風(fēng)險，集團(tuán)內(nèi)擔(dān)保喪失意義。

（四）抵押權(quán)實現(xiàn)的程序復(fù)雜造成抵押資產(chǎn)處置困難

一是首封權(quán)與抵押權(quán)等優(yōu)先受償權(quán)不一致導(dǎo)致資產(chǎn)不能及時處置。借款人發(fā)生風(fēng)險后，沒有抵押資產(chǎn)的債權(quán)人往往會率先提訟，查封資產(chǎn)。在實際操作過程中，常常出現(xiàn)同一資產(chǎn)被多家機(jī)構(gòu)重復(fù)查封，基本只能是按照“誰查封、誰處置，按順序清償債務(wù)”的原則處理，率先查封機(jī)構(gòu)因缺乏處置資產(chǎn)的動力，造成有抵押資產(chǎn)的債權(quán)人雖然獲得法院判決，但不能及時獲得清償。二是法院處置的程序耗時長使得抵押權(quán)實現(xiàn)充滿不確定性。從立案到以物抵債，如果被告不配合，訴訟工作需要經(jīng)歷5個公告期，將近1年時間，如在訴訟過程中，被告利用提出鑒定、管轄權(quán)異議、進(jìn)行上訴、執(zhí)行異議等手段故意拖延訴訟時間，則需要更長時間。抵押權(quán)實現(xiàn)的時間過長，極有可能形成債務(wù)人、抵押人轉(zhuǎn)移、隱藏資產(chǎn)等惡意逃債行為。

（五）廠房等不動產(chǎn)抵押物難以順利變現(xiàn)造成擔(dān)保失效

廠房、機(jī)器設(shè)備等抵押物受經(jīng)濟(jì)形勢、市場波動、時間因素等影響較大，在經(jīng)濟(jì)下行期這類抵押物可能因為處于同一個行業(yè)或同一個經(jīng)濟(jì)園區(qū)的同質(zhì)化、專用化特性，流動性較差，難以被市場接受而出現(xiàn)押品價值不足，處置抵押資產(chǎn)不能夠清償債務(wù)。在調(diào)查中了解到，部分商業(yè)銀行對廠房、機(jī)器設(shè)備等抵押擔(dān)保的貸款，態(tài)度較為謹(jǐn)慎，審批較為嚴(yán)格，貸款發(fā)放額度也有所減少。

（六）借貸雙方執(zhí)行態(tài)度不積極造成擔(dān)保作用無法有效發(fā)揮

一方面是商業(yè)銀行缺乏較強(qiáng)的追索意識。在擔(dān)保貸款中，雖然有經(jīng)濟(jì)周期、擔(dān)保措施失效、司法障礙等原因造成擔(dān)保與抵押措施不能有效抵御和防范貸款風(fēng)險，但債權(quán)銀行缺乏較強(qiáng)的追索意識和足夠的執(zhí)行力度也助長了擔(dān)保失效的可能。另一方面是借款人故意對抵押物設(shè)置障礙。部分借款人發(fā)生風(fēng)險后，將抵押房屋設(shè)定為名下唯一生活必需住房以尋求豁免執(zhí)行。還有的借款人利用抵押權(quán)與租賃權(quán)的沖突阻礙債權(quán)執(zhí)行。

三、建議

（一）商業(yè)銀行應(yīng)進(jìn)一步提升風(fēng)險管理水平，對擔(dān)保合理設(shè)置，做好監(jiān)督檢查

一是要對抵押物進(jìn)行嚴(yán)格審查，確保抵押物的有效性，在實際操作中，要對抵押物的價值進(jìn)行準(zhǔn)確評估，增加評估的頻率。在貸款審批決策中，要嚴(yán)格審查借款人的還款能力和還款意愿，降低對抵押擔(dān)保的過分依賴，要充分考慮經(jīng)濟(jì)形勢變化對抵押物真實價值和變現(xiàn)能力的影響，增強(qiáng)風(fēng)險意識。二是要嚴(yán)格關(guān)聯(lián)授信管理，對集團(tuán)關(guān)聯(lián)客戶要從總量入手，密切關(guān)注集團(tuán)整體經(jīng)營穩(wěn)定性、融資適度性、行業(yè)發(fā)展情況和趨勢。要認(rèn)真考察成員企業(yè)償債能力、資金需求等情況，確保集團(tuán)成員企業(yè)間授信額度分配合理，有效控制集團(tuán)授信總量和結(jié)構(gòu)風(fēng)險。三是加強(qiáng)對擔(dān)保圈、擔(dān)保鏈貸款的日常監(jiān)測和專項排查，充分利用各種市場交易信息，厘清企業(yè)對外擔(dān)保、實際經(jīng)營等情況，提前預(yù)測企業(yè)爆發(fā)風(fēng)險的可能性，提早采取風(fēng)險防范措施。要更加精細(xì)化地把握擔(dān)保圈、擔(dān)保鏈成員的準(zhǔn)入，認(rèn)真考察成員之間的內(nèi)部結(jié)構(gòu)、利益聯(lián)結(jié)、核心企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)力和影響力等，合理確定授信金額，確保經(jīng)營規(guī)模與擔(dān)保能力相匹配，防止信用過度放大和資金挪用。

（二）監(jiān)管部門應(yīng)進(jìn)一步加大監(jiān)管力度，建立風(fēng)險協(xié)調(diào)預(yù)警機(jī)制，做好信息共享

一是要繼續(xù)加強(qiáng)對融資性擔(dān)保公司的監(jiān)督檢查。要定期對擔(dān)保機(jī)構(gòu)整體風(fēng)險情況進(jìn)行研判和信息披露，逐步開展對擔(dān)保公司注冊資本金的核查，適時對擔(dān)保公司經(jīng)營活動的合法合規(guī)性、保證資格的變化情況、對外擔(dān)?？傤~、擔(dān)保貸款的質(zhì)量等開展風(fēng)險排查，對擔(dān)保業(yè)務(wù)行業(yè)集中度、客戶集中度過高的擔(dān)保公司要及時給予提示，對經(jīng)營狀況已出現(xiàn)異常的擔(dān)保公司，要通過約談、窗口指導(dǎo)等方式督促其及時縮減業(yè)務(wù)并加強(qiáng)在保業(yè)務(wù)的管理。二是要完善征信制度，擴(kuò)大征信范圍。要結(jié)合實際情況，逐步將小貸公司、擔(dān)保公司、民間借貸等信息納入征信系統(tǒng)，并及時更新，形成完整的客戶信用信息動態(tài)查詢系統(tǒng)，有效減少債權(quán)人和債務(wù)人之間的信息不對稱，降低經(jīng)營風(fēng)險。三是搭建銀行間信息共享平臺。要逐步搭建銀行同業(yè)之間信息共享平臺，采集和匯總同業(yè)客戶擔(dān)保信息、信用風(fēng)險信息，同時要求銀行對信息披露進(jìn)行規(guī)范，對披露內(nèi)容進(jìn)行明確，保證信息披露質(zhì)量，促進(jìn)銀行做出更加科學(xué)的決策。

（三）政府部門之間應(yīng)建立聯(lián)動處置機(jī)制，加大執(zhí)行力度，盡快落實相關(guān)配套政策

一是政府部門之間要加強(qiáng)溝通協(xié)調(diào)，建立共同處置機(jī)制。要逐步建立銀行、工商、稅務(wù)、司法、公安等部門的日常信息溝通機(jī)制，疏通客戶信息動態(tài)查詢渠道。要完善抵押登記的網(wǎng)絡(luò)體系，建立更加高效便捷的跨地區(qū)、跨區(qū)域查詢抵押登記平臺，避免虛假抵押、重復(fù)抵押的發(fā)生。要完善抵押優(yōu)先受償權(quán)的相關(guān)法律法規(guī)，明確抵押人擅自處分抵押財產(chǎn)的責(zé)任，確保抵押權(quán)人的優(yōu)先受償權(quán)不受惡意侵害。二是要加強(qiáng)社會信用體系建設(shè)，優(yōu)化執(zhí)法環(huán)境，強(qiáng)化誠信激勵和失信懲戒，提高全社會的信用意識。要約束保證企業(yè)負(fù)債行為，針對信用缺失問題，要進(jìn)一步加大對失信人的法律約束、行政處罰及經(jīng)濟(jì)制裁，降低逃廢債動機(jī)。

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第2篇：融資擔(dān)保與抵押范文

中圖分類號：D920.4                       文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A           文章編號：1009-0592（2015）04-109-02

項目融資，就是“通過項目來融資”，也就是債務(wù)人將該項目擁有的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)作為其還款付息的保證，從而獲得資金。也就是說，當(dāng)在實施項目融資時候，債權(quán)人首先要確認(rèn)該項目的資產(chǎn)和收益，把它作為債務(wù)人償還能力的標(biāo)志，并且將其作為該貸款資金的擔(dān)保物，如果滿足一定的標(biāo)準(zhǔn)，則項目融資則會達(dá)成。

礦業(yè)融資作為一種新型的融資方式，具有其特殊的要求和特點，主要表現(xiàn)在以下幾個方面：

一是該項目融資是以項目本身所擁有的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)作為信用擔(dān)保。項目融資的特點就是通過項目自身的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)來實現(xiàn)融資的，而不是以項目投資人自身的信用或者資產(chǎn)來擔(dān)保債務(wù)。投資者在對項目進(jìn)行策略投資時，他的注意力主要著重于在一定的項目期間，該項目能產(chǎn)生多少資產(chǎn)和收益，從而繼續(xù)進(jìn)行項目的經(jīng)營和債務(wù)的償還。

二是項目融資擁有有限追索性和無限追索性的特點。在項目融資的性質(zhì)為有限追索時，當(dāng)項目的資金不足時，債權(quán)人一般會在項目開發(fā)的初期階段對債務(wù)人進(jìn)行追索，很少的債權(quán)人會將其追索的權(quán)利持續(xù)到項目的結(jié)尾。在一定情況下，當(dāng)項目的發(fā)展經(jīng)營達(dá)到了債權(quán)人的要求時，該項目融資的風(fēng)險擔(dān)保就會轉(zhuǎn)移到項目自身的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)，使得項目的發(fā)起人擁有更多的資金用于其他項目的投資。這與項目的無限追索的要求是不一樣的，因為項目的發(fā)起方并不以自身的資產(chǎn)來保證債務(wù)的清償，所以項目的無限追索要求項目的發(fā)起人不需要承擔(dān)債務(wù)的清償。

三是資產(chǎn)負(fù)債表之外的融資。項目融資是屬于資產(chǎn)負(fù)債表之外的融資項目，因而不會在資產(chǎn)負(fù)債表上以債務(wù)的方式表現(xiàn)出來從而影響其財務(wù)比率。所以，項目發(fā)起人或者受益人偏好項目融資。

四是較高的債務(wù)比例。項目融資具有其他融資方式所不具備的特點，那就是，允許項目發(fā)起人投入較少的股本，進(jìn)行高比例的負(fù)債。其中，一般的債務(wù)比例在70%～90%之間，結(jié)構(gòu)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)哪苓_(dá)到90%～100%的負(fù)債，這一債務(wù)比例對發(fā)展中國家而言具有很大的吸引力。

五是信用擔(dān)保結(jié)構(gòu)的多樣化。在項目融資過程中，債權(quán)人可以基于貸款的信用基礎(chǔ)將其提供的擔(dān)保分配到項目建設(shè)和運(yùn)行的各個環(huán)節(jié)。位于澳大利亞的阿介爾鉆石礦，在其最初的開發(fā)和發(fā)展階段，由于開發(fā)前景不明晰，導(dǎo)致其融資進(jìn)度緩慢，嚴(yán)重影響了其進(jìn)一步的發(fā)展的進(jìn)度。后來，它與中央礦石銷售組織達(dá)成了長期的包銷協(xié)議，使得其項目的信用評價得到了大幅度的提升，投資者也迅速將資金注入，加速了該礦的發(fā)展與經(jīng)營。所以，通過與其他企業(yè)簽訂產(chǎn)品的銷售合同，可以使合同另一方當(dāng)事人的購買需求成為項目融資的信用擔(dān)保，提高抗風(fēng)險的能力。

項目融資可以追溯到20世紀(jì)的30年代美國的油田開發(fā)項目，隨后逐漸擴(kuò)展到了煤炭、石油、天然氣等礦產(chǎn)資源的開發(fā)項目中，例如智利的埃斯康迪達(dá)銅礦，是目前世界上最大的銅礦開發(fā)項目，就是通過實施項目融資來實現(xiàn)開發(fā)的。寶鋼集團(tuán)開發(fā)菲律賓的鎳礦項目涉及資金9.5億元，中海油185億美元并購美國尤尼科石油公司，中鋁主持開發(fā)的總投資達(dá)到12億美元的越南鋁土礦項目。這一個個巨額的投資和交易項目背后所涉及的資金總額，單靠一個公司企業(yè)是不能承擔(dān)的，因而需要大量的投資。項目融資，作為適用于大型礦產(chǎn)資源開發(fā)利用，并且是以項目的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)作為還款付息擔(dān)保的融資方式，符合項目發(fā)起人的實際需求，所以成為了一種重要的融資方式。

礦業(yè)融資，就是礦業(yè)企業(yè)在礦產(chǎn)的發(fā)現(xiàn)、勘察、開采和發(fā)展的過程中通過進(jìn)行與金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行籌集資金的行為。在不同的礦產(chǎn)發(fā)展階段，對融資的需求量和途徑各不相同。相比于制造加工業(yè)、建筑業(yè)，礦業(yè)融資在開發(fā)周期、資金的需求量、投資風(fēng)險等方面具有其特殊的要求和特點，并且由于礦業(yè)企業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中占有重要地位，所以其他融資方式對礦業(yè)企業(yè)而言具有較大的局限性，不適用于一些中小型的礦產(chǎn)企業(yè)。相比之下，項目融資對我國的礦業(yè)產(chǎn)業(yè)就顯示出了較強(qiáng)的適用性。

礦業(yè)項目融資，作為項目融資的投資人，首要考慮的是擬融資項目本身的條件和情況，用于保證資金償還的來源也被限于擬融資的項目本身之中;而企業(yè)本身的資信、償還能力等因素并不在投資者的考察范圍之內(nèi)。

通過項目公司安排融資可能會引起兩方面的法律問題。

一、項目信用擔(dān)保的法律問題

雖然項目融資是以項目的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)作為信用擔(dān)保，但在一個項目開發(fā)的初期，缺乏必要的經(jīng)營歷史和信用基礎(chǔ)，可能會出現(xiàn)缺乏資金的情景，所以需要項目的發(fā)起人以其自身的資產(chǎn)作為貸款的擔(dān)保。

（一） 擔(dān)保標(biāo)的物為動產(chǎn)

標(biāo)的物為動產(chǎn)時，標(biāo)的物應(yīng)交付給債權(quán)人，擔(dān)保合同才生效，此時，債權(quán)人有以下的權(quán)利：

1.《物權(quán)法》第一百九十五條規(guī)定：“債務(wù)人不履行到期債務(wù)或者發(fā)生當(dāng)事人約定的實現(xiàn)抵押權(quán)的情形，抵押權(quán)人可以與抵押人協(xié)議以抵押財產(chǎn)折價或者以拍賣、變賣該抵押財產(chǎn)所得的價款優(yōu)先受償。協(xié)議損害其他債權(quán)人利益的，其他債權(quán)人可以在知道或者應(yīng)當(dāng)知道撤銷事由之日起一年內(nèi)請求人民法院撤銷該協(xié)議。抵押權(quán)人與抵押人未就抵押權(quán)實現(xiàn)方式達(dá)成協(xié)議的，抵押權(quán)人可以請求人民法院拍賣、變賣抵押財產(chǎn)。抵押財產(chǎn)折價或者變賣的，應(yīng)當(dāng)參照市場價格?！眰鶛?quán)人可以通過拍賣、變賣的方式，就所得價款優(yōu)先受償，剩余的應(yīng)歸還給債務(wù)人或者破產(chǎn)管理人。拍賣、變賣的程序必須經(jīng)由特定的機(jī)關(guān)的參與，如法院、公證機(jī)關(guān)，以保證過程的嚴(yán)謹(jǐn)與公正。其次，還必須要依照拍賣、變賣的規(guī)則，從而實現(xiàn)對債權(quán)人財產(chǎn)的保護(hù)，保障交易安全。

2.對于法律另有規(guī)定的，應(yīng)當(dāng)遵守國家的相關(guān)規(guī)定，對提供擔(dān)保的動產(chǎn)依照法定的程序進(jìn)行拍賣、變賣折價返還。這是基于市場經(jīng)濟(jì)下交易安全的考慮，從而可以保障市場經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定發(fā)展。

如果，作為擔(dān)保的標(biāo)的物，仍由債務(wù)人占有而尚未交付給債務(wù)人的，債務(wù)人可以請求法院作出裁定，要求債務(wù)人移交標(biāo)的物的占有或者直接請求其實施強(qiáng)制拍賣、變賣折價返還。

（二）擔(dān)保標(biāo)的物為不動產(chǎn)

當(dāng)不動產(chǎn)作為物權(quán)擔(dān)保的標(biāo)的物時，一般以登記作為對抗第三人的要件，此時，標(biāo)的物一般為債務(wù)人或破產(chǎn)管理人占有，物權(quán)擔(dān)保債權(quán)人可以通過以下手段來救濟(jì)自己的權(quán)利：

1.債權(quán)人與債務(wù)人簽訂合同之后，債權(quán)人取得了標(biāo)的物的所有權(quán)，要辦理登記才能對抗第三人。

2.可以請求法院作出裁決，依法實施拍賣、變賣的程序，并基于所得價款獲得優(yōu)先受償?shù)臋?quán)利，剩余的返還給債務(wù)人。

3.由債務(wù)人依照法定程序來主持拍賣、變賣，將所得價款交給債權(quán)人，如有余額，則歸入破產(chǎn)財產(chǎn)。

在實際融資過程中，物權(quán)擔(dān)保的方式在項目融資中往往處于劣勢，在許多方面存在問題，會導(dǎo)致債權(quán)人不能從中獲得債權(quán)保護(hù)，影響交易安全，使得物權(quán)擔(dān)保的法律效力大打折扣。

相比于物權(quán)擔(dān)保，浮動擔(dān)保更適合項目融資。著名的國際金融法專家菲利普?R?伍德 （Philip R. Wood） 將浮動擔(dān)保劃分為六種類型：第一，是以英國為代表的允許對總的進(jìn)行登記的浮動抵押。第二，是以瑞士為代表的允許對有限的進(jìn)行登記的浮動抵押。第三，是以德國為代表的允許無需登記浮動擔(dān)保、第四，是以南非為代表的允許以一種公正契約的形式進(jìn)行浮動抵押。第五，是以法國為代表的允許在登記過的財產(chǎn)上設(shè)立浮動抵押。第六，是以發(fā)展中國家為代表的不允許采用浮動抵押的規(guī)定。

這些國家對浮動抵押的不同限制，是基于對債權(quán)人公平的考慮，因此限制的力度各不相同，也大大減少了項目融資的效力。

在我國，實施項目融資要受到法律法規(guī)的限制，如《中華人民共和國擔(dān)保法》、《境外進(jìn)行項目融資管理暫行辦法》、《境內(nèi)機(jī)構(gòu)對外擔(dān)保管理辦法》等，由此可以總結(jié)出，在我國實施礦業(yè)項目融資要具備以下幾個要點：

1.在項目融資中不能接受國內(nèi)任何金融機(jī)構(gòu)以任何形式的擔(dān)保。

2.在項目融資中，國外的債權(quán)人享有國民待遇，例如在債務(wù)的受償、稅收、抵押上與國內(nèi)債權(quán)人一致。

3.在項目融資中，項目發(fā)起人只能以在建項目的項目資產(chǎn)和現(xiàn)金資產(chǎn)作為擔(dān)保，進(jìn)行抵押、留置等行為。

4.當(dāng)對外提供擔(dān)保的企業(yè)為外商投資企業(yè)時，要堅持風(fēng)險共擔(dān)、利潤分享的原則，擔(dān)保人也不能為外商投資公司的外商投資部分的債務(wù)和該公司的注冊資本提供擔(dān)保。與此同時，被提供擔(dān)保的項目的貸款必須要符合國家的相關(guān)政策性規(guī)定，在法律沒有允許的情況下不得將貸款兌換為人民幣。

5.外匯管理局在審查對境外的擔(dān)保時，應(yīng)當(dāng)以被擔(dān)保項目的風(fēng)險、收益等標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行綜合評估，來確定對外擔(dān)保的限額，以保證國內(nèi)企業(yè)的債權(quán)安全。

6.擔(dān)保人在對外提供擔(dān)保時，應(yīng)當(dāng)具備一定的形式要件，應(yīng)該要在當(dāng)?shù)氐耐鈪R局辦理手續(xù)，應(yīng)當(dāng)自擔(dān)保合同成立之日起15日內(nèi)辦理。

7.未獲批準(zhǔn)的對外擔(dān)保，是無效的。

二、利用稅收優(yōu)惠的手段來實施項目融資

第3篇：融資擔(dān)保與抵押范文

關(guān)鍵詞：動產(chǎn)資源；融資；抵押；擔(dān)保

文章編號：1003－4625（2008）10－0044－03中圖分類號：F830.5文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

動產(chǎn)融資就是指貸款人以各種動產(chǎn)為擔(dān)保物從銀行獲得各種資金支持的行為。所謂動產(chǎn)是指不動產(chǎn)以外的物。1995年6月30日通過的《中華人民共和國擔(dān)保法》在借鑒和吸收國外先進(jìn)經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，突破傳統(tǒng)擔(dān)保制度的限制，在立法上創(chuàng)設(shè)了以機(jī)器設(shè)備、交通運(yùn)輸工具和抵押人所有的其他動產(chǎn)等中心的無占有擔(dān)保手段，首次明確了我國的動產(chǎn)抵押擔(dān)保制度。2007年3月16日通過的《中華人民共和國物權(quán)法》明確規(guī)定動產(chǎn)資源可以出質(zhì)。動產(chǎn)資源融資獲得了良好的外部環(huán)境支持,有效地促進(jìn)了動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)在我國的發(fā)展，但其中缺失仍然存在?，F(xiàn)階段,我國的商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社等金融機(jī)構(gòu)已開始探索動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)。

一、我國金融機(jī)構(gòu)開展動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)實踐

《物權(quán)法》出臺以前,由于缺乏專門的法律制度方面的保障,我國動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢,基本上處于探索階段。金融機(jī)構(gòu)根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展實際和《擔(dān)保法》、《貸款通則》、《合同法》的有關(guān)規(guī)定,對動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)進(jìn)行了有益的嘗試,取得了一定經(jīng)驗。

（一）金融機(jī)構(gòu)制定了動產(chǎn)資源融資管理辦法及有關(guān)規(guī)定。2003年以來，金融機(jī)構(gòu)以防范業(yè)務(wù)風(fēng)險和滿足市場需求為重點,各自制定了一些業(yè)務(wù)管理辦法及規(guī)定,逐步推行動產(chǎn)質(zhì)（抵）押融資業(yè)務(wù)。如中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國銀行等制定了動產(chǎn)質(zhì)（抵）押融資有關(guān)的業(yè)務(wù)規(guī)定,中國工商銀行針對部分業(yè)績優(yōu)良的中小企業(yè)因缺乏有效的抵押擔(dān)保物而無法獲得貸款的實際,制定了《商品融資管理辦法》，洛陽市商業(yè)銀行制定了《倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)管理辦法》。

（二）金融機(jī)構(gòu)開展動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)客戶選擇謹(jǐn)慎,客戶范圍總體有限。金融機(jī)構(gòu)在客戶選擇上比較謹(jǐn)慎，一般選擇為大型企業(yè)和為電力、能源等壟斷行業(yè)供貨的上、下游企業(yè)客戶, 對動產(chǎn)資源融資企業(yè)財務(wù)、信用狀況都進(jìn)行了嚴(yán)格考核。

（三）金融機(jī)構(gòu)開展動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)規(guī)?？傮w不大。經(jīng)調(diào)查,河南省洛陽市的6家全國性商業(yè)銀行和2家地方性金融機(jī)構(gòu)中，僅有3家金融機(jī)構(gòu)開展了動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)（不含存單質(zhì)押業(yè)務(wù)）,至2008年3月末，融資余額為3519萬元?？傮w上來說全國金融機(jī)構(gòu)開展動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)規(guī)模很小。

二、當(dāng)前我國發(fā)展動產(chǎn)資源融資的環(huán)境分析

（一）動產(chǎn)資源融資的法律環(huán)境變化

1.《物權(quán)法》頒布以前,我國動產(chǎn)資源融資的法律依據(jù)為《擔(dān)保法》。1995年頒布的《擔(dān)保法》第34條規(guī)定，可以抵押的動產(chǎn)包括：（l）抵押人所有的機(jī)器、交通運(yùn)輸工具和其他財產(chǎn)；（2）抵押人依法有權(quán)處分的國有的機(jī)器、交通運(yùn)輸工具和其他財產(chǎn)；（3）依法可以抵押的其他財產(chǎn)。從條文本身來看,生產(chǎn)設(shè)備、原材料、半成品、產(chǎn)品在性質(zhì)上屬于在法律有明確規(guī)定的情況下才能有效抵押。《擔(dān)保法》第75條規(guī)定, 可以質(zhì)押的權(quán)利包括:（l）匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單;（2）依法可以轉(zhuǎn)讓的股份股票;（3） 依法可以轉(zhuǎn)讓的商標(biāo)專用權(quán)專利權(quán)著作權(quán)中的財產(chǎn)權(quán);（4）依法可以質(zhì)押的其他權(quán)利。從條文本身來看,應(yīng)收賬款性質(zhì)上屬于普通債權(quán)必須是在法律有明確規(guī)定的情況下才能有效質(zhì)押。而目前法律作了明確規(guī)定的普通債權(quán)質(zhì)押的只有橋梁、隧道或者渡口等不動產(chǎn)的收益權(quán),尚未有動產(chǎn)資源融資的規(guī)定。《擔(dān)保法》未將應(yīng)收賬款、存貨以及目前尚不存在但將來可能形成的物等重要動產(chǎn)明確列入抵押、質(zhì)押物范圍,抑制了這部分動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù)的開展。

2.2007年3月通過的《物權(quán)法》改善了動產(chǎn)資源融資的法律環(huán)境?！段餀?quán)法》第180條規(guī)定,債務(wù)人或者第三人可以抵押的動產(chǎn)包括:（l）以招標(biāo)、拍賣、公開協(xié)商等方式取得的荒地等土地承包經(jīng)營權(quán)；（2）生產(chǎn)設(shè)備、原材料、半成品、產(chǎn)品；（3）正在建造的建筑物、船舶、航空器;（4）交通運(yùn)輸工具;（5）法律、行政法規(guī)未禁止抵押的其他財產(chǎn)?！段餀?quán)法》第223條規(guī)定,債務(wù)人或者第三人有權(quán)處分的下列權(quán)利可以出質(zhì)：（l）匯票、支票、本票;（2）債券、存款單;（3）倉單、提單;（4）可以轉(zhuǎn)讓的基金份額、股權(quán);（5）可以轉(zhuǎn)讓的注冊商標(biāo)專 用權(quán)、專利權(quán)、著作權(quán)等知識產(chǎn)權(quán)中的財產(chǎn)權(quán);（6）應(yīng)收賬款;（7）法律、行政法規(guī)規(guī)定可以出質(zhì)的其他財產(chǎn)權(quán)利?！段餀?quán)法》擴(kuò)大了用于擔(dān)保的財產(chǎn)范圍,在法律上為保護(hù)債權(quán)人的利益提供了基本保障。

（二）動產(chǎn)資源融資的經(jīng)濟(jì)環(huán)境分析

1.動產(chǎn)資源融資是盤活沉淀資金的需要。2005 年世界銀行一項調(diào)查結(jié)果顯示,在60個中低收入國家中存在擔(dān)保融資的不匹配現(xiàn)象:企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中只有22%土地和建筑,而銀行擔(dān)保物73%是不動產(chǎn)。存貨和應(yīng)收賬款在這些國家因而成為“死亡資產(chǎn)”(dead asset)。以應(yīng)收賬款質(zhì)押融資為例，目前我國企業(yè)應(yīng)收賬款約有15萬億元人民幣,占企業(yè)資產(chǎn)的30%左右。如果按照50％的擔(dān)保貸款折扣率計算,就能生成約7.5萬億元的貸款,以2005年新增貸款2.35萬億的規(guī)模計算,相當(dāng)于我國金融機(jī)構(gòu)三年的新增貸款額。通過開展動產(chǎn)資源融資業(yè)務(wù),有助于盤活我國企業(yè)中以動產(chǎn)形式存在的沉淀資金。

2.動產(chǎn)資源融資是緩解中小企業(yè)融資難問題的需要。根據(jù)《中國統(tǒng)計年鑒》及國民核算數(shù)據(jù)等資料測算，目前中國中小企業(yè)擁有的不動產(chǎn)價值為41087億元人民幣，占所有企業(yè)不動產(chǎn)價值的46％；中小企業(yè)擁有的存貨和應(yīng)收賬款價值為63086億元人民幣，占所有企業(yè)存貨和應(yīng)收賬款價值的60％，是中小企業(yè)不動產(chǎn)價值的1.5倍。這些數(shù)據(jù)說明，中小企業(yè)擁有的存貨、應(yīng)收賬款等動產(chǎn)資源的價值遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其擁有的不動產(chǎn)資源的價值，在中小企業(yè)中大力開展動產(chǎn)資源融資擔(dān)保業(yè)務(wù),不僅可以擴(kuò)大企業(yè)擔(dān)保的財產(chǎn)范圍,同時以動產(chǎn)資源融資彌補(bǔ)出質(zhì)人自身信用不足,對于改善中小企業(yè)融資狀況具有更加深遠(yuǎn)的現(xiàn)實意義。

3.動產(chǎn)資源融資是緩解不動產(chǎn)擔(dān)保貸款過于集中問題的需要。目前我國企業(yè)融資高度依賴于不動產(chǎn)擔(dān)保, 其結(jié)果已經(jīng)在一定程度上影響了經(jīng)濟(jì)的協(xié)調(diào)發(fā)展:一是加劇了擔(dān)保資源的稀缺程度,使融資環(huán)境尤其是貸款環(huán)境更趨緊張;二是企業(yè)高度依賴不動產(chǎn)擔(dān)保,房地產(chǎn)成為銀行的主要間接資產(chǎn),加大了企業(yè)和銀行的風(fēng)險;三是缺少不動產(chǎn)的中小企業(yè)和農(nóng)民融資難。發(fā)展動產(chǎn)資源融資可以緩解不動產(chǎn)擔(dān)保貸款集中產(chǎn)生的影響, 促進(jìn)經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展。

（三）動產(chǎn)資源融資的制度環(huán)境分析

1.法律規(guī)定的可供擔(dān)保的標(biāo)的物范圍狹窄，中小企業(yè)融資能力受限。我國《擔(dān)保法》對標(biāo)的物的范圍采取正面列舉和反面排除的方法，這是兩種不同的立法方法。對于非移轉(zhuǎn)占有型動產(chǎn)擔(dān)保權(quán)之標(biāo)的，我國《物權(quán)法》明確規(guī)定“法律、行政法規(guī)未禁止抵押的其他財產(chǎn)”均可設(shè)立抵押權(quán)，體現(xiàn)了“法不禁止即為允許”的法治理念，極大地擴(kuò)充了動產(chǎn)擔(dān)保物的范圍。但對于移轉(zhuǎn)占有型動產(chǎn)擔(dān)保權(quán)之標(biāo)的，我國《物權(quán)法》規(guī)定“法律、行政法規(guī)規(guī)定可以出質(zhì)的其他財產(chǎn)權(quán)利”可以出質(zhì)，并未將上述立法方法貫徹到底。正面列舉標(biāo)的物的范圍，對于明晰法律關(guān)系，維護(hù)交易安全，頗為有益。但任何“法”皆不可能窮盡和預(yù)測將來出現(xiàn)之新的財產(chǎn)(權(quán)利)類型，加之我國立法之程序與效率，以“法”確認(rèn)某一財產(chǎn)(權(quán)利)程序復(fù)雜。我國采用反面排除法，同時又正面列舉標(biāo)的物的范圍，正面列舉將僅具宣示作用而無任何實益。因此，在我國能設(shè)定動產(chǎn)擔(dān)保權(quán)的標(biāo)的較受限制。

2.缺乏集中統(tǒng)一的公示性擔(dān)保物權(quán)登記制度，造成動產(chǎn)融資效率低下，費(fèi)用高昂。我國《擔(dān)保法》規(guī)定的動產(chǎn)擔(dān)保公示制度不下14種，《物權(quán)法》又增加一個應(yīng)收賬款擔(dān)保公示制度。設(shè)置眾多的登記機(jī)關(guān)的弊端就是造成登記規(guī)則不統(tǒng)一、登記內(nèi)容不統(tǒng)一、登記效力不統(tǒng)一、登記責(zé)任不統(tǒng)一、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一等，嚴(yán)重影響登記的效率、公示性以及公信力。

3.沒有統(tǒng)一的優(yōu)先權(quán)制度，動產(chǎn)擔(dān)保權(quán)益得不到有效保障。目前，在我國，有關(guān)優(yōu)先權(quán)的法律規(guī)定分散、多元、不統(tǒng)一。《民法通則》和《擔(dān)保法》中均未對優(yōu)先權(quán)作出系統(tǒng)規(guī)定，只是在《〈擔(dān)保法〉司法解釋》、《民事訴訟法》、《企業(yè)破產(chǎn)法(試行)》以及《海商法》、《民用航空法》等一些民事實體法(包括特別法)、民事程序法以及政策性文件中有所體現(xiàn)，有的屬于公法性質(zhì)、有的屬于司法性質(zhì)，有的屬于物權(quán)性質(zhì)、有的屬于債權(quán)性質(zhì)；優(yōu)先順位體系尚欠缺明晰和周全，政策選擇缺乏充分合理性，難使絕大多數(shù)當(dāng)事人感到公平。同時非合意權(quán)利，如稅收權(quán)利、工人工資及安置費(fèi)等大量存在，沒有登記公示程序，無法查詢。也就是說，中國目前尚未建立統(tǒng)一的優(yōu)先權(quán)制度，從而使得應(yīng)受法律保護(hù)并作為優(yōu)先權(quán)確立的社會關(guān)系游離于法律之外。擔(dān)保權(quán)人不能確定其擔(dān)保物權(quán)的優(yōu)先受償順位，一旦發(fā)生清償，擔(dān)保權(quán)益將有可能受到侵害。即使剛剛出臺的《物權(quán)法》，也是在關(guān)于擔(dān)保物上競存的權(quán)利之間的優(yōu)先順位規(guī)則，除競存的抵押權(quán)之間以及抵押權(quán)或質(zhì)權(quán)與留置權(quán)之間的優(yōu)先規(guī)則外，其余均未規(guī)定。

4.實現(xiàn)擔(dān)保債權(quán)的法律保護(hù)手段效果差。由于在擔(dān)保物執(zhí)行中采取司法程序，由法院全權(quán)負(fù)責(zé)審理、定案以及監(jiān)督擔(dān)保物的扣押和公開拍賣，其結(jié)果是擔(dān)保物權(quán)的執(zhí)行時間冗長、程序復(fù)雜繁瑣、費(fèi)用昂貴，執(zhí)行效率低、成本高、擔(dān)保資產(chǎn)價值的實現(xiàn)不能最大化，存在著許多不可預(yù)見因素，損害了債權(quán)人和債務(wù)人雙方的利益，對信貸的獲得成本帶來負(fù)面影響。金融機(jī)構(gòu)往往是贏了官司輸了錢，完全違背了設(shè)立擔(dān)保物權(quán)的初衷。

5.缺乏權(quán)威的機(jī)構(gòu)對知識產(chǎn)權(quán)和設(shè)備等價值進(jìn)行評估。目前，我國的資產(chǎn)評估服務(wù)機(jī)構(gòu)大多屬于部門壟斷服務(wù)或帶有強(qiáng)制指定的評估單位，“皇帝女兒”的出身帶來很多弊端。而且知識產(chǎn)權(quán)本來就是一種無形的價值，設(shè)備的折舊率等在評估時也有很大的主觀性，如果評估機(jī)構(gòu)的評估不夠科學(xué)，其誤差就更大了。如目前我國抵押貸款的抵押物折扣率很高，統(tǒng)計表明我國抵押貸款的抵押折扣率為：土地、房地產(chǎn)為70%，機(jī)器設(shè)備為50%，其他動產(chǎn)為25%―30%，專用設(shè)備為10%，這些遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了企業(yè)的承受能力。因此如何建立科學(xué)權(quán)威機(jī)構(gòu)評定這些不動產(chǎn)的價值將很大程度上決定動產(chǎn)融資能否順利開展。

三、發(fā)展我國動產(chǎn)資源融資制度的建議

較為理想的動產(chǎn)融資擔(dān)保制度應(yīng)體現(xiàn)以下改革趨勢：第一，擴(kuò)大擔(dān)保物的范圍，擔(dān)保權(quán)可在所有種類的財產(chǎn)上設(shè)定，充分利用各類財產(chǎn)的交換價值，舉凡存貨、應(yīng)收賬款、將來取得的財產(chǎn)、集合物等，均不例外。第二，迅速、簡單地設(shè)定擔(dān)保權(quán)，以降低融資成本，同時擔(dān)保設(shè)定人不喪失對擔(dān)保物的使用。第三，擔(dān)保權(quán)能以有效的方法低成本地予以公示，對移轉(zhuǎn)占有型擔(dān)保而言，占有事實本身即足以公示，對非移轉(zhuǎn)占有型擔(dān)保而言，應(yīng)采取其他方法(如登記或通知)以使第三人知悉擔(dān)保權(quán)的存在。第四，明定擔(dān)保物上競存權(quán)利之間的優(yōu)先順位。優(yōu)先順位一般依“先公示者優(yōu)先”的規(guī)則而確立，公示方法之間并無優(yōu)劣之分。第五，制定有效、迅速的擔(dān)保權(quán)實行程序。因此，應(yīng)該從以下幾方面發(fā)展完善我國的動產(chǎn)融資制度。

（一）修正對動產(chǎn)擔(dān)保物范圍的立法方法。 在立法技術(shù)上，應(yīng)采取反面排除法，以克服正面列舉無法窮盡財產(chǎn)形態(tài)之弊端。我國《物權(quán)法》第180條在一個法條中同時出現(xiàn)正面列舉（第1款第1項至第6項）和反面排除（第1款第7項）兩種立法方法，正面列舉的各項即成贅文。

（二）建立統(tǒng)一的動產(chǎn)擔(dān)保登記機(jī)關(guān)。應(yīng)由一個統(tǒng)一的專設(shè)機(jī)構(gòu)來負(fù)責(zé)動產(chǎn)抵押的登記。電子信息技術(shù)的高速發(fā)展，已為中央登記式的統(tǒng)一登記制度提供可能。我國目前在全國興起的電子政務(wù)改革，無疑給統(tǒng)一動產(chǎn)擔(dān)保登記制度，進(jìn)而統(tǒng)一整個登記制度帶來了希望的曙光。

（三）從法律上明確動產(chǎn)擔(dān)保的優(yōu)先順位體系。我國在建立優(yōu)先順位體系時，應(yīng)當(dāng)把握以下原則：第一，堅持“先公示者優(yōu)先”，先公示其擔(dān)保權(quán)者的優(yōu)先順位優(yōu)于后公示擔(dān)保權(quán)者。第二，賦予各種公示方法以同等效力，動產(chǎn)擔(dān)保權(quán)的公示有登記、占有、控制等各種方法，各種方法之間并無優(yōu)劣之分，在確定動產(chǎn)擔(dān)保權(quán)的優(yōu)先順位時均具有同等效力。第三，賦予價金擔(dān)保權(quán)以“超級優(yōu)先順位”，以鼓勵信用消費(fèi)。信貸實踐中，賒銷機(jī)器設(shè)備、存貨、消費(fèi)品、存貨等非常普遍，賒銷這些動產(chǎn)的出賣人的權(quán)利應(yīng)予優(yōu)先保護(hù)，其優(yōu)先順位高于其他擔(dān)保權(quán)人的優(yōu)先順位，即使后者已公示在先，亦無不然。第四，考慮我國社會保障和公共政策層面的因素，賦予勞動者工資(薪酬)、稅款等以優(yōu)先順位。

（四）制定《物權(quán)登記法》，建立統(tǒng)一的物權(quán)登記制度，并在其中統(tǒng)一規(guī)范關(guān)于擔(dān)保物權(quán)登記的有關(guān)問題。應(yīng)該制定專門的《物權(quán)登記法》，分別建立統(tǒng)一的公示性不動產(chǎn)物權(quán)登記制度和動產(chǎn)物權(quán)登記制度，并以此為基礎(chǔ)，在《物權(quán)登記法》中規(guī)定擔(dān)保物權(quán)的登記，建立統(tǒng)一、便捷、低價、高效的公示性不動產(chǎn)和動產(chǎn)擔(dān)保物權(quán)備案公示系統(tǒng)，透明動產(chǎn)抵押權(quán)的法律關(guān)系，明確擔(dān)保物權(quán)的優(yōu)先受償順序，避免善意第三人利益受損，保護(hù)交易安全，促進(jìn)交易活動，以健全的法律切實保護(hù)信貸人權(quán)利，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

（五）建立便捷、快速、低廉、高效的擔(dān)保物權(quán)執(zhí)行制度。我國在構(gòu)建現(xiàn)代擔(dān)保物權(quán)制度時，應(yīng)修改有關(guān)擔(dān)保物權(quán)執(zhí)行的法律規(guī)定，建立便捷、快速、低廉、高效的擔(dān)保物權(quán)執(zhí)行制度。發(fā)生違約時，法律應(yīng)允許債權(quán)人選擇自助救濟(jì)、簡易司法程序等多種方式實現(xiàn)其擔(dān)保利益。

參考文獻(xiàn)：

[1]劉生國.動產(chǎn)抵押公示方式選擇的思考[J].武漢大學(xué)學(xué)報(社會科學(xué)版):第55卷第2期.

第4篇：融資擔(dān)保與抵押范文

    (一)消極保證在擔(dān)保融資和無擔(dān)保融資中的運(yùn)用

    企業(yè)融資分為擔(dān)保融資和無擔(dān)保融資。在無擔(dān)保融資的情況下,貸款人將審查借款人的很多事項以確定其總體信用評級,同時審查其未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值,作為提供貸款的依據(jù)。無擔(dān)保融資情形下債權(quán)人特別關(guān)注借款人在經(jīng)營環(huán)境極端不利的情形下的資產(chǎn)數(shù)量,以使借款能夠按期收回。如果債權(quán)人能夠限制借款人的某些活動能力,就能創(chuàng)造更多的安全利益,這就是通過消極保證條款帶給無抵押債權(quán)人的利益。

    在擔(dān)保融資的情況下,消極保證有著類似的作用,但功能卻在初級安全利益上有所不同。消極保證使高級安全證券持有人更安心。因為只要高級安全證券持有人不同意,貸款人就不能付給初級安全證券持有人額外的金額。在此種情況下還涉及到優(yōu)先浮動收益,有擔(dān)保債權(quán)持有人可要求借款人抵押資產(chǎn),以防止因浮動收益上漲而引發(fā)的財務(wù)危機(jī)。

    (二)消極保證下的例外情形

    在經(jīng)濟(jì)生活中,要絕對禁止借款人設(shè)定任何擔(dān)保權(quán)益是不大現(xiàn)實的,因為按照各國的法律,某些擔(dān)保權(quán)益(如留置權(quán))是依法成立的,而不是依借款人的意思設(shè)定的。另外,有些擔(dān)?；顒右彩墙杩钊苏ｉ_展業(yè)務(wù)所必需的,所以貸款人在要求借款人進(jìn)行消極保證的同時,往往也允許一定的例外,常見的例外情形包括:由于法律規(guī)定而產(chǎn)生的留置權(quán);借款人在其財產(chǎn)上設(shè)定的擔(dān)保權(quán)益在貸款協(xié)議簽署之前已經(jīng)向貸款人披露并經(jīng)其同意;允許借款人在簽訂貸款協(xié)議之后取得已設(shè)定擔(dān)保物權(quán)的新資產(chǎn)(如購買有抵押權(quán)的土地,收購已在其資產(chǎn)上設(shè)定了擔(dān)保物權(quán)的新的子公司等);正常商業(yè)行為產(chǎn)生的擔(dān)保權(quán)益;借款人為不超過1年的短期債務(wù)、國內(nèi)債務(wù)以及不在股票交易所或正式證券市場上市或掛牌的證券而設(shè)立的物權(quán)擔(dān)保一般也不受消極保證條款的限制。

    消極保證條款的一個主要缺陷是它不能對抗第三人,即如果借款人違反消極保證,貸款人只能使用貸款協(xié)議中規(guī)定的救濟(jì)方法但無法撤銷第三人對借款人的資產(chǎn)享有的擔(dān)保權(quán)益,除非該第三人明知或應(yīng)知該項消極保證的存在。

    為了避免上述缺陷,有的貸款協(xié)議規(guī)定:如果借款人違反消極保證,在其資產(chǎn)上設(shè)定任何擔(dān)保權(quán)益,那么貸款人將自動同等享有此擔(dān)保權(quán)益。

    (三)借款人違反消極保證的補(bǔ)救措施

第5篇：融資擔(dān)保與抵押范文

關(guān)鍵詞：構(gòu)建；多層次；農(nóng)村；融資擔(dān)保體系；對策

一、當(dāng)前農(nóng)村經(jīng)濟(jì)主體形式及其融資需求狀況

以遼西某縣級市為例，當(dāng)前其經(jīng)濟(jì)主體主要可分為以下五大類，那就是經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)、專業(yè)經(jīng)濟(jì)組織、專業(yè)大戶和農(nóng)戶，各類經(jīng)濟(jì)主體的構(gòu)成模式、發(fā)展能力、資金需求等差別較大，具體情況如下。

1.農(nóng)村經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體

近年來，在農(nóng)村組建了形式多樣的經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體。盡管這種以農(nóng)戶為基礎(chǔ)的經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體并不具有獨(dú)立的法人資格，但由于它能把各家農(nóng)村經(jīng)濟(jì)主體的信用、資金以及生產(chǎn)活動等聯(lián)結(jié)起來，因此對于農(nóng)村經(jīng)濟(jì)主體融資能力的增強(qiáng)，促進(jìn)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化和農(nóng)民增收具有較大意義，從而在農(nóng)村經(jīng)濟(jì)中占有較為重要的地位。這種經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體獲取了一些金融機(jī)構(gòu)的貸款認(rèn)可，但因農(nóng)產(chǎn)品價格不穩(wěn)定，聯(lián)合經(jīng)營容易產(chǎn)生糾紛，加上訂單類貸款涉及部門較多等因素影響，使金融機(jī)構(gòu)不敢大規(guī)模開展信貸營銷，削弱了聯(lián)合體的輻射力和影響面。

2.民營的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)

隨著企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度改革的深入，遼西某縣級市的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)經(jīng)過改制已經(jīng)全部轉(zhuǎn)變?yōu)槊駹I，從而導(dǎo)致投資主體、支農(nóng)義務(wù)、劃分標(biāo)準(zhǔn)、地域性等幾個方面重大變化的發(fā)生：如在投資主體方面，日益呈現(xiàn)出多樣化的趨勢，既可以是法人，也可以是自然人，有自有資金也有吸引來的域外資金；原鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)承擔(dān)的支農(nóng)義務(wù)基本取締；以所有制形式的劃分標(biāo)準(zhǔn)已經(jīng)轉(zhuǎn)變?yōu)榘凑肇敭a(chǎn)組織形式、法律責(zé)任形式進(jìn)行劃分；改制后的民營企業(yè)不斷突破地域限制，逐步進(jìn)軍城鎮(zhèn)和大中城市，有的企業(yè)成長為大型集團(tuán)公司。轉(zhuǎn)制后的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)與現(xiàn)代企業(yè)越來越接近，融資渠道大為拓寬，在各方面也都發(fā)揮了其應(yīng)發(fā)揮的積極作用。但從全局及整體上看，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)仍然屬于經(jīng)濟(jì)實力比較薄弱、沒有穩(wěn)固的信用基礎(chǔ)的企業(yè)群體，依舊面臨著比較突出的融資難問題，它的發(fā)展也因此而受到了嚴(yán)重的抑制。

3.農(nóng)村集體經(jīng)濟(jì)組織

傳統(tǒng)農(nóng)村集體經(jīng)濟(jì)組織產(chǎn)權(quán)不明晰，產(chǎn)權(quán)主體虛置情況比較嚴(yán)重，資金、資源利用效率低下，整體經(jīng)濟(jì)實力較弱。目前，在新型的、以“產(chǎn)權(quán)清晰、保護(hù)有力、權(quán)責(zé)明確、管理民主”為特點的農(nóng)村集體經(jīng)濟(jì)組織的發(fā)展方面進(jìn)行了有益的嘗試，如由原集體經(jīng)濟(jì)組織在整合集體土地、財產(chǎn)等存量資產(chǎn)的基礎(chǔ)上，通過村、社、農(nóng)戶入股的方式，組建了股份合作制形式的農(nóng)村經(jīng)濟(jì)組織；又如，依照《農(nóng)民專業(yè)合作社法》的規(guī)定，由農(nóng)戶聯(lián)合組建了農(nóng)民專業(yè)合作社，這種合作社是具備獨(dú)立的法人資格的，參與的農(nóng)戶或者是提供的服務(wù)屬于同一類型，或者是生產(chǎn)經(jīng)營的產(chǎn)品屬于同一類型。由于農(nóng)村新型的集體經(jīng)濟(jì)組織可以依法取得獨(dú)立的法人資格，從而就可以順利實現(xiàn)生產(chǎn)所必須的一些要素，如資金、土地、信用、技術(shù)等的聯(lián)合，聯(lián)結(jié)農(nóng)戶利益關(guān)系，建立風(fēng)險共擔(dān)機(jī)制，帶動農(nóng)戶走農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化道路，增強(qiáng)了自身的經(jīng)濟(jì)實力，尤其是其中的融資能力，與市場機(jī)制的對接更加容易。可在實踐中，由于在市場的主體地位方面，農(nóng)村新型的集體經(jīng)濟(jì)組織仍然受到大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)的質(zhì)疑，再加上在發(fā)展能力的可持續(xù)性方面，一些新成立的集體經(jīng)濟(jì)組織也存在著嚴(yán)重的不足，所有這些，都對充分發(fā)揮其融資功能形成了嚴(yán)重的阻礙。

4.農(nóng)村專業(yè)大戶

在整個農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的發(fā)展日益呈現(xiàn)出規(guī)?；拇筅厔菹?，農(nóng)村專業(yè)大戶應(yīng)運(yùn)而生。農(nóng)村專業(yè)大戶由兩部分構(gòu)成，即已經(jīng)轉(zhuǎn)變?yōu)榧彝マr(nóng)場的傳統(tǒng)意義上的農(nóng)戶以及經(jīng)營規(guī)模擴(kuò)大后的非農(nóng)（如服務(wù)、運(yùn)輸、加工等產(chǎn)業(yè)）個體工商戶，但家庭仍然是農(nóng)村專業(yè)大戶的基本經(jīng)營單位。農(nóng)村專業(yè)大戶的經(jīng)濟(jì)實力以及對市場的適應(yīng)能力都比較強(qiáng)，有更加穩(wěn)定、也更加有效的產(chǎn)品銷售渠道，同時，農(nóng)村專業(yè)大戶還有著較旺盛的融資需求，以滿足它們擴(kuò)大再生產(chǎn)追加資本的需要。只是現(xiàn)在的金融機(jī)構(gòu)對農(nóng)村專業(yè)大戶的金融支持仍顯不足，造成其資金缺口較大，阻礙其進(jìn)一步發(fā)展壯大。

5.農(nóng)戶

現(xiàn)階段，我國最重要、同時也是最基本的農(nóng)村經(jīng)濟(jì)主體就是農(nóng)戶。農(nóng)戶具體包括兩個部分，一是傳統(tǒng)意義上的、規(guī)模很小的養(yǎng)殖戶或者種植戶，二是農(nóng)村規(guī)模很小的、非農(nóng)個體工商戶。一般說來，由于農(nóng)戶的生產(chǎn)和經(jīng)營活動不能產(chǎn)生規(guī)模效應(yīng)，從而導(dǎo)致其生產(chǎn)經(jīng)營各項成本都比較高，收益相應(yīng)較低，對市場以及自然風(fēng)險的抵御能力也較弱。農(nóng)戶的上述弱質(zhì)性，再加上其能提供的合格抵押品和擔(dān)保人非常有限，從而造成過高的融資成本，存在著比較突出的貸款難問題。

二、當(dāng)前農(nóng)村融資能夠開展的擔(dān)保形式

當(dāng)前，農(nóng)村融資能夠開展的擔(dān)保方式主要有抵押擔(dān)保、質(zhì)押擔(dān)保和信用擔(dān)保。

1.抵押擔(dān)保

屬于現(xiàn)行法律規(guī)定中物的擔(dān)保中的一種。抵押擔(dān)保具體表現(xiàn)為以下幾種形式的抵押貸款，一是以各種土地附著物，如農(nóng)作物等作為抵押品，二是以各種動產(chǎn)，如交通運(yùn)輸工具、原材料、生產(chǎn)設(shè)備、產(chǎn)品等作為抵押品，三是以企業(yè)的廠房和建設(shè)用地的使用權(quán)作為抵押品，四是把企業(yè)財產(chǎn)集合作為抵押品，五是把動產(chǎn)浮動作為抵押品。

2.質(zhì)押擔(dān)保

也屬于現(xiàn)行法律規(guī)定中物的擔(dān)保中的一種。質(zhì)押擔(dān)保主要有以下兩種，一是動產(chǎn)質(zhì)押，只要是可依法轉(zhuǎn)讓的動產(chǎn)，如生活用品、生產(chǎn)資料、產(chǎn)品等都可以用作質(zhì)押；二是權(quán)利質(zhì)押，如訂單、倉單、存單、應(yīng)收賬款質(zhì)押等。

3.信用擔(dān)保

屬于現(xiàn)行法律規(guī)定中人的擔(dān)保，具體擔(dān)保形式有以下三種。

（1）農(nóng)戶聯(lián)保

要先成立一個聯(lián)保小組，小組成員至少為兩家農(nóng)戶，然后小組成員之間再簽訂一個貸款聯(lián)保協(xié)議，以此明確相互之間信用擔(dān)保的提供以及連帶責(zé)任的承擔(dān)。

（2）農(nóng)村的擔(dān)保機(jī)構(gòu)提供的擔(dān)保

這種農(nóng)村擔(dān)保機(jī)構(gòu)的資金來源于地方政府，當(dāng)借款人向商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)申請貸款時，農(nóng)村擔(dān)保機(jī)構(gòu)可為其提供信用擔(dān)保乃至于再擔(dān)保。

（3）農(nóng)村新型經(jīng)濟(jì)組織擔(dān)保

其主要模式有以下三種：一是單戶信貸模式，即以農(nóng)村新型經(jīng)濟(jì)組織中的單戶成員為單位分別向金融機(jī)構(gòu)申請貸款。二是混合信貸模式，即由農(nóng)村新型經(jīng)濟(jì)組織統(tǒng)一與金融機(jī)構(gòu)商定貸款，金融機(jī)構(gòu)分別向各個成員發(fā)放。三是集團(tuán)化信貸模式，即以農(nóng)村新型經(jīng)濟(jì)組織為貸款主體，然后以預(yù)付定金等形式分配給內(nèi)部成員使用。

三、商業(yè)銀行在農(nóng)村多層次的融資擔(dān)保體系的構(gòu)建中應(yīng)采取的對策

商業(yè)銀行具體構(gòu)建五個層次的、與農(nóng)村的經(jīng)濟(jì)主體相對應(yīng)的融資擔(dān)保機(jī)制，即可實現(xiàn)全覆蓋。

1.與農(nóng)村的經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體相對應(yīng)的融資擔(dān)保機(jī)制

農(nóng)村的經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體由于其本身并不具備獨(dú)立的法人資格，所以如果它作為貸款主體直接向商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)申請貸款，那是不可以的，然而借助于它，卻可以成功聯(lián)結(jié)農(nóng)村其他經(jīng)濟(jì)主體的信用、資金以及生產(chǎn)活動，從而使得聯(lián)合體內(nèi)各家成員的融資能力，在原有的基礎(chǔ)上得到大大增強(qiáng)。正因如此，形式靈活多樣的各種經(jīng)濟(jì)聯(lián)合體的發(fā)展應(yīng)該得到鼓勵和支持，以使其融資平臺作用得到更充分的發(fā)揮，更好地為新農(nóng)村建設(shè)提供融資支持。

2.與鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)相對應(yīng)的融資擔(dān)保機(jī)制

通常情況下，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)在如前所述的農(nóng)村五類經(jīng)濟(jì)主體當(dāng)中，有著更強(qiáng)的經(jīng)濟(jì)實力、范圍更加廣泛的有效擔(dān)保品以及規(guī)模更龐大的融資需求。可供鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)使用的融資擔(dān)保方式主要有以下五種：第一種是企業(yè)將其所擁有的廠房及其建設(shè)用地的使用權(quán)抵押給銀行而獲得的貸款。第二種是將企業(yè)的財產(chǎn)集合作為抵押品而向銀行申請的抵押貸款。這里所說的企業(yè)的財產(chǎn)集合，是指企業(yè)的所有財產(chǎn)（即不動產(chǎn)和動產(chǎn)）及權(quán)利加總在一起所形成的一個整體。第三種是動產(chǎn)浮動抵押貸款以及動產(chǎn)抵押貸款。第四種是各種形式的質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)的開展，如應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款、存單質(zhì)押貸款、倉單質(zhì)押貸款等等。第五種是農(nóng)村地區(qū)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)開展的各種擔(dān)保和再擔(dān)保業(yè)務(wù)。

3.與農(nóng)村的集體經(jīng)濟(jì)組織相對應(yīng)的融資擔(dān)保機(jī)制

一般情況下，以各種類型的農(nóng)民專業(yè)合作社為典型代表的農(nóng)村集體經(jīng)濟(jì)組織，都具有比較強(qiáng)大的經(jīng)濟(jì)實力、較大規(guī)模的融資需求數(shù)量以及比較多的有效擔(dān)保物。針對其上述特點，可供農(nóng)村集體經(jīng)濟(jì)組織采用的融資擔(dān)保方式主要有以下三種：第一種是動產(chǎn)或者動產(chǎn)浮動抵押貸款。第二種是倉單、訂單、存單或者應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款。第三種是充分發(fā)揮農(nóng)村地區(qū)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保功能。

4.與農(nóng)村的專業(yè)大戶相對應(yīng)的融資擔(dān)保機(jī)制

由于農(nóng)村專業(yè)大戶的生產(chǎn)更加科學(xué)，并且已經(jīng)實現(xiàn)了規(guī)模化，因此，它和普通農(nóng)戶的區(qū)別是非常明顯的。具體表現(xiàn)在以下三個方面：一是在融資規(guī)模方面，農(nóng)村的專業(yè)大戶由于融資需求比較旺盛，所以有較大的融資規(guī)模；二是在經(jīng)濟(jì)實力方面，由于專業(yè)大戶擁有較強(qiáng)的抗擊風(fēng)險（主要是市場風(fēng)險與自然風(fēng)險）的能力，所以盈利較多，盈利中用于追加資本的金額也較大，經(jīng)濟(jì)實力較強(qiáng)；三是在擔(dān)保資源方面，專業(yè)大戶的擔(dān)保資源非常豐富，如其擁有的產(chǎn)品、生產(chǎn)設(shè)備及土地等，都是極為有效的擔(dān)保物。據(jù)此，可供專業(yè)大戶采用的融資擔(dān)保方式主要有以下四種：第一種是以已有的或者將要擁有的下列動產(chǎn)，如運(yùn)輸工具、生產(chǎn)設(shè)備、產(chǎn)品、原材料等為抵押物向商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)申請動產(chǎn)浮動抵押貸款或者動產(chǎn)抵押貸款。第二種是向商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)申請質(zhì)押貸款，可用的質(zhì)押物有訂單、倉單、應(yīng)收賬款以及存單等。第三種是通過與有關(guān)經(jīng)濟(jì)單位組建聯(lián)合體，來使自己的融資能力得到進(jìn)一步的增強(qiáng)，聯(lián)合的對象可以是專業(yè)合作社，也可以是企業(yè)。第四種是逐漸嘗試把農(nóng)民所承包土地的經(jīng)營權(quán)作為抵押品來獲取貸款。

第6篇：融資擔(dān)保與抵押范文

關(guān)鍵詞：動產(chǎn)融資；中小企業(yè)融資；風(fēng)險管理

中圖分類號：F832.4 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1007-4392{2013）02-0017-04

近年來，隨著《物權(quán)法》的頒布實施，商業(yè)銀行動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)呈現(xiàn)快速發(fā)展趨勢，動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的發(fā)展既支持了中小企業(yè)的發(fā)展，也推進(jìn)了商業(yè)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新。為進(jìn)一步推進(jìn)動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)發(fā)展，我們組織力量對天津市51家商業(yè)銀行進(jìn)行了專題調(diào)查。從調(diào)查情況看，近年來全市動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)發(fā)展呈現(xiàn)出規(guī)模不斷擴(kuò)大、品種漸趨豐富的態(tài)勢，同時也面臨著法律制度等方面的制約因素，有待研究解決。

一、動產(chǎn)融資規(guī)模不斷擴(kuò)大，有效緩解了中小企業(yè)融資難題

動產(chǎn)融資是以動產(chǎn)為融資擔(dān)保物的新型金融產(chǎn)品。涵蓋了動產(chǎn)抵押、質(zhì)押及權(quán)利質(zhì)押。2007年《物權(quán)法》頒布實施后，我國商業(yè)銀行在信貸實踐中逐漸改變了以往只認(rèn)可房屋、土地等不動產(chǎn)抵押擔(dān)保的理念和模式。開始進(jìn)行動產(chǎn)擔(dān)保的創(chuàng)新。從天津情況看，近年來隨著全市經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展，特別是濱海新區(qū)開發(fā)開放步伐不斷加快，商業(yè)銀行大力開展金融創(chuàng)新，動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)大，融資產(chǎn)品種類趨于多樣化。在推動商業(yè)銀行經(jīng)營方式轉(zhuǎn)變的同時，也在一定程度上緩解了中小企業(yè)的融資難題。

（一）動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)量持續(xù)快速增長，逐步成為中小企業(yè)融資的重要渠道

為應(yīng)對競爭。商業(yè)銀行不斷創(chuàng)新?lián)７绞?，挖掘潛在客戶，拓寬業(yè)務(wù)范圍。我們調(diào)查的51家商業(yè)銀行中有36家機(jī)構(gòu)開展了動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)，共簽約有效客戶2080家，比2010年增加304家，增長17.6%。簽約企業(yè)涵蓋了大中小型企業(yè)，其中中小型企業(yè)占比86%，較2010年末提高4個百分點，客戶群體尤其是中小企業(yè)客戶不斷擴(kuò)大；到2012年一季度末，全市動產(chǎn)擔(dān)保貸款余額2356億元，較2010年末增長745億元，增長46.2%，其中，2011年動產(chǎn)擔(dān)保貸款同比增長29%，高于同期全市信貸增長約13個百分點；截至2012年一季度末，動產(chǎn)融資占各項貸款余額的比重為16.5%。較2010年末提高9.5個百分點，占中小企業(yè)融資總額的比重為33.5%：在開展動產(chǎn)擔(dān)保融資中，各行十分注重風(fēng)險防范。動產(chǎn)融資資產(chǎn)質(zhì)量較高，截止2012年一季度末。動產(chǎn)擔(dān)保不良貸款率僅為0.22%。低于同期全市不良貸款率水平0.56個百分點。動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)廣泛涉及黑色金屬、基礎(chǔ)能源、礦產(chǎn)品、有色金屬、批發(fā)和零售業(yè)、紙品等30多個主要行業(yè)。逐步成為中小企業(yè)融資的重要途徑，有力推動了經(jīng)濟(jì)的增長。

（二）動產(chǎn)擔(dān)保創(chuàng)新品種日益豐富。有效緩解了中小企業(yè)融資需求

為有效開展動產(chǎn)融資，商業(yè)銀行探索開辦了多項動產(chǎn)擔(dān)保融資創(chuàng)新品種。從業(yè)務(wù)領(lǐng)域來看。動產(chǎn)擔(dān)保融資主要用于中短期流動資金貸款、長期基建貸款等表內(nèi)貸款及開立銀行承兌匯票、保函、信用證等表外授信業(yè)務(wù)；從擔(dān)保物來看，金融機(jī)構(gòu)可以接受的擔(dān)保物涵蓋了各種動產(chǎn)及權(quán)利，已開辦的業(yè)務(wù)品種包括應(yīng)收賬款質(zhì)押、保理、存貨類融資、供應(yīng)鏈/產(chǎn)業(yè)鏈融資、浮動抵押等貿(mào)易融資類，機(jī)器設(shè)備及特殊動產(chǎn)（船舶、飛機(jī)等）類以及不動產(chǎn)相關(guān)權(quán)利擔(dān)保、股權(quán)質(zhì)押、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押等。此外，天津市轄內(nèi)銀行還開展了集體建設(shè)用地使用權(quán)抵押、農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)抵押、未來提貨權(quán)質(zhì)押、發(fā)票融資和外匯信用證質(zhì)押等動產(chǎn)擔(dān)保創(chuàng)新業(yè)務(wù)。數(shù)據(jù)顯示，目前銀行動產(chǎn)擔(dān)保創(chuàng)新采用最多的方式依次是應(yīng)收賬款質(zhì)押、存貨融資、機(jī)器設(shè)備擔(dān)保、保理、供應(yīng)鏈融資、股權(quán)融資，分別占64%、9%、7%、7%、4%、4%，其中應(yīng)收賬款融資占比較高（見圖1）。國家開發(fā)銀行天津分行、農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行天津分行、建設(shè)銀行天津市分行等21家在津銀行機(jī)構(gòu)開展了應(yīng)收賬款質(zhì)押，17家銀行開展了保理業(yè)務(wù)，深發(fā)展銀行、中信銀行、民生銀行天津分行等14家在津銀行機(jī)構(gòu)開展了存貨融資。動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的不斷創(chuàng)新豐富了中小企業(yè)擔(dān)保形式，有力地促進(jìn)了中小企業(yè)的快速增長，提高了地方經(jīng)濟(jì)的活力。

（三）中小銀行機(jī)構(gòu)積極拓展動產(chǎn)融資，有效提高市場競爭力

在開展動產(chǎn)融資過程中，各家行在授信投向上存在明顯差異，同時中小銀行拓展動產(chǎn)擔(dān)保融資業(yè)務(wù)的創(chuàng)新力度大于國有控股商業(yè)銀行，中小銀行尤其是股份制商業(yè)銀行在這一信貸細(xì)分市場上取得了競爭優(yōu)勢。從貸款投向的企業(yè)類型來看，大型銀行發(fā)放的動產(chǎn)貸款76%投向大型企業(yè)，而股份制商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行向中小企業(yè)發(fā)放的動產(chǎn)擔(dān)保貸款超過80%。從業(yè)務(wù)創(chuàng)新來看，大型銀行動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)品種較為集中，以傳統(tǒng)的動產(chǎn)融資品種如應(yīng)收賬款為主，且占比較高，如業(yè)務(wù)開辦最多的前三家銀行的該類貸款余額占應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款總余額比高達(dá)88.9%，此外，上述三家銀行的應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款余額占該行動產(chǎn)擔(dān)保貸款余額比高達(dá)98.2%、60.4%、100%。而中小銀行機(jī)構(gòu)在動產(chǎn)融資的創(chuàng)新業(yè)務(wù)方面進(jìn)行了積極探索，如天津銀行于2009年對天津市南洋胡氏家具制造有限公司發(fā)放了1000萬商標(biāo)權(quán)質(zhì)押貸款，是天津市首家開展商標(biāo)專用權(quán)質(zhì)押業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。深發(fā)展銀行天津分行大力開展線上供應(yīng)鏈動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)。支持天津小企業(yè)發(fā)展。天津農(nóng)商銀行推出了“上市公司股票質(zhì)押貸款”、“非上市公司股權(quán)質(zhì)押貸款”等產(chǎn)品。北京銀行天津分行圍繞商鋪經(jīng)營權(quán)質(zhì)押，采用市場方擔(dān)?；蚧刭彽膿?dān)保方式，推出“商戶貸”產(chǎn)品。浦發(fā)銀行天津分行與天津市知識產(chǎn)權(quán)局合作建立了專利權(quán)質(zhì)押融資平臺，目前該平臺已對17戶科技型中小企業(yè)提供1.41億元專利權(quán)質(zhì)押融資支持。多樣化的動產(chǎn)融資創(chuàng)新業(yè)務(wù)豐富了中小銀行機(jī)構(gòu)的授信業(yè)務(wù)品種，改善了信貸資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，提高了品牌辨識度和市場競爭力。

（四）圍繞業(yè)務(wù)特點深化管理，建立完善了運(yùn)營機(jī)制和風(fēng)險管理流程

近年來，隨著動產(chǎn)擔(dān)保業(yè)務(wù)的深入開展，各行根據(jù)現(xiàn)行法律法規(guī)相關(guān)規(guī)定，均制定了相應(yīng)的運(yùn)營機(jī)制和風(fēng)險管理流程，對動產(chǎn)擔(dān)保接收處置操作進(jìn)一步予以了規(guī)范。一是建立相應(yīng)的組織架構(gòu)及業(yè)務(wù)流程。各行依托公司業(yè)務(wù)部、風(fēng)險管理部等部門規(guī)范了動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)受理、審查審批等流程，并成立專門的管理平臺對動產(chǎn)貸款進(jìn)行流程監(jiān)控和后續(xù)管理。二是結(jié)合業(yè)務(wù)特點，制定相應(yīng)制度，建立了貸前、貸中、貸后全方位風(fēng)險管理體系。貸前。突出針對信用風(fēng)險。嚴(yán)格準(zhǔn)入條件辦理，綜合考慮企業(yè)資質(zhì)、從業(yè)經(jīng)歷和資產(chǎn)狀況，規(guī)范擔(dān)保貸款格式。嚴(yán)格規(guī)定擔(dān)保接收程序；貸中，有效防范操作風(fēng)險。設(shè)立業(yè)務(wù)辦理條件，確定適度的保證金比例，加強(qiáng)貿(mào)易背景審查，完善抵押登記手續(xù)，有效認(rèn)定抵質(zhì)押品價值。嚴(yán)格質(zhì)物監(jiān)管公司的準(zhǔn)入等。貸后。規(guī)避道德風(fēng)險和抵押物變現(xiàn)風(fēng)險。加強(qiáng)企業(yè)專戶管理，監(jiān)測質(zhì)押權(quán)利變現(xiàn)情況，制定明確的擔(dān)保處置政策。三是部分金融機(jī)構(gòu)研發(fā)建立了擔(dān)保管理信息系統(tǒng)。一些大型銀行如工商銀行在擔(dān)保歷史數(shù)據(jù)積累方面取得了突破，該行抵押品價值評估管理系統(tǒng)2006年1月已經(jīng)正式投產(chǎn)，標(biāo)志著該行風(fēng)險管控能力正在進(jìn)一步向國際標(biāo)準(zhǔn)邁進(jìn)。

二、當(dāng)前影響動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)發(fā)展的主要問題

（一）動產(chǎn)融資參與主體發(fā)展不均衡，產(chǎn)品創(chuàng)新力度有待進(jìn)一步提高

調(diào)查顯示，截至2012年1季度，天津市銀行金融機(jī)構(gòu)（除村鎮(zhèn)銀行外）開展動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的有36家。占統(tǒng)計樣本的70%，且主要集中在四家商業(yè)銀行。四家銀行動產(chǎn)擔(dān)保貸款余額占總余額比達(dá)到69.3%，其中單家銀行動產(chǎn)擔(dān)保貸款余額占總余額比最高達(dá)到39.7%，而外資銀行金融機(jī)構(gòu)多數(shù)并未開展此項業(yè)務(wù)，動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)相關(guān)機(jī)構(gòu)參與度需要進(jìn)一步提高。從動產(chǎn)融資產(chǎn)品來看，截至2012年1季度，應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款占比高達(dá)63.7%。遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于其他動產(chǎn)融資產(chǎn)品占比。其中占比較高的前三家銀行的應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款余額占應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款總余額比高達(dá)88.9%，此外，上述三家銀行的應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款余額占該行動產(chǎn)擔(dān)保貸款余額比高達(dá)98.2%、60.4%、100%；而不動產(chǎn)相關(guān)權(quán)利擔(dān)保、股權(quán)質(zhì)押、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款余額占總余額比均低于1%，動產(chǎn)融資產(chǎn)品創(chuàng)新力度及業(yè)務(wù)拓展有待進(jìn)一步提高。

（二）部分動產(chǎn)擔(dān)保產(chǎn)品不良率較高，影響和制約了動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的有效開展

天津市銀行動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)出現(xiàn)不良貸款的有5家，不良率均低于5%，整體不良率較低。不良貸款主要集中在機(jī)器設(shè)備抵押貸款和存貨融資業(yè)務(wù)品種上，其中機(jī)器設(shè)備抵押不良貸款占比超過73%，導(dǎo)致其貸款質(zhì)量下降的原因主要有：一是機(jī)器設(shè)備和交通運(yùn)輸工具等押品價值總體呈下降趨勢，而且使用年限越長貶值幅度越大，作為第二還款來源的保障作用衰減趨勢越明顯：二是動產(chǎn)價值中介評估市場不規(guī)范。資產(chǎn)評估服務(wù)機(jī)構(gòu)大多屬于部門壟斷服務(wù)或強(qiáng)制指定的評估單位。而且按照評估值的一定比例收費(fèi)。標(biāo)的物價值越高，評估費(fèi)收取越多，容易造成人為合謀高估，使擔(dān)保品價值虛高；三是借款人通過提供虛假的所有權(quán)證明文件騙取抵押登記，擅自將擔(dān)保品出租謀利，造成擔(dān)保品潛值下降。或在取得貸款后。對擔(dān)保品特別是車輛進(jìn)行掠奪式使用，致使擔(dān)保品現(xiàn)值大大低于借款額：四是動產(chǎn)二級市場缺乏流動性。擔(dān)保品變現(xiàn)難。由于部分動產(chǎn)擔(dān)保產(chǎn)品不良率較高。影響和制約了動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的有效開展。

（三）動產(chǎn)擔(dān)保法律體系龐雜，登記系統(tǒng)不統(tǒng)一

動產(chǎn)擔(dān)保融資法律體系龐大，合格抵、質(zhì)押品的范圍有限。對動產(chǎn)擔(dān)保的規(guī)定在《合同法》、《擔(dān)保法》、《民法》、《物權(quán)法》等法律法規(guī)之間并不統(tǒng)一，導(dǎo)致動產(chǎn)擔(dān)保融資在法律執(zhí)行上較為混亂。另外，我國動產(chǎn)評估登記部門分散、手續(xù)繁瑣。使得一些必需的登記手續(xù)往往不能完成，很多融資計劃則不了了之。動產(chǎn)抵質(zhì)押登記公示部門如表1所示。

從天津的情況來看。目前金融機(jī)構(gòu)動產(chǎn)融資登記涉及多個部門：應(yīng)收賬款質(zhì)押和保理業(yè)務(wù)登記在征信中心應(yīng)收賬款質(zhì)押登記公示系統(tǒng)進(jìn)行。并可通過系統(tǒng)直接查詢；機(jī)器設(shè)備、原材料等的抵押登記在借款企業(yè)住所地的各級工商行政管理部門；機(jī)動車、船舶、航空器的抵押登記部門分別為市機(jī)動車輛管理部門、海事局和中國民航總局；上市公司的股權(quán)質(zhì)押登記在上海/深圳證券交易所，非上市公司的股權(quán)質(zhì)押登記在各級工商行政管理部門。此外。動產(chǎn)權(quán)屬狀況或無法查詢或查詢不便。部分登記機(jī)關(guān)的登記系統(tǒng)電子化程度低，各區(qū)縣之間不聯(lián)網(wǎng)。金融機(jī)構(gòu)無法通過登記事項全面了解抵質(zhì)押物的權(quán)屬狀況，存在重復(fù)抵押的情況：即使可以通過登記機(jī)關(guān)幫助查詢，但查詢的程序也較為繁瑣，多數(shù)都需要到登記機(jī)關(guān)現(xiàn)場查詢，增加了交易成本。

（四）擔(dān)保品估值管理體系有待完善。銀行風(fēng)險緩釋管理存在問題

多數(shù)商業(yè)銀行沒有一個匯總貸款額度與抵質(zhì)押的系統(tǒng)，因為額度與抵質(zhì)押的信息是分布在多個不同的獨(dú)立系統(tǒng)。擔(dān)保品的數(shù)據(jù)也難以確保準(zhǔn)確。據(jù)調(diào)查了解，多數(shù)銀行抵質(zhì)押信貸文檔管理的程序還是手工處理，跟蹤條款落實也是手工操作。銀行信用風(fēng)險緩釋管理存在的問題主要有：一是缺乏專門擔(dān)保品內(nèi)部價值評估體系，因而對于抵押物價值無法動態(tài)掌握，價值跟蹤管理還流于形式；二是風(fēng)險緩釋管理流程尚不完善。國內(nèi)大多數(shù)銀行均未將信用風(fēng)險緩釋管理從信貸業(yè)務(wù)流程中分離出來，也未設(shè)定專門的抵質(zhì)押品管理人員：三是信用風(fēng)險緩釋信息系統(tǒng)有待健全。大部分銀行僅在全行信貸管理系統(tǒng)中設(shè)立相應(yīng)的一個模塊，記錄抵質(zhì)押品的簡單信息，并不具備抵質(zhì)押品價值評估管理功能：四是擔(dān)保回收難以定量估計。準(zhǔn)確估計各種擔(dān)保方式對違約損失率的影響需要充足、完整的回收數(shù)據(jù)。這需要銀行建立起強(qiáng)大的信用風(fēng)險緩釋工具管理系統(tǒng)，進(jìn)行多年的數(shù)據(jù)積累，沒有足夠的數(shù)據(jù)進(jìn)行時間序列分析，就不能知道風(fēng)險分布，而國內(nèi)大多數(shù)銀行尚無法達(dá)到這一要求。

（五）動產(chǎn)擔(dān)保物權(quán)實現(xiàn)程序復(fù)雜，對債權(quán)人權(quán)利的保護(hù)不充分

現(xiàn)代國際擔(dān)保物權(quán)制度發(fā)展的一個重要趨勢是簡化擔(dān)保物權(quán)的實現(xiàn)程序、降低擔(dān)保物權(quán)的實現(xiàn)成本，這種趨勢體現(xiàn)了強(qiáng)化債券效力、保證債券實現(xiàn)、減少交易風(fēng)險、促進(jìn)社會融資的客觀要求。在國內(nèi)，實現(xiàn)擔(dān)保物權(quán)的程序復(fù)雜、執(zhí)行時間長、費(fèi)用高、效果差，特別是如果抵質(zhì)押物涉及中小企業(yè)實際控制人個人財產(chǎn)時。往往較難執(zhí)行，這不僅損害了金融機(jī)構(gòu)的合法權(quán)益，也挫傷了金融機(jī)構(gòu)開展動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的積極性。

三、促進(jìn)動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)發(fā)展的政策建議

（一）建立健全法律支撐體系。為業(yè)務(wù)發(fā)展打造寬松的法制環(huán)境

一是制定明確而清晰的動產(chǎn)擔(dān)保優(yōu)先順序規(guī)則。同一擔(dān)保物上全部權(quán)利人的受償順序包括基本的優(yōu)先權(quán)規(guī)則。擔(dān)保物收益規(guī)則，以及有關(guān)擔(dān)保物買受人規(guī)則?；镜膬?yōu)先權(quán)規(guī)則，即“時間在先，受償在先”的優(yōu)先權(quán)規(guī)則，因此應(yīng)完善《物權(quán)法》，對優(yōu)先權(quán)進(jìn)行統(tǒng)一規(guī)定，同時規(guī)定法定優(yōu)先權(quán)應(yīng)通過物權(quán)登記系統(tǒng)進(jìn)行公示。二是借鑒國際動產(chǎn)融資登記制度經(jīng)驗。建立統(tǒng)一動產(chǎn)擔(dān)保登記系統(tǒng)。動產(chǎn)擔(dān)保登記機(jī)構(gòu)的統(tǒng)一在國際動產(chǎn)擔(dān)保法律的改革中是最佳的實踐。建議在應(yīng)收賬款登記系統(tǒng)的基礎(chǔ)上，搭建全國范圍內(nèi)統(tǒng)一的動產(chǎn)擔(dān)保登記平臺，使得擔(dān)保信息在不同地區(qū)、不同部門之間可以順暢地流通，顯得尤為重要：應(yīng)通過登記系統(tǒng)的公示作用，明確各類擔(dān)保品擁有的擔(dān)保權(quán)益，使得相關(guān)人員利用該系統(tǒng)就能全面地了解到擔(dān)保品的情況。方便其做出理性的決定。三是建立高效的擔(dān)保物權(quán)實現(xiàn)機(jī)制。簡化擔(dān)保物權(quán)實現(xiàn)程序。使當(dāng)事人協(xié)議處置方式成為實現(xiàn)動產(chǎn)抵押權(quán)的主要形式，同時擴(kuò)大司法簡易程序，提高審判和執(zhí)行效率。

（二）加大輿論支持和政策引導(dǎo)，改善區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境

一是政府牽頭各部門通過各種途徑積極開展誠信宣傳教育，強(qiáng)化企業(yè)信用意識，構(gòu)建“守信受益、失信懲罰”的信用監(jiān)督制度，建立不良信用企業(yè)黑名單。實行信貸制裁：二是政府和土地、房管等職能部門在中小企業(yè)動產(chǎn)融資的方式、方法以及手續(xù)等方面給金融機(jī)構(gòu)以支持和配合：三是監(jiān)管部門對于開展動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)的地方性和政策性中小金融機(jī)構(gòu)應(yīng)在準(zhǔn)入退出機(jī)制和分支機(jī)構(gòu)、網(wǎng)點建設(shè)上給予相應(yīng)的政策，并積極引導(dǎo)鼓勵金融機(jī)構(gòu)在規(guī)避風(fēng)險的基礎(chǔ)上進(jìn)行動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)創(chuàng)新。

（三）建立風(fēng)險管理機(jī)制，提升動產(chǎn)融資業(yè)務(wù)全面風(fēng)險管理水平

一是銀行要嚴(yán)格執(zhí)行信貸前、中、后臺的分離，規(guī)避操作風(fēng)險，必須保證抵質(zhì)押擔(dān)保品評估工作的高度獨(dú)立性。二是在擔(dān)保品的選擇上，所有權(quán)明確、容易變現(xiàn)、前期較長一段時間內(nèi)價格穩(wěn)定、波動幅度較小、便于保存、不易變質(zhì)、不易過時是其應(yīng)當(dāng)具備的基本條件；而且抵押物必須辦理財產(chǎn)保險，以防止因以外因造成的擔(dān)保物價值的降低。同時，銀行要定期對擔(dān)保品的價值進(jìn)行重評。以防止價格波動給銀行造成的市場風(fēng)險。三是合理確定抵押率。要根據(jù)押品的新舊程度、市場價格和變化趨勢、變現(xiàn)能力、貸款期限長短等各種因素，來確定抵押率。及時對抵押率進(jìn)行調(diào)整，確保足值的抵押。四是嚴(yán)格質(zhì)物倉儲管理。實行嚴(yán)格的市場準(zhǔn)入管理制度。定期對質(zhì)押動產(chǎn)現(xiàn)場核查。五是強(qiáng)化風(fēng)險管理。對押品組合進(jìn)行壓力測試和情境分析，以評估在不尋常的市場情況下押品組合所受到的影響。六是建立擔(dān)保貸款的全方位動態(tài)管理機(jī)制，加強(qiáng)內(nèi)部控制。

（四）加強(qiáng)人才隊伍建設(shè)，推進(jìn)建立動產(chǎn)價值評估體系

積極培養(yǎng)動產(chǎn)價值評估、信用評級等機(jī)構(gòu)，推進(jìn)動產(chǎn)價值評估體系的建立。一是加強(qiáng)相關(guān)金融工程人才建設(shè)，以有效識別、量化和防范信用風(fēng)險。動產(chǎn)擔(dān)保品估值管理的計量，必須有專業(yè)的金融工程師來開發(fā)運(yùn)行數(shù)據(jù)模型。二是要建立專門的評估部門。由于動產(chǎn)價值波動較大，折損快，評估難度大，而動產(chǎn)的價值又是決定放貸的基礎(chǔ)，因此銀行內(nèi)部可以建立專門的動產(chǎn)評估部門，也可以借助于中介評估機(jī)構(gòu)，

第7篇：融資擔(dān)保與抵押范文

案例一

成立于1999年的A公司是中關(guān)村科技園區(qū)的一家高新技術(shù)企業(yè)，主要從事油田化學(xué)劑的研發(fā)、銷售以及工程技術(shù)服務(wù)，主營產(chǎn)品包括泥漿助劑、水泥漿助劑、采油助劑、酸化助劑、水處理劑等五大系列。

長期以來，A公司的產(chǎn)品對內(nèi)主要銷給全國各大油田，對外則銷往美國、印度尼西亞、哈薩克斯坦、蘇丹等多個國家。2011年以來，由于國外客戶的需求加大，導(dǎo)致A公司的產(chǎn)品出現(xiàn)了供不應(yīng)求的局面。為了把握市場機(jī)遇，該公司擬購入一批新的生產(chǎn)設(shè)備，擴(kuò)大生產(chǎn)能力?？墒牵镜默F(xiàn)有資金均已投入生產(chǎn)經(jīng)營，缺乏額外資金用來購買新設(shè)備，因此產(chǎn)生了融資的需求。當(dāng)時，該公司的房產(chǎn)已全部用于銀行抵押貸款，難以再融資，后來通過行業(yè)協(xié)會的介紹，該公司結(jié)識了中擔(dān)投資信用擔(dān)保有限公司（簡稱“中擔(dān)資本”）。

中擔(dān)資本初步了解了A公司的融資需求后，立即對其展開了全面調(diào)查，發(fā)現(xiàn)其優(yōu)勢明顯。一是規(guī)模優(yōu)勢，公司總投資3500萬元，占地30畝，建筑面積2.5萬平方米，并在河北省設(shè)有一個占地面積250余畝、建筑面積4萬平方米的大型生產(chǎn)基地。二是技術(shù)優(yōu)勢，公司內(nèi)大專以上人員的占比為80%，其中包括多名專家教授、博士后；公司還與中科院、石油勘探院等科研院所及高校保持著長期的技術(shù)合作。三是客戶優(yōu)勢，公司現(xiàn)為中石油、中石化指定的網(wǎng)絡(luò)定點生產(chǎn)廠家，并在國外擁有穩(wěn)定的客戶資源。鑒于這些優(yōu)勢，中擔(dān)資本同意為該公司提供擔(dān)保服務(wù)，并很快為其制訂了融資方案，通過將股東個人的兩套房產(chǎn)作反擔(dān)保抵押，為其擔(dān)保融資900萬元。

在實際操作中，中擔(dān)資本極力推動這次融資工作，A公司也給予了積極的配合，從而使得整個融資過程十分順利快捷，銀行很快向A公司發(fā)放了900萬元的貸款。目前，A公司用這筆資金購買的新設(shè)備已經(jīng)正式投入生產(chǎn)。

案例說明：無論是擔(dān)保機(jī)構(gòu)還是銀行，都愿意向資質(zhì)較好的企業(yè)提供融資支持。本案例中，企業(yè)在規(guī)模、技術(shù)、客戶方面都具備優(yōu)勢，再加上企業(yè)發(fā)展穩(wěn)定，融資用途正當(dāng)，自然就贏得了擔(dān)保機(jī)構(gòu)和銀行的青睞。

案例二

B公司成立于1997年，是廣東省一家專業(yè)從事線束生產(chǎn)、提供各類電氣聯(lián)接產(chǎn)品及電氣自動化成套的企業(yè)，業(yè)務(wù)涉及電力自動化、工業(yè)自動化、交通自動化、建筑自動化和新能源等領(lǐng)域，并于2006年通過ISO9001:2000質(zhì)量管理體系，2007年通過ISO14001:2004環(huán)境管理體系。

B公司在廣州市番禺區(qū)有一個生產(chǎn)基地，建筑面積為1萬平方米。2010年年底，由于發(fā)展需要，該公司欲將生產(chǎn)基地的建筑面積擴(kuò)至1.5萬平方米。此次擴(kuò)建需要資金5000萬元，而B公司只能自籌3500萬元，另有1500萬元的資金缺口。該公司因為缺乏足值的抵押物，難以獲得銀行的貸款支持，于是向廣東創(chuàng)富融資擔(dān)保有限公司（簡稱“創(chuàng)富擔(dān)?！保┣笾?/p>

創(chuàng)富擔(dān)保掌握該公司的基本情況后，立即對其進(jìn)行了深入調(diào)查，發(fā)現(xiàn)該公司具有以下優(yōu)勢：第一，該公司具備高度專業(yè)的生產(chǎn)能力，多年來在產(chǎn)品設(shè)計、物料集成、零件制造、產(chǎn)品裝配、運(yùn)輸及售后服務(wù)等方面，均積累了豐富的經(jīng)驗；第二，該公司從1999年開始分銷德國某知名品牌的電聯(lián)接產(chǎn)品，目前是該品牌在華南區(qū)最大的分銷商；第三，憑借上述兩項優(yōu)勢，該公司近幾年承接了大量的自動化成套項目，這項業(yè)務(wù)已成為其新的業(yè)務(wù)增長點。因此，創(chuàng)富擔(dān)保決定幫助該公司融資，并結(jié)合其自身情況制訂了1500萬元的融資方案。該公司同意該方案，并提供了房產(chǎn)和生產(chǎn)設(shè)備作為反擔(dān)保抵押。

第8篇：融資擔(dān)保與抵押范文

提出一定的解決方法。

關(guān)鍵詞：航運(yùn) 融資 發(fā)展

船舶運(yùn)輸和建造業(yè)是勞動密集型企業(yè)，也是技術(shù)密集型企業(yè)，更是資金密集型企業(yè)。隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，船舶的大型化和現(xiàn)代化使其造價日趨昂貴，同時航運(yùn)企業(yè)在營運(yùn)過程中也需要大量資金，這類企業(yè)在船舶建造、買賣和營運(yùn)過程中，很難依靠自有資金完成融資任務(wù)，所以航運(yùn)事業(yè)的發(fā)展壯大與其融資方式的科學(xué)合理與否休戚相關(guān)。

航運(yùn)企業(yè)和船舶的融(集)資方式和渠道

1、船舶抵押融資

在現(xiàn)代各種籌資方式中，最常見、最為船舶所有人、船舶經(jīng)營人所青睞也最為金融機(jī)構(gòu)所接受的，就是船舶抵押融資方式，即船舶所有人等通過與金融機(jī)構(gòu)（主要是商業(yè)銀行）簽訂貸款合同取得所需的資金，銀行為保證貸款安全以及借款方為表明其還款的誠意，雙方再另行簽訂船舶抵押合同，使船舶成為借貸合同得以履行的擔(dān)保物。借貸雙方在向主管機(jī)關(guān)遞交相應(yīng)的材料，申請完成船舶抵押權(quán)登記后，即具備對抗第三者的效力。

2、企業(yè)法人和自然人自行出資或集資

企業(yè)以廠房、機(jī)器或其他固定資產(chǎn)抵押貸款及自有流動資金出資，自然人以自有房產(chǎn)、汽車等抵押貸款及自有存款或向親友拆借等方式出資，自行建造或買賣船舶，或依地域關(guān)系或血緣關(guān)系、親友關(guān)系等形成的法人或自然人之間訂立合股協(xié)議，集資建造及購買船舶。

3、股票市場融資

股票融資是指航運(yùn)企業(yè)通過發(fā)行股票，把社會上閑散的小資本吸收和集中起來，形成其日常運(yùn)行所需的大資本。

4、債券市場融資

債券融資，是企業(yè)為籌集資金而發(fā)行的債務(wù)憑證。航運(yùn)企業(yè)發(fā)行債券可以用不動產(chǎn)或動產(chǎn)作抵押，也可以由第三人作擔(dān)保，或僅憑航運(yùn)企業(yè)自身的資信度。

5、融資租賃方式融資

融資租賃是將金融信貸與實物租賃方式相結(jié)合、以融通資金為目的的租賃方式。船舶融資租賃的出租方即船舶所有人為具有融資租賃經(jīng)營資質(zhì)的融資租賃企業(yè)，承租方即船舶經(jīng)營人為具有水路運(yùn)輸經(jīng)營資質(zhì)的航運(yùn)企業(yè)，承租人是以經(jīng)營船舶、支付租金的方式而后取得船舶所有權(quán)為目的，而出租人是以出資建造或購買船舶交于承租人經(jīng)營，然后收取租金為目的。

6、民間借貸

民間借貸方式通常出現(xiàn)在船舶訂造人或所有人在短期資金緊張需要應(yīng)急的情況下，向個人或企業(yè)所借的承諾付以較高利息的臨時短期借款，一般出現(xiàn)在船舶抵押借款到期需辦理抵押權(quán)注銷后重新辦理船舶抵押的轉(zhuǎn)貸過渡期，或船舶建造過程中因訂造人自有流動資不足，為使船舶建造過程不中斷而出現(xiàn)的高息臨時借款。

綜上所述，航運(yùn)企業(yè)的融資方式較為多樣，巨大的資金需求也會導(dǎo)致多種融資方式的并用，但在實際操作過程中，卻因融資信息不暢、借款方信用不足、配套政策不夠完善等原因，存在企業(yè)融資方式傳統(tǒng)、融資渠道單一、過度依賴內(nèi)源性融資等問題。

航運(yùn)界現(xiàn)行融資方式存在的困境

1、融資形式過于傳統(tǒng)集中

航運(yùn)企業(yè)融資最普遍的做法是銀行貸款，而取得銀行貸款的主要方式還是船舶抵押。與股票、債券融資等直接融資方式相比，貸款融資難以一次性籌集到大筆資金，融資數(shù)量有限。并且固定的利息支付和還款期限，使航運(yùn)企業(yè)面臨較大的融資風(fēng)險。

2、銀企融資信息傳輸不暢

航運(yùn)企業(yè)尤其是中小型航運(yùn)公司對于除了銀行抵押貸款和民間資金拆借以外的融資方式了解不多，也不知該從何處得到這類信息，故而對于其相應(yīng)的融資方式產(chǎn)生畏懼心理而裹足不前、不敢嘗試，從而喪失機(jī)會。

3、航運(yùn)融資法律法規(guī)及配套政策不完善

我國目前對于在建船舶抵押登記和船舶融資租賃等融資形式缺少專門的法律，如在建船舶抵押只有交通運(yùn)輸部海事局制定的《建造中船舶抵押權(quán)登記暫行辦法》和省級地方人民政府出臺的相應(yīng)管理辦法，船舶融資租賃也一樣，只有《中華人民共和國合同法》和《海商法》及其他一般法律規(guī)定關(guān)于租賃合同的一些規(guī)定，法律規(guī)定比較零散。

4、金融機(jī)構(gòu)對航運(yùn)業(yè)融資普遍不熱情

總體上來說，銀行信貸更多投向大項目和大企業(yè)，商業(yè)銀行和類銀行金融機(jī)構(gòu)對于船舶融資普遍不太了解，而且很多銀行因航運(yùn)信貸投資回收期長、融資金額高且風(fēng)險大普遍存有畏懼心理，投資熱情不高。

5、開展船舶融資業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)主體單一

航運(yùn)企業(yè)融資的主要形式是船舶抵押，而開展船舶的抵押業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)也主要集中在國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行，另外還有極少數(shù)的融資租賃公司和擔(dān)保公司，而大量的小額貸款金融企業(yè)、村鎮(zhèn)銀行、境外銀行分支機(jī)構(gòu)及擔(dān)保企業(yè)均尚未開展這類業(yè)務(wù)。

針對航運(yùn)企業(yè)和船舶建造企業(yè)在融資過程中存在的這些問題，筆者結(jié)合工作實際，提出以下幾點不成熟的建議。

拓展融資方式和途徑的相關(guān)建議

1、完善航運(yùn)投融資法律法規(guī)及配套政策

政府要著眼于制度建設(shè)和法制保障，通過制度保障、政策協(xié)調(diào)、資本市場創(chuàng)新等措施，為克服航運(yùn)企業(yè)融資難創(chuàng)造條件。尤其應(yīng)在加強(qiáng)航運(yùn)市場調(diào)研的基礎(chǔ)上，適時推出《融資租賃法》、《公司股權(quán)出質(zhì)登記規(guī)則》、《在建船舶抵押登記條例》等法律法規(guī)，同時在交易服務(wù)、保險服務(wù)、法律服務(wù)、經(jīng)濟(jì)服務(wù)等配套政策上更加完善，如浙江省出臺首個小額貸款公司融資監(jiān)管辦法，便于船舶融資租賃、企業(yè)股權(quán)質(zhì)押、在建項目的抵押融資等融資項目的順利開展、有法可依。地方政府可設(shè)立專門的貸款擔(dān)?；?，建立健全航運(yùn)企業(yè)再擔(dān)保體系，結(jié)合主管部門提供的航運(yùn)企業(yè)和船舶的安全信用等級、監(jiān)管等級加強(qiáng)航運(yùn)企業(yè)信用體系建設(shè)，為航運(yùn)企業(yè)貸款提供擔(dān)保，幫助企業(yè)做大做強(qiáng)。

第9篇：融資擔(dān)保與抵押范文

關(guān)鍵詞：浮動抵押　物權(quán)法　完善措施

[中圖分類號]D92　[文獻(xiàn)識別碼]A　[文章編號]1004--7069(2011)-02-0012-01

一、浮動抵押概述

浮動抵押是一種融資擔(dān)保制度，起源于英格蘭衡平法，先后被許多英美法系國家移植，一些大陸法系國家也設(shè)立了類似制度。在國內(nèi)，王利明教授的物權(quán)法草案建議稿417條規(guī)定：“浮動抵押，是指抵押人以其所有的全部財產(chǎn)為標(biāo)的而設(shè)定的抵押”。筆者建議可以將浮動抵押定義完善為：在企業(yè)現(xiàn)有或?qū)砣〉秘敭a(chǎn)上設(shè)定的，抵押人在抵押確定前可以在正常營業(yè)中處分抵押財產(chǎn)的一種特殊抵押制度。

二、我國浮動抵押制度的立法抉擇

在物權(quán)法中引入浮動抵押制度適應(yīng)了工商業(yè)現(xiàn)實的需要，適應(yīng)了市場經(jīng)濟(jì)活動融通資金的需要，

從法律角度看，浮動擔(dān)保較之于固定擔(dān)保有一些劣勢，例如從優(yōu)先權(quán)角度看，浮動抵押效力相對于固定擔(dān)保較弱。但是浮動擔(dān)保使債務(wù)人能夠自己從事經(jīng)營活動而無需債權(quán)人事必躬親，比抵押制度更進(jìn)一步實現(xiàn)了對擔(dān)保物的充分用益。尤其是并無太多的固定財產(chǎn)，但擁有大量的流動性財產(chǎn)的公司。通過確定浮動抵押，只要有適當(dāng)?shù)墓痉椒ㄊ垢訐?dān)保能容易的為第三人知曉，同時避免了物權(quán)法定原則造成的局限。

三、我國物權(quán)法中浮動抵押的規(guī)定及分析

《物權(quán)法》規(guī)定這樣～種新型的抵押權(quán)主要是基于以下考慮：首先，浮動抵押制度有利于促進(jìn)企業(yè)融資，尤其拓寬了廣大中小企業(yè)的融資渠道。此外，一些大型開發(fā)項目在進(jìn)行國際融資時，國外銀行經(jīng)常要求以項目公司的整體資產(chǎn)和未來收益設(shè)定浮動抵押。由于我國以前的法律沒有規(guī)定浮動抵押。當(dāng)事人只能約定適用國外法。并在國外進(jìn)行仲裁。

根據(jù)《物權(quán)法》的規(guī)定，設(shè)立浮動抵押應(yīng)該符合下列條件：

1、主體。企業(yè)、個體工商戶和農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營者。

2、財產(chǎn)范圍設(shè)定。限于生產(chǎn)設(shè)備、原材料、半成品、產(chǎn)品。

3、形式要件。要有書面協(xié)議，該協(xié)議一般包括擔(dān)保債權(quán)的種類和數(shù)額、債務(wù)履行期間、抵押財產(chǎn)的范圍、實現(xiàn)抵押權(quán)的條件等。

4、實現(xiàn)。實現(xiàn)抵押權(quán)的條件是不履行到期債務(wù)或者發(fā)生當(dāng)事人約定的實現(xiàn)抵押權(quán)的事由。

5、優(yōu)先權(quán)。債權(quán)人有權(quán)就實現(xiàn)抵押權(quán)時的動產(chǎn)優(yōu)先受償。

四、我國浮動抵押制度的完善

1、社會信用體系的健全

浮動抵押需要很高的要信用環(huán)境，建議從如下幾個方面著手建立社會信用體系：

(1)建立以公司、中介機(jī)構(gòu)為主體，以信用登記、信用征用、信用評估、信用為主要內(nèi)容的信用管理制度。

(2)建立和完善企業(yè)財務(wù)信息披露制度及個人信用記錄制度。及時其業(yè)務(wù)活動的信息，真實而公正地說明財務(wù)狀況。

(3)加強(qiáng)浮動抵押中介機(jī)構(gòu)的功能。

2、擔(dān)保物權(quán)登記制度的完善

統(tǒng)一、便捷、低價、高效的動產(chǎn)擔(dān)保物權(quán)備案公示系統(tǒng)是擔(dān)保交易擴(kuò)大、改善融資環(huán)境的必要條件。建議明確浮動抵押由相應(yīng)的登記機(jī)關(guān)登記。

(1)登記機(jī)關(guān)。為保持登記體系的穩(wěn)定性，不必成立專門的浮動擔(dān)保的登記機(jī)關(guān)。企業(yè)和個人工商業(yè)經(jīng)營者浮動抵押應(yīng)到工商行政管理部門登記。對于農(nóng)業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營者則由所在地有關(guān)部門負(fù)責(zé)登記事宜。

(2)登記事項。在浮動抵押登記時不必將擔(dān)保合同的全部事項登記，只需將一些必要事項登記公示(包括：浮動抵押的雙方當(dāng)事人、擔(dān)保物的范圍、所擔(dān)保的債權(quán)的數(shù)額等)。

3、其它方面

(1)設(shè)定浮動抵押財產(chǎn)范圍

《物權(quán)法》對于可設(shè)置浮動抵押的財產(chǎn)范圍僅規(guī)定為動產(chǎn)。相對而言，不動產(chǎn)的價值要大，如果再加上知識產(chǎn)權(quán)和證券債權(quán)和普通債權(quán)，所發(fā)揮的擔(dān)保功能，肯定要比僅以動產(chǎn)設(shè)定浮動抵押的擔(dān)保功能大很多，其融資作用也更強(qiáng)。

(2)惡意擔(dān)保的禁止

建議借鑒英國《公司法》，在立法時明確規(guī)定公司清算前一年內(nèi)為無利害關(guān)系人設(shè)立的浮動抵押無效，除非公司在抵押設(shè)定后即刻對債務(wù)有清償能力，或者抵押設(shè)定時或以后有現(xiàn)金，貨物或服務(wù)形式的新的價值添入公司；當(dāng)浮動抵押為利害關(guān)系人設(shè)立時，無效期間是歇業(yè)前兩年內(nèi)，并且無須證明抵押設(shè)立后公司即刻對債務(wù)有無清償能力。

(3)抵押人正常經(jīng)營的范圍

在浮動抵押期間，為避免抵押權(quán)人處于危險狀態(tài)，可參照英格蘭的做法，對日常經(jīng)營行為作寬泛限制，將判斷行為合理性的權(quán)限交由法官，法官評判的標(biāo)準(zhǔn)則是誠實信用原則。

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